Прежде чем поставить подпись под пунктирной линией, необходимо провести тщательное исследование.Хороший способ найти правильную комбинацию суммы, срока владения и процентной ставки — использовать калькулятор EMI.

У большинства банков есть собственный калькулятор EMI для личных займов, доступный на их веб-сайтах. Вам просто нужно ввести сумму ссуды, срок владения, на который вы хотели бы взять ссуду, и процентную ставку, которую, по вашему мнению, вы можете себе позволить. После этого, когда вы рассчитываете, инструмент покажет вам EMI, которые вам придется платить в месяц, а также общую сумму процентов, которые вам придется заплатить по ссуде с заданной процентной ставкой.

Вы можете проверить EMI на предмет различных сумм ссуд и процентных ставок, чтобы прийти к правильной сделке.

Зачем нужен калькулятор электромагнитных помех?

• Это дает вам четкое представление о предложениях по ссуде для физических лиц.
• Позволяет сравнивать кредитные предложения разных банков.
• Инструмент является бесплатным и может использоваться сколько угодно раз.

Государственный банк Индии — SBI — один из ведущих государственных банков Индии, который также предлагает личные ссуды пенсионерам.Банк предоставляет ссуду вышедшим на пенсию центральному правительству и правительству штата. Цель этой ссуды — помочь пенсионерам удовлетворить финансовые потребности.

Сборы за обработку: С пенсионеров по обороне плата за обработку не взимается. Для других сборы за обработку могут составлять до 0,5% от суммы кредита плюс налоги. Минимальная плата за обработку, взимаемая SBI, составляет 500 фунтов стерлингов плюс налоги.

Лимит займа: Минимальная сумма займа — 25 000 ₹

Максимальная сумма кредита — 14,00,000 ₹

Процентная ставка: 13.05% годовых.

Срок погашения — До достижения пенсионером 75-летнего возраста

1. Пенсионеры не старше 76 лет
2. Профессиональные пенсионеры центрального правительства и правительства штата могут подать заявку на получение этого кредита
3. Пенсионеры служащих центрального правительства и правительства штата

Central Bank of India — Этот ведущий банк предоставляет личные ссуды пенсионерам и вышедшим на пенсию специалистам.Центральный банк Индии предлагает выгодную процентную ставку и не взимает плату за обработку, что облегчает пенсионерам получение кредита.

Комиссия за обработку: Комиссия за обработку не взимается

Лимит ссуды: ₹ 5 лакхов для пенсионеров моложе 75 лет и 2 лакха для пенсионеров старше 75 лет.

Процентная ставка: 11,70%

1.Пенсионеры должны получать пенсию через ЦБ.

Национальный банк Пенджаба — PNB известен предоставлением населению ряда ссуд и финансовых схем. Банк предоставляет персональные ссуды пенсионерам и вышедшим на пенсию специалистам. PNB предлагает выгодную процентную ставку и никаких комиссий за обработку, что упрощает пенсионерам возможность воспользоваться ссудой.

Сборы за обработку: Национальный банк Пенджаба не взимает плату за обработку, но взимает 500 фунтов стерлингов в качестве платы за документацию.

Лимит ссуды: Минимум 25000 ₹

Максимум — Для пенсионеров до 70 лет — 10 лакхов

Для пенсионеров старше 70 лет — 7,5 лакха

Для пенсионеров старше 75 лет — 5 лакхов

Процентная ставка: 2,60% выше МДК.

Срок погашения — 60 EMI для тех, кто моложе 75 лет, и для тех, кто старше 75 лет, банк разрешает 24 EMI

Пенсионер должен получать пенсию через Национальный банк Пенджаба

Банк Барода Ссуды пенсионерам — Банк Барода — один из ведущих банков, предоставляющих ссуды и другие финансовые продукты лицам, нуждающимся в финансовой помощи.

Сборы за обработку: Нет никаких сборов за обработку для пенсионеров и семейных пенсионеров BOB, но другие должны платить сборы за обработку в размере 1000 ₹

Лимит ссуды: ₹ 8 лакхов для пенсионеров моложе 70 лет и 1.5 лакхов пенсионерам старше 70 лет.

Процентная ставка: Базовая ставка плюс 2,00% годовых.

Срок погашения — 77-78 лет

1. Пенсионеры должны получать пенсию из
BOB
2. Семейные пенсионеры БОБ
3. Возраст пенсионера не должен превышать 75 лет

BOI- Банк Индии или BOI предлагает пенсионерам схему ссуды для пенсионеров Star.Пенсионеры, получающие пенсию в Банке Индии, или пенсионеры, работающие в Банке Индии, имеют право получить личную ссуду в Банке Индии.

Сборы за обработку: Плата за обработку не взимается с пенсионеров старше 60 лет. Пенсионеры в возрасте до 60 лет взимают плату за обработку в размере 2% от суммы кредита.

Лимит ссуды: Банк Индии предлагает ссуду от 3 лакхов до 5 лакхов. Семейные пенсионеры могут получить ссуду в размере 1 фунт стерлингов.5 лакхов

Процентная ставка: 2,00% + BSS (0,30%) за 1 год MCLR

Срок погашения — 60 EMI

1. Пенсионеры специалистов Банка Индии
2. Семейные пенсионеры из Bank of India
3. Пенсионеры, получающие пенсию через отделения Банка Индии

Документация на банки практически не изменилась.Ниже приведены документы, которые вам потребуется предоставить при подаче заявки на получение кредита:

1. Удостоверение личности — Пенсионерам необходимо предоставить карту избирателя, карту Aadhaar, паспорт и т. Д.
2. Подтверждение адреса — Чтобы предоставить подтверждение адреса, банк попросит вас предоставить счета за коммунальные услуги или телефонную связь, счет за электричество.
3. Последние 6 месяца Выписка из банковского счета
4. Подтверждение выхода на пенсию и подтверждение данных о вашем последнем работодателе.
5. Пенсионный лист

Как уже упоминалось выше, банки уже стали очень гибкими в предоставлении личных займов пенсионерам. Помимо вышеперечисленных, существуют и другие банки, которые предлагают пенсионерам индивидуальные ссуды. Большинство банков установили верхний возрастной предел 75 лет, в то время как другие ограничивают возраст до 70 лет. Персональный заем помогает им не только удовлетворить свои потребности, но и удовлетворить их чаяния и желания.

Чтобы получить любую помощь, заполните, пожалуйста, форму блога.Наш представитель свяжется с вами.

➤ Документ, необходимый для получения личного кредита

➤ Личный заем SBI для государственных служащих — Право на участие, процентная ставка

➤ Как получить личную ссуду с первой работой?

➤ Персональный кредит для низкооплачиваемых специалистов

➤ Персональный кредит для безработных?

9 лучших пенсионных планов в июле 2021 года

Если у вас есть маленькие дети или вы все еще строите свою карьеру, выход на пенсию может не быть главной заботой на данном этапе вашей жизни.Но когда-нибудь, если вам повезет и вы будете регулярно экономить, это произойдет.

Чтобы обеспечить себе финансовую безопасность на пенсии, разумно составить план в начале жизни — или прямо сейчас, если вы еще этого не сделали. Например, направив часть своей зарплаты на пенсионный план с льготным налогообложением, ваше богатство может расти в геометрической прогрессии, что поможет вам обрести душевное спокойствие в эти так называемые золотые годы.

Тем не менее, согласно опросу 2019 года, проведенному Исследовательским институтом льгот сотрудникам, только около половины нынешних сотрудников понимают предлагаемые им льготы.

«Формула льгот одной компании может быть не такой щедрой, как у других», — объясняет Дэвид Литтел, эксперт по пенсионному планированию и почетный профессор налогообложения Американского колледжа финансовых услуг. «Очень важно, чтобы вы прочитали краткое описание плана, которое предоставляется всем участникам, чтобы вы могли понять его структуру».

Разобравшись с вариантами пенсионного плана, вы будете лучше подготовлены, чтобы максимально использовать свои льготы и действительно выйти на пенсию, как вы хотите.

9 лучших пенсионных планов

Ключевые преимущества плана для рассмотрения

Практически все пенсионные планы предлагают налоговые преимущества, независимо от того, доступны ли они заранее на этапе сбережений или когда вы снимаете средства. Например, традиционные взносы 401 (k) производятся в долларах до налогообложения, что снижает ваш налогооблагаемый доход. Планы Roth 401 (k), напротив, финансируются за счет долларов после уплаты налогов, но снятие средств не облагается налогом. (Вот и другие ключевые различия между ними.)

Некоторые планы пенсионных накоплений также включают соответствующие взносы от вашего работодателя, например планы 401 (k) или 403 (b), в то время как другие этого не делают.Когда вы пытаетесь решить, вкладывать ли деньги в 401 (k) на работе или в индивидуальный пенсионный счет (IRA), используйте 401 (k), если вам подходит компания, или сделайте и то, и другое, если вы можете себе это позволить.

Если вы были автоматически зарегистрированы в плане 401 (k) вашей компании, убедитесь, что вы в полной мере пользуетесь преимуществами корпоративного пакета, если он доступен.

И подумайте об увеличении своего годового взноса, поскольку многие планы начинаются с ничтожной отсрочки, которой недостаточно для обеспечения пенсионного обеспечения.По данным Vanguard, примерно в половине планов 401 (k), предлагающих автоматическую регистрацию, используется ставка отсрочки сбережений по умолчанию, составляющая всего 3 процента. Тем не менее Т. Роу Прайс говорит, что вы должны «стремиться экономить не менее 15 процентов своего дохода каждый год».

Если вы работаете не по найму, у вас также есть несколько вариантов пенсионных сбережений на выбор. В дополнение к планам, описанным ниже для рядовых работников, а также предпринимателей, вы также можете инвестировать в Roth IRA или традиционную IRA с учетом определенных ограничений дохода, которые имеют меньшие лимиты годового взноса, чем большинство других планов.У вас также есть несколько дополнительных опций, доступных не всем, включая SEP IRA, SIMPLE IRA и solo 401 (k).

Лучшие пенсионные планы, которые следует рассмотреть в июле 2021 года:

1. Планы с установленными взносами

С момента их введения в начале 1980-х годов планы с установленными взносами (DC), которые включают 401 (k), почти полностью переняли пенсионный рынок. Согласно недавнему исследованию страхового брокера Willis Towers Watson, примерно 86 процентов компаний из списка Fortune 500 предлагали в 2019 году только планы постоянного проживания, а не традиционные пенсии.

План 401 (k) является наиболее распространенным планом постоянного тока среди работодателей любого размера, в то время как план 403 (b) с аналогичной структурой предлагается работникам государственных школ и некоторых освобожденных от налогов организаций, а план 457 (b) чаще всего доступны правительствам штата и местным властям.

Лимит взносов сотрудника для каждого плана составляет 19 500 долларов в 2021 году (26 000 долларов для лиц в возрасте 50 лет и старше).

Многие планы DC предлагают версию Roth, например Roth 401 (k), в которой вы используете доллары после уплаты налогов для внесения взносов, но вы можете снимать деньги без уплаты налогов при выходе на пенсию.

«Выборы Рота имеют смысл, если вы ожидаете, что ваша налоговая ставка будет выше при выходе на пенсию, чем в то время, когда вы делаете взнос», — говорит Литтел.

Планы 401 (k)

План 401 (k) — это план с льготным налогообложением, который предлагает возможность откладывать на пенсию. С традиционным 401 (k) сотрудник вносит свой вклад в план с заработной платой до налогообложения, что означает, что взносы не считаются налогооблагаемым доходом. План 401 (k) позволяет этим взносам расти без уплаты налогов до тех пор, пока они не будут сняты при выходе на пенсию.При выходе на пенсию распределения создают налогооблагаемую прибыль, хотя снятие средств до достижения возраста 59 ½ может облагаться налогами и дополнительными штрафами.

С Roth 401 (k) сотрудник вносит после налогообложения доллары, а прибыль не облагается налогом, если она снимается после 59 1/2 лет.

Плюсы: План 401 (k) может быть простым способом накопить на пенсию, потому что вы можете запланировать, чтобы деньги поступали из вашей зарплаты и вкладывались автоматически. Деньги можно вложить в ряд высокоприбыльных инвестиций, таких как акции, и вам не придется платить налог на прибыль, пока вы не снимете средства (или когда-либо в Roth 401 (k)).Кроме того, многие работодатели предлагают вам равные взносы, давая вам бесплатные деньги — и автоматическую прибыль — только для экономии.

Минусы: Одним из ключевых недостатков планов 401 (k) является то, что вам, возможно, придется заплатить штраф за доступ к деньгам, если они вам понадобятся в экстренной ситуации. Хотя многие планы действительно позволяют вам брать ссуды из своих фондов по обоснованным причинам, это не гарантия того, что план вашего работодателя это сделает. Ваши инвестиции ограничиваются средствами, предусмотренными в программе вашего работодателя 401 (k), поэтому вы не сможете инвестировать в то, что хотите.

Что это значит для вас: План 401 (k) — один из лучших способов накопить на пенсию, и если вы можете получить бонусные деньги от своего работодателя, вы сможете сэкономить еще быстрее.

403 (b) планы

План 403 (b) во многом аналогичен плану 401 (k), но его предлагают, в частности, государственные школы, благотворительные организации и некоторые церкви. Сотрудник вносит в план деньги до налогообложения, поэтому взносы не считаются налогооблагаемым доходом, и эти средства могут расти без налогообложения до выхода на пенсию.При выходе на пенсию снятие средств считается обычным доходом, а выплаты до возраста 59 ½ могут создавать дополнительные налоги и штрафы.

Подобно Roth 401 (k), Roth 403 (b) позволяет экономить средства после уплаты налогов и снимать их без уплаты налогов при выходе на пенсию.

Плюсы: A 403 (b) — это эффективный и популярный способ накопления на пенсию, и вы можете запланировать автоматическое вычитание денег из вашей зарплаты, что поможет вам экономить более эффективно. Деньги можно инвестировать в ряд инвестиций, включая аннуитет или высокодоходные активы, такие как фонды акций, и вам не придется платить налоги, пока вы не заберете деньги.Некоторые работодатели могут также предложить вам соответствующий взнос, если вы сэкономите деньги в 403 (b).

Минусы: Как и 401 (k), деньги по плану 403 (b) могут быть труднодоступными, если у вас нет квалифицированной экстренной помощи. Хотя вы все еще можете получить доступ к деньгам без чрезвычайной ситуации, это может потребовать дополнительных штрафов и налогов, хотя вы также можете взять ссуду из своего 403 (b). Еще один недостаток: возможно, вы не сможете инвестировать в то, что хотите, поскольку ваши возможности ограничены инвестиционным выбором плана.

Что это значит для вас: План 403 (b) — один из лучших способов для работников определенных секторов откладывать средства на пенсию, особенно если они могут получить какие-либо соответствующие фонды. Калькулятор 403 (b) поможет вам определить, сколько вы можете накопить на пенсию.

457 (b) планы

План 457 (b) похож на план 401 (k), но он доступен только для сотрудников государственных и местных органов власти и некоторых организаций, освобожденных от налогов. В этом плане с льготным налогообложением сотрудник может вносить свой вклад в план с помощью заработной платы до налогообложения, то есть доход не облагается налогом.457 (b) позволяет отчислениям расти без налогообложения до выхода на пенсию, а когда сотрудник снимает деньги, они становятся налогооблагаемыми.

Плюсы: План 457 (b) может быть эффективным способом накопления на пенсию из-за его налоговых преимуществ. Этот план предлагает некоторые специальные положения о накопительных сбережениях для пожилых работников, которых нет и в других планах. План 457 (b) считается дополнительным сберегательным планом, поэтому снятие средств до достижения возраста 59 ½ не подлежит 10-процентному штрафу, как план 403 (b).

Минусы: Типичный план 457 (b) не предлагает соответствия работодателю, что делает его менее привлекательным, чем план 401 (k). Кроме того, еще сложнее принять экстренный выход из плана 457 (b), чем из плана 401 (k).

Что это значит для вас: План 457 (b) может быть хорошим пенсионным планом, но он имеет некоторые недостатки по сравнению с другими планами с установленными взносами. И, предлагая снятие средств до типичного пенсионного возраста 59 ½ без дополнительного штрафа, 457 (b) может быть выгодным для вышедших на пенсию государственных служащих, которые могут иметь физическую инвалидность и нуждаются в доступе к своим деньгам.

2. Планы IRA

IRA — это ценный пенсионный план, созданный правительством США, чтобы помочь работникам откладывать средства на пенсию. Физические лица могут внести до 6000 долларов на счет в 2020 и 2021 годах, а работники старше 50 могут внести до 7000 долларов.

Существует много видов IRA, включая традиционные IRA, IRA Рота, IRA супругов, IRA с опрокидыванием, SEP IRA и SIMPLE IRA. Вот что они собой представляют и чем они отличаются друг от друга.

Традиционный IRA

Традиционный IRA — это план с льготным налогообложением, который дает вам значительные налоговые льготы, пока вы откладываете на пенсию.Любой, кто зарабатывает деньги на работе, может внести свой вклад в план в долларах до налогообложения, что означает, что любые взносы не являются налогооблагаемым доходом. IRA позволяет этим взносам расти без уплаты налогов до тех пор, пока владелец счета не снимет их при выходе на пенсию, и они не станут облагаться налогом. Досрочное увольнение может привести к увольнению сотрудника с уплатой дополнительных налогов и штрафов.

Плюсы: Традиционный IRA — очень популярный счет для инвестирования при выходе на пенсию, потому что он предлагает некоторые ценные налоговые льготы, а также позволяет приобретать почти неограниченное количество инвестиций — акции, облигации, компакт-диски, недвижимость. и еще многое другое.Однако, возможно, самое большое преимущество состоит в том, что вы не будете платить никаких налогов, пока не снимете деньги при выходе на пенсию.

Минусы: Если вам нужны деньги из традиционной IRA, их удаление может оказаться дорогостоящим из-за налогов и дополнительных штрафов. И IRA требует, чтобы вы сами инвестировали деньги, будь то в банк, в акции, облигации или что-то совсем другое. Вам нужно будет решить, куда и как вы будете вкладывать деньги, даже если это только для того, чтобы попросить консультанта вложить их.

Что это значит для вас: Традиционная IRA — один из лучших пенсионных планов, хотя, если вы можете получить план 401 (k) с соответствующим взносом, это несколько лучше. Но если ваш работодатель не предлагает план с установленными взносами, то вместо этого вам доступен традиционный IRA, хотя при более высоких уровнях дохода вычет налоговых взносов устраняется.

Roth IRA

Roth IRA — это новый подход к традиционной IRA, который предлагает значительные налоговые льготы.Взносы в Roth IRA производятся из денег после уплаты налогов, что означает, что вы платите налоги с денег, которые поступают на счет. Взамен вам не придется платить налог с любых взносов и доходов, которые поступают со счета при выходе на пенсию.

Плюсы: Roth IRA предлагает несколько преимуществ, в том числе особую возможность избежать уплаты налогов на все деньги, снятые со счета при выходе на пенсию, в возрасте 59 ½ или позже. Roth IRA также обеспечивает большую гибкость, потому что вы часто можете снимать взносы, а не прибыль, в любое время без налогов и штрафов.Эта гибкость фактически делает Roth IRA отличным пенсионным планом.

Минусы: Как и в случае с традиционной IRA, у вас будет полный контроль над инвестициями, сделанными в Roth IRA. А это значит, что вам нужно будет решить, как вложить деньги или попросить кого-нибудь сделать эту работу за вас. Существуют ограничения дохода для внесения взносов в Roth IRA, но есть еще один способ вложить деньги в один из них.

Что это значит для вас: Roth IRA — отличный выбор благодаря своим огромным налоговым преимуществам, и это отличный выбор, если вы можете увеличить свой доход до выхода на пенсию и удержать налогового инспектора от его повторения.

IRA супруга

IRA обычно резервируются для работников, которые имеют доход, но IRA супруга позволяет супруге работника с заработанным доходом также финансировать IRA. Тем не менее, налогооблагаемый доход работающего супруга должен быть больше, чем взносы, внесенные в какие-либо IRA, а IRA супруга может быть либо традиционной IRA, либо IRA Рота.

Плюсы: Самым большим плюсом ИРА супруга является то, что он позволяет неработающему супругу воспользоваться различными льготами ИРА, либо традиционной версией, либо версией Рота.

Минусы: У супружеского IRA нет особых недостатков, хотя, как и все IRA, вам придется решать, как инвестировать деньги.

Что это значит для вас: IRA супруга позволяет вам позаботиться о пенсионном планировании вашего супруга, не заставляя вашего партнера получать доход, как это обычно бывает. Это может позволить вашему супругу остаться дома или позаботиться о других семейных нуждах.

Ролловер IRA

Ролловер IRA создается при перемещении пенсионного счета, такого как 401 (k) или IRA, на новый счет IRA.Вы «перекатываете» деньги с одного счета на IRA, при этом все еще можете воспользоваться налоговыми льготами IRA. Вы можете установить IRA с возможностью пролонгации в любом учреждении, которое позволяет вам это сделать, и IRA с опрокидыванием может быть либо традиционным IRA, либо Roth IRA. Нет ограничений на сумму денег, которая может быть переведена в IRA.

Ролловер IRA также позволяет преобразовать тип пенсионного счета с традиционного IRA или 401 (k) в IRA Roth. Однако такие переводы могут привести к возникновению налоговых обязательств, поэтому важно понимать последствия, прежде чем принимать решение о дальнейших действиях.

Плюсы: Перенос IRA позволяет вам продолжать пользоваться привлекательными налоговыми льготами, если вы решите выйти из плана 401 (k) бывшего работодателя по какой-либо причине. Если вы просто хотите изменить поставщиков IRA для существующего IRA, вы можете перенести свою учетную запись на нового поставщика. Как и во всех IRA, вы можете покупать самые разные инвестиции.

Минусы: Как и все IRA, вам нужно решить, как инвестировать деньги, а это может вызвать проблемы у некоторых людей.Вам следует обратить особое внимание на любые налоговые последствия, связанные с переносом ваших денег, потому что они могут быть значительными. Но, как правило, это проблема, только если вы конвертируете тип своего аккаунта с традиционного IRA или 401 (k) на Roth IRA.

Что это значит для вас: Ролловер IRA — это удобный способ перейти с 401 (k) или IRA на другую учетную запись IRA. Ролловер IRA может улучшить ваше финансовое положение, предложив вам изменить тип IRA с традиционного на Roth или наоборот.

SEP IRA

SEP IRA настроен как традиционный IRA, но для владельцев малого бизнеса и их сотрудников. Только работодатель может вносить вклад в этот план, и взносы поступают в SEP IRA для каждого сотрудника, а не в трастовый фонд. Частные предприниматели также могут создать SEP IRA.

Лимиты взносов в 2020 и 2021 годах составляют 25 процентов компенсации или 57 000 долларов США, в зависимости от того, что меньше. Выяснить лимит взносов для самозанятых немного сложнее.

«Это очень похоже на план распределения прибыли», — говорит Литтел, потому что взносы могут производиться по усмотрению работодателя.

Плюсы: Для сотрудников это бесплатный пенсионный счет. Для самозанятых лиц более высокие лимиты взносов делают их намного более привлекательными, чем обычные IRA.

Минусы: Нет уверенности в том, сколько сотрудников накопят в этом плане. Кроме того, деньги более доступны. Это можно рассматривать скорее как хорошее, чем плохое, но Литтел считает это плохим.

Что это значит для вас: Владельцы счетов все еще должны принимать инвестиционные решения. Не поддавайтесь искушению открыть счет пораньше. Если вы нажмете деньги до 59 лет, вам, вероятно, придется заплатить 10-процентный штраф сверх подоходного налога.

SIMPLE IRA

При планах 401 (k) работодатели должны ежегодно проходить несколько тестов на недискриминацию, чтобы убедиться, что высокооплачиваемые работники не вносят слишком большой вклад в план по сравнению с рядовыми.

SIMPLE IRA обходит эти требования, поскольку всем сотрудникам предоставляются одинаковые льготы. У работодателя есть выбор: внести 3-процентный взнос или 2-процентный невыборный взнос, даже если сотрудник ничего не экономит в своей собственной ПРОСТОЙ ИРА.

Плюсы: Литтел говорит, что большинство ПРОСТОЙ IRA предназначены для обеспечения соответствия, поэтому они предоставляют работникам возможность отсрочить выплату зарплаты до вычета налогов и получить соответствующий взнос.Для сотрудника этот план не сильно отличается от плана 401 (k).

Минусы: Взнос сотрудника ограничен 13 500 долларами на 2020 и 2021 годы по сравнению с 19 500 долларами для других планов с установленными взносами. Но, по словам Литтелла, большинство людей все равно не так много вносят.

Что это значит для вас: Как и в случае с другими планами DC, сотрудники должны принимать те же решения: какой вклад вносить и как вкладывать деньги. Некоторые предприниматели предпочитают SIMPLE IRA SEP IRA — вот основные отличия.

3. План Solo 401 (k)

План Solo 401 (k), также известный как Solo-k, Uni-k и One-members k, предназначен для владельца бизнеса и его или ее супруги.

Поскольку владелец бизнеса является и работодателем, и работником, могут быть сделаны выборные отсрочки до 19 500 долларов, плюс невыборный взнос в размере до 25 процентов компенсации до общего годового взноса в 57 000 долларов для предприятий, не включая улов. взносы.

Плюсы: «Если у вас нет других сотрудников, соло лучше, чем ПРОСТОЙ IRA, потому что вы можете внести в него больше», — говорит Литтел.«SEP немного проще создать и прекратить». Однако, если вы хотите настроить свой план как Roth, вы не можете сделать это в SEP, но вы можете с Solo-k.

Минусы: Его немного сложнее настроить, и как только активы превысят 250 000 долларов, вам придется подавать годовой отчет по форме 5500-SE.

Что это значит для вас: Если у вас есть планы по расширению и найму сотрудников, этот план не сработает. После того, как вы нанимаете других сотрудников, IRS требует, чтобы они были включены в план, если они соответствуют требованиям, и план будет подвергнут проверке на отсутствие дискриминации.Solo 401 (k) также выгодно отличается от популярного SEP IRA.

4. Традиционные пенсии

Традиционные пенсии — это разновидность плана с установленными выплатами (DB), и ими легче всего управлять, поскольку от вас как работника требуется очень мало.

Пенсии полностью финансируются работодателями и обеспечивают фиксированное ежемесячное пособие работникам при выходе на пенсию. Но планы DB находятся в списке исчезающих видов, потому что их предлагает меньше компаний. Согласно данным Willis Towers Watson, всего 14% компаний из списка Fortune 500 привлекли новых работников пенсионными планами в 2019 году по сравнению с 59% в 1998 году.

Почему? Планы DB требуют, чтобы работодатель выполнил дорогостоящее обещание профинансировать изрядную сумму для вашего выхода на пенсию. Пенсии, которые выплачиваются пожизненно, обычно заменяют процент вашей заработной платы, зависящий от вашего срока пребывания в должности и заработной платы.

Согласно Литтеллу, общепринятая формула — 1,5 процента окончательной средней компенсации, умноженные на количество лет службы. Например, работник со средней заработной платой 50 000 долларов за 25-летний период карьеры будет получать ежегодную пенсию в размере 18 750 долларов, или 1562 доллара.50 в месяц.

Плюсы: Это пособие снижает риск долголетия — или риск того, что у вас закончатся деньги перед смертью.

«Если вы понимаете, что ваша компания обеспечивает замену от 30 до 40 процентов вашей заработной платы на всю оставшуюся жизнь, плюс вы получаете 40 процентов от социального обеспечения, это обеспечивает прочную основу для финансовой безопасности», — говорит Литтел. «Дополнительные сбережения могут помочь, но они не так важны для вашего пенсионного обеспечения».

Минусы: Поскольку формула обычно привязана к многолетнему стажу работы и вознаграждению, размер пособия увеличивается быстрее в конце вашей карьеры.«Если вы смените работу или компания прекратит действие плана до того, как вы достигнете пенсионного возраста, вы можете получить намного меньше пособия, чем первоначально ожидали», — говорит Литтел.

Что это значит для вас: Поскольку корпоративные пенсии становятся все более редкими и ценными, если вам повезло, что они есть, уход из компании может стать важным решением. Тебе следует остаться или тебе лучше уйти? Это зависит от финансовой устойчивости вашего работодателя, от того, как долго вы работаете в компании и насколько вы близки к выходу на пенсию.Вы также можете учитывать свою удовлетворенность работой и наличие лучших возможностей трудоустройства в другом месте.

5. Аннуитеты с гарантированным доходом (GIA)

GIA обычно не предлагаются работодателями, но люди могут покупать эти аннуитеты для создания своих собственных пенсий. Вы можете обменять крупную единовременную сумму на пенсию и сразу же купить аннуитет, чтобы получать ежемесячную пожизненную выплату, но большинство людей не устраивает такой порядок. Более популярны аннуитеты с отсроченным доходом, которые выплачиваются с течением времени.

Например, в возрасте 50 лет вы можете начать вносить страховые взносы до 65 лет, если именно тогда вы планируете выйти на пенсию. «Каждый раз, когда вы производите платеж, он увеличивает ваш пожизненный платеж», — говорит Литтел.

Вы можете купить их после уплаты налогов, и в этом случае вы будете платить налог только с прибыли плана. Или вы можете купить его в рамках IRA и получить авансовый налоговый вычет, но вся аннуитет будет облагаться налогом, когда вы снимаете деньги.

Плюсы: Литтел сам инвестировал в аннуитет с отсроченным доходом, чтобы создать поток дохода на всю жизнь.«Это очень приятно, было очень приятно со временем увеличить пенсию», — говорит он.

Минусы: Если вы не уверены, собираетесь ли вы выходить на пенсию или даже собираетесь ли вы выходить на пенсию, тогда это может не иметь смысла. «Вы также придерживаетесь стратегии, от которой не можете избавиться», — говорит он.

Кроме того, аннуитеты — это сложные юридические контракты, и может быть сложно понять свои права и вознаграждения при подписке на аннуитет. Вы захотите быть полностью информированными о том, что годовая рента будет для вас, а что нет.

Что это значит для вас: Вы будете получать доход, подобный облигациям, и потеряете возможность получить более высокую доходность на фондовом рынке в обмен на гарантированный доход. Поскольку выплаты являются пожизненными, вы также получаете больше выплат (и более высокую общую прибыль), если живете дольше.

«Люди забывают, что эти решения всегда предполагают компромисс», — говорит Литтел.

6. Федеральный сберегательный план

Экономический сберегательный план (TSP) очень похож на план 401 (k) по стероидам, и он доступен для государственных служащих и сотрудников силовых структур.

Участники выбирают один из пяти вариантов недорогих инвестиций, включая фонд облигаций, индексный фонд S&P 500, фонд малой капитализации и международный фонд акций, а также фонд, инвестирующий в специально выпущенные казначейские ценные бумаги.

Кроме того, федеральные служащие могут выбирать из нескольких фондов жизненного цикла с разными целевыми датами выхода на пенсию, которые вкладываются в эти основные фонды, что позволяет относительно легко принимать инвестиционные решения.

Плюсы: Федеральные служащие могут получить 5-процентный взнос работодателя в TSP, который включает 1-процентный невыборный взнос, соотношение доллара к доллару для следующих 3 процентов и 50-процентное совпадение для следующих 2 процентов внесено.

«Формула немного сложна, но если вы добавите 5 процентов, они положат 5 процентов», — говорит Литтел. «Еще одним положительным моментом является то, что инвестиционные сборы шокирующе низкие — четыре сотых процентного пункта». Это составляет 40 центов в год на 1000 вложенных долларов — намного меньше, чем вы найдете где-либо еще.

Минусы: Как и в случае всех планов с установленными взносами, всегда существует неопределенность в отношении того, каким может быть остаток на вашем счете после выхода на пенсию.

Что это значит для вас: Вам все еще нужно решить, какой вклад, как инвестировать и проводить ли выборы Рота.Тем не менее, имеет смысл вносить не менее 5 процентов своей зарплаты, чтобы получить максимальный взнос работодателя.

7. Планы остатка наличности

Планы остатка наличности также являются типом пенсионных планов с установленными выплатами.

Но вместо того, чтобы возмещать определенный процент вашего дохода на всю жизнь, вам обещают определенный гипотетический остаток на счете, основанный на кредитных взносах и инвестиционных кредитах (например, годовой процент). По словам Литтелла, одна из распространенных схем для планов кассового остатка — это вклад компании в размере 6 процентов от заработной платы плюс 5 процентов годовых инвестиционных кредитов.

Инвестиционные кредиты являются обещанием и не основаны на фактических кредитных взносах. Например, обещана 5-процентная доходность или инвестиционный кредит. Если активы плана приносят больше, работодатель может уменьшить взносы. Фактически, многие компании, которые хотят отказаться от своего традиционного пенсионного плана, переходят на план с наличным балансом, потому что это позволяет им лучше контролировать расходы по плану.

Плюсы: Он по-прежнему дает обещанные преимущества, и вам не нужно ничего делать для этого.«Есть большая уверенность в том, сколько вы собираетесь получить», — говорит Литтел. Кроме того, если вы все же решите сменить работу, баланс вашего аккаунта переносится, так что вы получите все, что стоит на аккаунте, когда покинете свою старую работу.

Минусы: Если компания переходит с щедрого пенсионного плана на план с наличным балансом, пожилые работники потенциально могут проиграть, хотя некоторые компании переходят на прежних сотрудников с давних времен. Кроме того, инвестиционные кредиты относительно невелики, обычно от 4 до 5 процентов.«Это становится консервативной частью вашего портфолио», — говорит Литтел.

Что это значит для вас: Дата выхода на пенсию повлияет на ваше пособие, и работать дольше будет выгоднее. «Досрочный выход на пенсию может сократить ваши льготы», — говорит Литтел.

Кроме того, вы можете выбрать единовременное пособие или аннуитетное пособие. Когда у «слишком большого количества людей» есть выбор между единовременной выплатой 200 000 долларов или ежемесячным чеком на сумму 1000 долларов на всю жизнь, «слишком много людей» выбирают единовременную выплату, когда им будет лучше получать пожизненную аннуитет, говорит Литтел.

8. План страхования жизни наличными

Некоторые компании предлагают страхование в качестве льготы.

Есть разные типы: целая жизнь, изменчивая жизнь, универсальная жизнь и изменчивая универсальная жизнь. Они обеспечивают выплату пособия в случае смерти и в то же время увеличивают денежную стоимость, которая может удовлетворить ваши пенсионные потребности. Если вы снимаете денежную стоимость, уплаченные вами премии — основа вашей стоимости — выходят первыми и не облагаются налогом.

«Есть некоторые сходства с налоговым режимом Рота, но более сложные», — говорит Литтел.«Вы не получаете вычет при входе, но при правильном оформлении вы можете получить безналоговые выплаты при выходе».

Плюсы: Он устраняет множественные риски, предоставляя либо пособие в случае смерти, либо источник дохода. Кроме того, вы получаете отсрочку по уплате налогов при росте ваших инвестиций.

Минусы: «Если вы не сделаете это правильно, если политика потеряет силу, вы получите большой налоговый счет», — говорит Литтел. Как и другие страховые решения, купив его, вы более или менее привязаны к долгосрочной стратегии.Другой риск заключается в том, что продукты не всегда работают так хорошо, как это показывают иллюстрации.

Что это значит для вас: Эти продукты предназначены для более состоятельных людей, которые уже исчерпали все другие средства для пенсионных накоплений. Если вы достигли предела взносов для вашего 401 (k) и вашего IRA, вы можете подумать об инвестировании в этот тип страхования жизни.

9. Неквалифицированные планы отложенной компенсации (NQDC)

Если вы не являетесь высшим руководителем высшего звена, вы можете забыть о том, что вам предлагается план NQDC.Существует два основных типа: один выглядит как план 401 (k) с отсрочкой выплаты заработной платы и соответствием компании, а другой полностью финансируется работодателем.

Загвоздка в том, что чаще всего последняя не , а профинансированных. Работодатель в письменной форме дает «простое обещание заплатить» и может делать бухгалтерские записи и откладывать средства, но на эти средства могут подаваться претензии кредиторов.

Плюсы: Преимущество заключается в том, что вы можете сэкономить деньги на основе отсрочки налогообложения, но работодатель не может взимать налоговый вычет за свой взнос, пока вы не начнете платить подоходный налог при снятии средств.

Минусы: Они не предлагают такой высокой безопасности, потому что обещание платить в будущем зависит от платежеспособности компании.

«Существует некоторый риск того, что вы не получите свои платежи (по плану NQDC), если у компании возникнут финансовые проблемы», — говорит Литтел.

Что это значит для вас: Для руководителей, имеющих доступ к плану NQDC в дополнение к плану 401 (k), Литтел советует сначала максимально увеличить взносы 401 (k). Затем, если компания финансово защищена, внесите свой вклад в план NQDC, если он настроен как 401 (k) с совпадением.

Какой пенсионный план вам больше всего подходит?

Во многих случаях у вас просто не будет выбора пенсионных планов. Вам придется воспользоваться тем, что предлагает ваш работодатель, будь то план 401 (k), 403 (b), план с установленными выплатами или что-то еще. Но вы можете дополнить это IRA, которое доступно любому, независимо от его работодателя.

Вот сравнение плюсов и минусов нескольких пенсионных планов.

Пенсионные планы, предлагаемые работодателем

Планы с установленными взносами, такие как 401 (k) и 403 (b), предлагают несколько преимуществ по сравнению с планом с установленными выплатами, например пенсионным планом:

• Переносимость: Вы можете воспользоваться ваш 401 (k) или 403 (b) другому работодателю, когда вы меняете работу или даже переключаете его в IRA в этот момент.Пенсионный план может быть закреплен за вашим работодателем, поэтому, если вы уволитесь из компании, у вас может не быть плана.
• Потенциал для более высокой доходности: A 401 (k) или 403 (b) может предложить потенциал для гораздо более высокой доходности, поскольку его можно инвестировать в активы с более высокой доходностью, такие как акции.
• Freedom: Благодаря своей мобильности план с установленными взносами дает вам возможность уйти от работодателя, не опасаясь потерять пенсионные пособия.
• Не зависит от успеха вашего работодателя: Получение адекватной пенсии может во многом зависеть от продолжения существования вашего работодателя.Напротив, план с установленными взносами не имеет этого риска из-за его переносимости.

Хотя эти преимущества важны, планы с установленными выплатами также имеют некоторые преимущества:

• Доход, который не должен иссякать: Одним из самых больших преимуществ пенсионного плана является то, что он обычно выплачивается до вашей смерти, то есть вы не переживете свой доход, реальный риск с 401 (k), 403 (b) и другими подобными планами.
• Вам не нужно ими управлять: Пенсия от вас не требует многого.Вам не нужно беспокоиться об инвестировании своих денег, о том, какую отдачу они приносят, или о том, правильно ли вы вложили. Обо всем этом позаботится ваш работодатель.

Итак, это важные соображения между планами с установленными взносами и планами с установленными выплатами. Чаще всего у вас не будет выбора между ними ни у одного работодателя.

Пенсионные планы для самозанятых или владельцев малого бизнеса

Если вы работаете на себя или владеете малым бизнесом, у вас есть еще несколько вариантов создания собственного пенсионного плана.Три самых популярных варианта — это соло 401 (k), SIMPLE IRA и SEP IRA, и они предлагают ряд преимуществ для участников:

• Более высокие лимиты взносов: Планы, такие как соло 401 (k) и SEP IRA дает участникам гораздо более высокие лимиты взносов, чем типичный план 401 (k).
• Возможность делить прибыль: Эти планы могут позволить вам внести свой вклад в лимит сотрудников, а затем добавить дополнительную порцию прибыли в качестве взноса работодателя.
• Без регулирования: Эти пенсионные планы обычно сокращают объем необходимого регулирования по сравнению со стандартным планом, что означает, что ими легче управлять.
• Возможность инвестирования в активы с более высокой доходностью: Эти планы можно инвестировать в активы с более высокой доходностью, такие как акции или фонды акций.
• Различные варианты инвестирования: В отличие от типичного пенсионного плана компании, эти планы могут позволить вам инвестировать в более широкий спектр активов.

Таковы некоторые из основных преимуществ пенсионных планов для самозанятых или владельцев малого бизнеса.

С чего начать

С некоторыми из этих пенсионных планов (например, с установленными выплатами и с установленными взносами) у вас будет доступ к плану через вашего работодателя. Так что, если ваш работодатель их не предлагает, у вас вообще нет такой возможности. Но если вы работаете не по найму (или даже работаете на подработке) или зарабатываете какой-либо доход, у вас есть возможность создать для себя пенсионный план.

Во-первых, вам нужно определить, какой тип аккаунта вам понадобится. Если вы не ведете бизнес, то ваш вариант — IRA, но вам нужно будет выбрать между традиционным и Roth IRA.

Если у вас есть бизнес — даже магазин с одним человеком — у вас есть еще несколько вариантов, и вам нужно будет найти лучшую альтернативу для вашей ситуации.

Затем вы можете связаться с финансовым учреждением, чтобы узнать, предлагают ли они тот план, который вам нужен. В случае IRA почти все крупные финансовые учреждения предлагают ту или иную форму IRA, и вы можете быстро создать учетную запись в одном из крупных онлайн-брокеров.

В случае планов для самозанятости вам, возможно, придется присмотреться немного подробнее, поскольку не у всех брокеров есть все типы планов, но высококачественные брокеры предлагают их и часто не взимают плату за их создание.

Какая лучшая инвестиционная стратегия для выхода на пенсию?

Многие работники имеют в своем распоряжении план 401 (k) и IRA, что дает им два налоговых льготных способа накопления на пенсию, и они должны максимально использовать их. Но может иметь смысл стратегически использовать параметры вашей учетной записи, чтобы по-настоящему получить максимальную выгоду.

Одно из ваших самых больших преимуществ — это на самом деле работодатель, который выплачивает вам определенную сумму пенсионных взносов. Самая важная цель экономии в 401 (k) — попытаться максимально использовать этот матч работодателя. Это легкие деньги, которые обеспечивают немедленную отдачу от сбережений.

Например, этот «матч» работодателя часто будет давать вам от 50 до 100 процентов вашего взноса каждый год, вплоть до некоторого максимума, возможно, от 3 до 5 процентов вашей зарплаты.

Для оптимизации ваших пенсионных счетов эксперты рекомендуют инвестировать как в 401 (k), так и в IRA в следующем порядке:

1. Максимальное количество совпадений 401 (k): 401 (k) — ваш лучший выбор, если ваш работодатель предлагает любые варианты.Как только вы получите этот максимум бесплатных денег, подумайте об инвестировании в IRA.
2. Максимально увеличьте свой IRA: Обратитесь в IRA, если вы исчерпали свой 401 (k) матч или если ваш работодатель не предлагает план 401 (k) или матч. Эксперты отдают предпочтение Roth IRA из-за всех его преимуществ.
3. Затем увеличьте свой 401 (k): Если вы исчерпали свой IRA и можете сэкономить больше, вы можете вернуться к своему 401 (k) и добавить еще до максимального годового взноса.

В любом случае, лучшая стратегия для обеспечения вашего финансового будущего — это пополнять свои счета, экономя максимальные законные суммы каждый год.Чем раньше вы начнете инвестировать в свое будущее, тем больше ваши деньги смогут накапливаться, и эти налоговые льготы могут помочь вам накопить деньги еще быстрее, потому что у вас не будет дополнительных налогов.

Подробнее:

Это 15 крупнейших банков США

За годы, прошедшие после Великой рецессии, крупнейшие банки США значительно выросли. Общая сумма активов 15 крупнейших банков по состоянию на 31 марта 2021 года составляет 12,82 триллиона долларов США.

Конечно, каждый год в этом эксклюзивном клубе происходят изменения. Более крупные банки обмениваются местами друг с другом, а более мелкие банки уходят, их заменяют более быстрорастущие конкуренты.

Прямо сейчас, чтобы вступить в клуб, вам нужны активы на сумму не менее 187,18 миллиарда долларов.

Вот 15 крупнейших банков США по размеру активов, согласно последним данным Федеральной резервной системы.

1. JPMorgan Chase & Co.

Chase Bank — это подразделение банковского обслуживания клиентов JPMorgan Chase. В отличие от своих конкурентов, Chase предпринимает шаги по расширению своей филиальной сети на ключевых рынках.В настоящее время у банка около 5 000 отделений и 16 000 банкоматов. По данным банка, почти половина домохозяйств страны являются клиентами Chase. Прочтите обзор Chase Bank от Bankrate.

Активы: 3,21 триллиона долларов

Штаб-квартира: Нью-Йорк

2. Bank of America Corp.

Bank of America обслуживает около 66 миллионов потребителей и клиентов малого бизнеса по всему миру. Как и многие крупнейшие банки, Bank of America известен своими цифровыми инновациями.У него более 37 миллионов цифровых клиентов, и он добился успеха после того, как представил своего виртуального помощника Эрика, который помогает владельцам счетов с различными задачами. Прочтите обзор Bankrate о Bank of America.

Активы: 2,32 триллиона долларов

Штаб-квартира: Шарлотт, Северная Каролина

3. Wells Fargo & Co.

Wells Fargo был основан в 1852 году. большинство отделений любого банка в стране.В дополнение к своему основному приложению Wells Fargo представила приложение для сбережений и мобильное банковское приложение, ориентированное на миллениалов. Банк провел ребрендинг и сосредоточился на восстановлении разорванных отношений с клиентами после ряда ошибок. Прочтите обзор Wells Fargo от Bankrate.

Активы: 1,77 триллиона долларов

Штаб-квартира: Сан-Франциско

4. Citigroup Inc.

Citigroup — глобальная корпорация финансовых услуг. Его подразделение розничных банковских услуг, Citibank, базируется в Су-Фолс, Южная Дакота.У Ситибанка около 700 отделений в США и более 1800 отделений за пределами страны. Клиенты из США также могут получить доступ к более чем 65 000 бесплатных банкоматов. Прочтите обзор Citibank от Bankrate.

Активы: 1,68 триллиона долларов

Штаб-квартира: Нью-Йорк

5. U.S. Bancorp

U.S. Bancorp — банковская холдинговая компания и материнская компания U.S. Bank. То, что мы узнали как пятый по величине коммерческий банк по размеру активов, началось в 1863 году как Первый национальный банк Цинциннати.Множественные слияния привели к образованию банка, известного сегодня своей обширной филиальной сетью и инвестициями в улучшение своих цифровых предложений. Прочтите обзор банка США Bankrate.

Активы: 542,57 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Миннеаполис

6. Truist Financial Corporation

Truist — это банк, образованный в результате слияния компаний BB&T и SunTrust. Truist предоставляет финансовые услуги примерно 10 миллионам домашних хозяйств. Новая компания объединяет BB&T и SunTrust, которые по состоянию на сентябрь соответственно занимали 11-е и 12-е места по размеру банковских активов.30 декабря 2019 года, чтобы стать шестым по величине банком.

Прочтите обзор BB&T и SunTrust от Bankrate.

Активы: 506,47 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Шарлотт, Северная Каролина

7. PNC Financial Services Group Inc.

PNC — региональный банк, работающий в некоторых частях Северо-Востока, Юга и Среднего Запада. Он был основан как Pittsburgh Trust and Savings Co. и в 2008 году приобрел проблемную Кливлендскую корпорацию National City Corp. Эта сделка увеличила размер банка примерно вдвое.Сегодня у банка около 2300 отделений.

16 ноября PNC согласилась приобрести BBVA USA за 11,6 млрд долларов. Предполагается, что это приобретение сделает PNC Bank одним из пяти крупнейших банков по размеру активов после закрытия сделки.

В 2018 году PNC начала расширяться за пределы своего традиционного рынка, состоящего из 19 штатов, в основном к востоку от реки Миссисипи и Вашингтона, округ Колумбия. Сделка с BBVA USA ускорит это расширение.

Активы: 469,30 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Питтсбург

8.TD Group US Holdings LLC

TD Bank — американское коммерческое банковское подразделение канадской группы TD Bank. Клиенты имеют доступ к ипотеке, депозитным счетам, кредитным картам и продуктам для коммерческих клиентов и клиентов малого бизнеса. У банка около 1300 отделений на восточном побережье, и он известен как «Самый удобный банк Америки» благодаря гибкому графику работы. Прочтите обзор TD Bank от Bankrate.

Активы: 411,62 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Черри-Хилл, Нью-Джерси

9.Bank of New York Mellon Corp.

Когда Нью-Йоркская фондовая биржа открылась в 1792 году, Bank of New York был первой торгуемой компанией. Сегодня Bank of New York Mellon — это инвестиционная компания, которая обслуживает различные корпорации и учреждения, а также индивидуальных инвесторов. Услуги частного банковского обслуживания доступны для его состоятельных клиентов.

Активы: 383,94 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Нью-Йорк

10. Capital One Financial Corp.

Capital One — компания из списка Fortune 500 с дочерними предприятиями, включая Capital One Bank.Помимо филиалов на Восточном побережье, в Техасе и Луизиане, клиенты банков в некоторых городах имеют доступ к Capital One Cafes, кофейням с бесплатным Wi-Fi, где посетители могут открывать счета и посещать финансовые семинары. Прочтите обзор Capital One и его продуктов для онлайн-банкинга от Bankrate.

Активы: 369,91 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Маклин, Вирджиния

11. State Street Corp.

Основанная в 1792 году State Street Corp. присутствие на более чем 100 рынках.Предоставляемые услуги включают инвестиционные исследования, торговлю и управление инвестициями. Среди его клиентов, среди прочих, владельцы активов, страховые компании и пенсионные фонды.

Активы: 313,28 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Бостон

12. Goldman Sachs Group Inc.

Goldman Sachs — глобальная инвестиционная компания, занимающаяся банковским делом, управлением и ценными бумагами. Его клиенты имеют доступ к различным финансовым услугам, включая банковские продукты, через Marcus, его подразделение онлайн-банкинга, которое дебютировало осенью 2016 года и начало предлагать личные займы.Прочтите обзор Маркуса Bankrate от Goldman Sachs.

Активы: 288,62 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Нью-Йорк

13. Fifth Third Bancorp

Fifth Third Bancorp является косвенной материнской компанией Fifth Third Bank, National Association.

Fifth Third имеет около 1100 отделений в Огайо, Флориде, Джорджии, Кентукки, Иллинойсе, Индиане, Мичигане, Северной Каролине, Теннесси и Западной Вирджинии. Прочтите обзор Fifth Third Bank от Bankrate.

Активы: 205,49 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Цинциннати

14. HSBC North America Holdings Inc.

HSBC North America Holdings Inc., холдинговая компания HSBC Holdings в США

HSBC в настоящее время имеет филиалы в США в таких городах, как Нью-Йорк, Лос-Анджелес, Чикаго, Атланта, Хьюстон, Майами, Сан-Франциско, Сиэтл и Вашингтон, округ Колумбия

В мае 2021 года Citizens Financial Group согласилась приобрести 80 филиалов HSBC на Восточном побережье.HSBC потеряет 66 филиалов в районе Нью-Йорка, девять в Средней Атлантике / Вашингтоне, округ Колумбия и пять во Флориде. Ожидается, что эта сделка не будет завершена до 2022 года.

HSBC Direct, онлайн-банк HSBC, также приобретается Citizens Bank.

Прочтите обзор HSBC Bankrate.

Активы: 194,91 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Нью-Йорк

15. Citizens Financial Group

Citizens имеет около 1000 филиалов в 11 штатах Новой Англии, Средней Атлантики и Среднего Запада.Он также имеет около 3100 банкоматов. Штаб-квартира находится в Провиденсе, Род-Айленд.

Как упоминалось ранее, финансовая группа Citizens приобретет 80 филиалов HSBC на восточном побережье и HSBC Direct в рамках сделки, которая, как ожидается, будет закрыта в 2022 году.

Прочтите обзор Citizens Bank от Bankrate.

Активы: 187,18 миллиарда долларов

Штаб-квартира: Провиденс, Род-Айленд

Подробнее:

пенсионеров, максимально используйте свой собственный капитал

Выход на пенсию без долгов был идеальным сценарием так долго, что пожилые люди часто упускают из виду ценный финансовый ресурс: свой дом.По данным аналитической компании Black Knight, совокупный капитал домовладельцев в возрасте 62 лет и старше составляет рекордные 6,5 трлн долларов США. По данным Федерального резервного банка Филадельфии, индивидуально на собственный капитал приходится от четверти до почти половины медианного чистого капитала пенсионеров, в зависимости от возраста.

Многие специалисты по финансовому планированию считают, что использование этого богатства на пенсии или непосредственно перед этим имеет смысл, если сделано с умом и по правильным причинам. Например, деньги можно использовать для некоторых похвальных целей: погасить задолженность по более дорогим кредитным картам, отремонтировать дом с функциями, которые помогут вам стареть, отложить получение социального обеспечения до тех пор, пока вы не получите максимальную выплату, купить долгосрочную покупку. страхование на случай срочного ухода или оплатить налоговый счет за преобразование Roth.Собственный капитал вашего дома может быть средством выживания, которое вам нужно, чтобы избежать извлечения из ваших инвестиций во время рыночного спада или принятия большего портфельного риска для компенсации любых недостатков в инвестициях.

Лучший способ заработать на этом капитале — продать свой дом и уменьшить размер или арендовать следующий. Но большинство пенсионеров не хотят переезжать, и даже если они это сделают, сокращение на сегодняшнем рынке жилья с подогревом создает свои собственные проблемы.

Альтернативой является заимствование из собственного капитала под залог дома.Вы можете рефинансировать существующую ипотеку и обналичить ее, взять в долг ссудой или кредитной линией или подать заявку на обратную ипотеку. У каждого варианта есть возможности, ограничения и затраты.

Кредиторы не могут дискриминировать вас по возрасту, но вы должны доказать, что у вас есть доход и активы для погашения ссуды. Кредитор запросит документацию, включая копии писем о вознаграждении (для социального обеспечения или пенсии), квитанции об оплате, недавние выписки по сберегательным или инвестиционным счетам и формы 1099 за последние два налоговых года.Согласно LendingTree, кредиторы обычно хотят видеть «двухлетнюю историю и трехлетнее будущее» для большинства источников дохода.

Как правило, заемщики с более высоким кредитным рейтингом и более низким соотношением ссуды к стоимости дома получают лучшие ставки. Обратные ипотечные кредиты работают немного иначе, требуя андеррайтинга, но не кредитного рейтинга.

Независимо от того, как вы задействуете собственный капитал своего дома, вы будете оплачивать заключительные расходы, включая комиссию кредитора за предоставление кредита плюс сборы за сторонние услуги, такие как оценка, правоустанавливающие работы и оформление залога в округе.Комиссионные могут быть оплачены из кармана или включены в ссуду. У вас будет трехдневный период охлаждения после закрытия, если вы передумаете.

Рефинансирование с выплатой наличных

Большинство пожилых людей, у которых есть собственный капитал, являются кандидатами на рефинансирование, потому что ставка по их первой ипотеке значительно выше, чем в среднем по рынку, согласно Black Knight. За счет рефинансирования они могут улучшить свою ставку , а снять наличные. При рефинансировании с выплатой наличных существующая ипотека заменяется новой, более крупной, которая отражает текущую оценочную стоимость дома.Вы можете получить наличные из разницы до определенного лимита.

В середине сентября, по данным Freddie Mac, средняя фиксированная ставка по стране достигла рекордно низкого уровня: 2,9% для 30-летних и 2,4% для 15-летних ипотечных кредитов с 0,8 и 0,7 балла соответственно. По словам Адама Смита, ипотечного брокера из Денвера, ставка при рефинансировании с выплатой наличных будет примерно на восьмую-четверть процентного пункта выше, чем при рефинансировании без выплаты наличных.

Если вы хотите рефинансировать, не откладывайте.Ипотечные кредиты от Fannie Mae и Freddie Mac, закрытые после 1 декабря, будут дороже. Чтобы покрыть прогнозируемые убытки от пандемии, финансируемые государством ипотечные компании добавят комиссию в размере 0,5% к процентной ставке по соответствующим кредитам (менее 510 400 долларов США или 765 600 долларов США в районах с высокими затратами в 2020 году).

Кредиторы позволят вам занять до 80% стоимости вашего дома, включая новую ипотеку и полученные вами наличные (75% для второго дома или инвестиционной собственности). При соотношении суммы кредита к стоимости 80% или меньше вы избежите расходов на частное страхование ипотеки.Если у вас есть какой-либо другой долг по собственному капиталу, вы должны погасить его или погасить его в рамках новой ипотечной ссуды до предела.

Ваш ежемесячный платеж по ипотеке, включая основную сумму, проценты, налоги на имущество, страхование от несчастных случаев и любые сборы ассоциации домовладельцев, должен составлять не более 28% вашего ежемесячного валового дохода.

Затраты на закрытие обычно составляют от 2% до 6% от новой суммы кредита. Воспользуйтесь калькулятором TriRefi, чтобы определить, что лучше: платить из своего кармана или вкладывать затраты в ссуду или процентную ставку.

Заимствование под залог собственного капитала

Заем под залог собственного капитала, также называемый второй ипотекой, предусматривает единовременную выплату, которая может хорошо сработать для покрытия разовых расходов, таких как конкретный проект дома или покупка автомобиля. Он предлагает предсказуемость фиксированной процентной ставки и выплаты равных ежемесячных платежей на срок от пяти до 20 лет.

Кредитная линия собственного капитала — это возобновляемая кредитная линия, которую вы можете использовать в любое время, используя чек, кредитную или дебетовую карту, привязанную к счету, или электронный перевод.На любой непогашенный остаток будет взиматься переменная процентная ставка. Вы можете использовать HELOC для оплаты завершенных этапов проекта реконструкции или текущих или переменных расходов, таких как медицинские счета, или просто оставить его доступным на случай чрезвычайной ситуации.

Имейте в виду, что кредиторы могут сокращать, замораживать или отменять кредитные линии, если они ожидают или испытают рост числа дефолтов, как это было во время Великой рецессии. Несмотря на экономическую неопределенность, связанную с пандемией, кредиторы еще не сократили заимствования для существующих кредитных линий, говорит Кейт Гамбинджер, вице-президент HSH.com, финансовый издатель. Однако JPMorgan Chase и Wells Fargo прекратили прием заявок на новые HELOC прошлой весной и не возобновили работу к середине сентября.

Некоторые кредиторы ужесточили стандарты кредитования, потребовав более высокого кредитного рейтинга или снизив предел суммы кредита для всей ипотечной и жилищной задолженности с 80% до 75%, — говорит Джон Гарсия, директор по обработке потребительских кредитов в Boeing Employees. Кредитный союз в Сиэтле. «Не ждите, пока вы подадите заявку, пока ваш дом не будет строиться, не будет заселен или выставлен на продажу, либо будет отложен ремонт или поврежден, потому что он больше не будет считаться залогом», — говорит Гарсия.

HELOCs предоставляют начальный период вывода средств, обычно 10 лет, когда вы можете занять до своего лимита. В течение этого времени вы можете выбрать минимальный платеж — обычно от 1% до 2% от остатка кредита — или выплату только процентов, если вы соответствуете требованиям. Обычно вы можете предоплатить больше без штрафа. По мере погашения основной суммы доступный кредит пополняется.

Многие кредиторы предлагают кредит в рамках линии HELOC. В течение периода розыгрыша вы можете преобразовать всю или часть непогашенного остатка с переменной на фиксированную ставку, обычно ограниченное количество раз, и погасить эту часть в течение срока до 20 лет.

По окончании периода розыгрыша вы должны начать выплачивать основную сумму и проценты, как правило, в течение 10–20 лет. Ищите полностью амортизированный план погашения, который полностью погасит ваш остаток к концу срока, не требуя повторного платежа. Если вы платите только проценты в течение всего периода розыгрыша, вы можете получить значительно больший платеж. Чтобы этого избежать, полностью погасите остаток или перефинансируйте его в новый HELOC до начала периода погашения.

В середине сентября средняя фиксированная ставка по ссуде под залог собственного капитала сроком на 10 или 15 лет составляла 5.7%, а средняя переменная ставка для HELOC составляла 4,8% (с суммой кредита или линии в размере 30 000 долларов США, оценкой FICO 700 и комбинированным отношением кредита к стоимости 80%), согласно Bankrate.com.

Некоторые кредиторы предлагают более низкую начальную ставку HELOC для квалифицированных заемщиков. Убедитесь, что вы знаете, как долго он длится и какой будет ваша новая ставка по окончании вводного периода. Вы можете претендовать на скидку в размере 0,25% или 0,5% от ставки, если у вас уже есть или открыт депозитный счет у кредитора, вы подписались на автоматические платежи или согласились платить ежегодную комиссию в размере, скажем, 50 долларов США.Ищите предел ставки, чтобы расходы по займам оставались управляемыми.

Затраты на закрытие ссуды или кредитной линии на покупку жилья могут составлять от 2% до 5% от суммы ссуды. В обмен на предложение «бесплатно» вы либо заплатите более высокую процентную ставку, либо кредитор наложит штраф, если вы преждевременно закроете ссуду или линию. Обратите особое внимание на различные комиссии за бездействие или неснижаемый остаток.

Начните делать покупки там, где у вас в настоящее время есть банковский счет, но уточняйте у других кредиторов текущие ставки и предложения или запрашивайте персональные расценки.Затем воспользуйтесь калькуляторами на сайтах bankrate.com, hsh.com или lendingtree.com, чтобы выполнить сценарии «что, если».

Как работает обратная ипотека

Чтобы задействовать свой собственный капитал, Рэй и Энн Смит из Джаспера, штат Джорджия, прошлой весной рефинансировали обратную ипотеку. Смиты, которым за 70, получают систему социального обеспечения и IRA, но взяли обратную ипотеку в качестве финансовой подушки. «Я хотел убедиться, что нам будет комфортно и мы сможем жить в этом доме столько, сколько захотим», — говорит Рэй.

Дом Смитов был оценен в 395 000 долларов, и супружеской паре была утверждена максимальная выплата в размере 230 000 долларов. От них потребовали выплатить остаток по ипотеке в размере 80 000 долларов, что исключило их ежемесячный платеж в размере 500 долларов в счет основной суммы долга и процентов. Они взяли кредитную линию в размере 150 000 долларов и сразу же сняли 25 000 долларов для погашения кредитных карт.

Смиты могут брать линию, когда и если им это нужно, и Рэй с энтузиазмом отмечает, что кредитная линия будет расти на той же отметке 3.Ставка 5%, которую они будут платить на непогашенный остаток. «Наши активы связаны с инвестициями, и никогда не знаешь, что с ними будет», — говорит Рэй. Он говорит, что в следующем году он может занять по кредитной линии, чтобы избежать уплаты налога на доход от социального обеспечения и снятия средств со своего IRA.

За последние несколько лет обратная ипотека начала преодолевать несколько запятнанную репутацию с изменениями продуктов и дополнительными требованиями к финансовой оценке, которые исправили некоторые потенциально вредные особенности.Исследователи пенсионных доходов установили, что обратная ипотека является жизнеспособным инструментом не только для финансово ограниченных пенсионеров, но и для состоятельных людей. «Вы можете оставить больше детям, если будете стратегически использовать обратную ипотеку», — говорит Джон Солтер, специалист по финансовому планированию из Лаббока, штат Техас, который изучал обратную ипотеку.

Вопреки тому, что вы, возможно, слышали об обратной ипотеке, примите во внимание следующие факты: вы остаетесь владельцем своего дома и сохраняете право собственности на него. Поскольку, по сути, вы получаете ссуду, а не доход, деньги не облагаются налогом и не повлияют на пособия по социальному обеспечению или программе Medicare.

Срок погашения ссуды наступает, когда последний оставшийся в живых заемщик умирает, продает дом или покидает его более чем на 12 месяцев из-за болезни. После того, как заемщик уезжает из дома, кредиторы должны разрешить правомочным супругам, не получающим заемные средства, или заинтересованному партнеру остаться. Выживший партнер не может получить больше денег из обратной ипотеки, но должен продолжать содержать дом, платить налоги и страховку.

Вы никогда не будете должны больше, чем стоимость вашего дома, когда вы или ваши наследники продадите его в счет погашения обратной ипотеки.Если ваш дом продается дороже, чем вы должны, вы или ваши наследники сохраняете остаток капитала. Если ваши наследники хотят сохранить дом, они могут рефинансировать обратную ипотеку или выплатить непогашенный долг или 95% оценочной стоимости дома, в зависимости от того, что меньше.

■ Требования. Чтобы иметь право на обратную ипотеку, заемщики должны быть не моложе 62 лет, полностью владеть недвижимостью или выплатить значительную сумму ипотеки и занимать дом в качестве основного места жительства.Кредиторы изучат ваш доход и кредитную историю, чтобы убедиться, что вы можете поддерживать себя, содержать дом в хорошем состоянии и платить налоги на имущество, страхование от рисков и сборы ассоциации домовладельцев, чтобы избежать невыполнения обязательств по кредиту. Если кредитор решит, что вы не можете покрыть эти расходы, он отложит средства из вашей выплаты на счете условного депонирования и оплатит эти счета за вас.

Максимальная выплата или предел основной суммы, на который вы имеете право, зависит от вашего возраста (или возраста более молодого созаемщика или супруга, не получающего заем, который должен соответствовать определенным критериям, чтобы иметь право на участие), а также от текущего процента ставка и оценочная стоимость вашего дома, максимум до 765 600 долларов США для обратной ипотеки, застрахованной Федеральной жилищной администрацией в 2020 году.Некоторые кредиторы предоставляют частную обратную ипотечную ссуду. Чем выше ваш возраст и стоимость дома, а также чем ниже ваш текущий баланс по ипотеке и процентная ставка, которую вы берете, тем больше будет выплата.

Если у вас есть ипотечный кредит, вы должны погасить его за счет кредита или других источников. Однако вы можете снять не более 60% от вашего основного лимита в первый год. Еще 10% доступных средств можно использовать для погашения существующей ипотечной задолженности или для ремонта, необходимого кредитору.

■ Варианты выплаты. Кредитная линия по обратной ипотеке обычно дает вам максимальную прибыль и гибкость. С вас начисляются проценты только за использованную часть линии, и вы можете производить платежи в любое время.

В отличие от HELOC, кредитная линия будет расти, потому что неиспользованная часть линии будет составлять ту же ставку, по которой проценты и годовая премия по ипотечному страхованию начисляются на баланс. С учетом многих лет и роста процентных ставок размер кредитной линии может значительно превысить первоначальную сумму.

Заемщики, желающие получить гарантированный доход, также могут выбрать фиксированный ежемесячный платеж на определенный срок или до тех пор, пока они живут дома.

Вы получите меньше всего выплат и гибкости, если возьмете единовременную выплату. Поскольку вы получаете проценты с первого дня, нет смысла брать деньги и сидеть на них.

■ Профессиональная консультация. Прежде чем покупать обратную ипотеку, спросите финансового консультанта, как она может вписаться в ваш пенсионный план. Ищите консультанта, который получил профессиональное свидетельство о пенсионном доходе Американского колледжа финансовых услуг.

Чтобы воспользоваться калькулятором обратной ипотеки или найти кредиторов по государству или компании, посетите потребительский веб-сайт Национальной ассоциации обратных ипотечных кредиторов. Ищите кредитного специалиста, который является сертифицированным специалистом по обратной ипотеке.

Вы должны получить консультацию по финансовым вопросам, чтобы убедиться, что вы можете выполнять свои обязательства как заемщик. Чтобы найти консультанта, сертифицированного Департаментом жилищного строительства и городского развития, посетите веб-сайт департамента и выполните поиск по карте или почтовому индексу или позвоните по телефону 800-569-4287.Сеанс по телефону или лично стоит от 125 до 250 долларов.

■ Стоимость. При закрытии вы заплатите первоначальный взнос по ипотечному страхованию FHA, равный 2% от оценочной стоимости дома или максимальному пределу — 765 600 долларов США — в зависимости от того, что меньше. Вам также начисляется годовая ипотечная премия в размере 0,5% от непогашенной суммы кредита, которая не подлежит выплате до наступления срока погашения кредита. Страхование гарантирует, что вы получите выплату и никогда не будете должны больше, чем стоимость вашего дома, когда ссуда будет погашена.

Кредиторы могут взимать комиссию за инициирование в размере до 6000 долларов плюс сборы за сторонние услуги. Плата равна максимальной сумме из 2500 долларов США или 2% от стоимости дома до первых 200 000 долларов США плюс 1% от суммы, превышающей 200 000 долларов США, вплоть до верхнего предела.

Вы будете платить фиксированную процентную ставку на единовременную выплату и переменную ставку на все другие виды выплат. По данным HSH, средняя фиксированная ставка составляла 3,8%, а плавающая ставка — 3,3% для кредитов, закрытых в июне (последние доступные данные).com. Переменные ставки основаны на базовом индексе, таком как годовой казначейский вексель или Libor, к которому кредиторы добавляют маржу от 1 до 3 процентных пунктов. Как правило, чем выше принимаемая вами маржа, тем ниже комиссия за оформление.

Покупки окупаются, потому что кредиторы различаются по марже, комиссиям за оформление и закрытию, которые они взимают, — говорит Стив Ирвин, президент Национальной ассоциации обратных ипотечных кредиторов. Некоторые кредиторы отказываются от всех сборов за оформление, а другие взимают до 6000 долларов США.Например, кредитор мог взимать с Смитов комиссию за оформление сделки в размере 5950 долларов, но они заплатили всего 2000 долларов. Получите как минимум три предложения для сравнения прибылей, авансовых затрат и выплат. «Кроме того, вы хотите работать с профессионалом, который встретит вас там, где вы хотите, чтобы встретиться с ним — по телефону, в Интернете или за кухонным столом», — говорит Ирвин.

Вот изюминка: вы можете использовать «обратную ипотеку для покупки», чтобы купить свой следующий дом, не получая при этом еще одного платежа по ипотеке. Для получения дополнительной информации перейдите на страницу обратная ипотека.org и выполните поиск «для покупки».

Вычитается ли налог на долю в собственном капитале?

Стоимость использования собственного капитала может быть уменьшена в вашей федеральной налоговой декларации. Если вы перечисляете, проценты по ипотеке или долгу по собственному капиталу в размере до 750 000 долларов (375 000 долларов, если вы состоите в браке и подаете отдельную декларацию) подлежат вычету в той степени, в которой деньги были использованы для покупки, строительства или улучшения вашего дома. (Если вы приобрели долг до 16 декабря 2017 г., применяются более высокие лимиты в 1 миллион долларов и 500 000 долларов.) Если вы рефинансируете, снимаете наличные и оплачиваете машину или отпуск, проценты с этой суммы не могут быть вычтены.

Проценты, начисленные по обратной ипотеке, не подлежат вычету до тех пор, пока вы не погасите ссуду, как правило, когда вы покидаете дом, и он продается. Чтобы иметь право на вычет, деньги должны были быть использованы для «покупки, строительства или существенного улучшения» дома.

Почему крупнейший пенсионный фонд страны начинает заниматься банковским делом

Итого

Как самая крупная государственная пенсионная система страны выплачивает свои долги в условиях глобального экономического коллапса? Одна идея: стать банкиром.

Клерки DMV на пенсии, бывшие пожарные и стареющие правительственные прилавки по всей Калифорнии, надевают ваши костюмы-тройки: возможно, вы занимаетесь банковским бизнесом.

Пенсионная система государственных служащих штата Калифорния, которая управляет корзиной «гнездовых яиц» на сумму около 400 миллиардов долларов для пенсионеров по всему штату, постепенно выходит на шумный рынок частных долгов.

Раньше кредитование непосредственно малых и средних компаний, не торгуемых на публичных биржах, было делом крупных банков.Но после финансового кризиса 2008 года эти традиционные кредиторы были вынуждены вкладывать свои деньги в менее рискованные предприятия. И это оставило после себя финансовый вакуум, в который с тех пор устремились «теневые банкиры», такие как финансисты прямых инвестиций.

Теперь CalPERS, крупнейший пенсионный фонд страны, хочет принять участие в акции.

Сотрудники пенсионного фонда называют это «осторожным» рассчитанным риском. Критики называют это ходом отчаяния. Оба согласны с тем, что фонд, который сталкивается с сотнями миллиардов будущих нефинансируемых пенсионных долгов, постоянно подрывает процентные ставки и теперь находится в разоренной пандемией экономике, находится под давлением.

«Нам нужна каждая стрела в колчане, которую мы можем достать, а частный долг является одним из важнейших», — сказал Дэн Бьенвеню, заместитель главного инвестиционного директора CalPERS. «Нет выбора без риска».

Вместо того, чтобы просто инвестировать деньги в фирмы с Уолл-стрит, которые затем раздают их заемщикам — что CalPERS уже начал делать, — менеджеры CalPERS хотят избавиться от посредников и сами начать выдавать и удерживать эти ссуды.

Утвержденная советом директоров политика позволяет CalPERS вкладывать до 5% своей общей стоимости в «оппортунистические» инвестиции, которые включают частный долг.Это составляет около 20 миллиардов долларов, хотя Бьенвеню сказал, что он «не ожидает, что в ближайшее время вырастет до чего-то подобного».

CalPERS к прямому кредитованию является частью более широкого переосмысления стратегии зарабатывания денег пенсионного фонда, одобренной правлением организации в прошлом месяце. План также позволяет фонду заимствовать до 80 миллиардов долларов, чтобы оценить потенциальную прибыль — 11-значная сумма вызвала скептицизм у некоторых финансовых экспертов и крики протеста из некоторых уголков политического и финансового комментатора.

«Надеюсь, это сработает, и им повезет, и налогоплательщикам Калифорнии повезет», — сказал Мэтт Гельфанд, управляющий директор инвестиционной консалтинговой фирмы Moreland Associate. «Но есть больший риск».

Сьюзан Уэббер, давний критик руководства CalPERS, которая пишет под псевдонимом Ив Смит в своем широко читаемом финансовом блоге Naked Capitalism, резюмировала свою точку зрения в заголовке своего поста: «CalPERS планирует взорвать ей мозги».

Бьенвеню сказал, что новая политика кредитного плеча просто объединяет то, сколько отдельным отделам фонда уже было разрешено заимствовать, в одну общую сумму, которая на самом деле ниже, чем в предыдущей политике.

«То, что мы делаем, на самом деле намного скучнее, чем заголовки», — сказал он.

Но и финансовые менеджеры CalPERS, и его самые резкие критики согласны с тем, что перед фондом стоит непростая задача: попытаться получить достаточно высокую прибыль, чтобы выполнить свои будущие обязательства, не подвергая слишком большому риску.

Прежде чем CalPERS сможет начать выписывать чеки, как в банке, персонал пенсионного фонда требует небольшой банковской конфиденциальности.

Ранее в этом году пенсионный фонд поддержал закон, который защитит многие документы и данные, связанные с его будущими частными займами, от Закона Калифорнии о публичных записях. Законопроект, автором которого является член Демократической ассамблеи Элк Гроув Джим Купер, сделает невозможным для журналистов или кого-либо еще принуждать государственные пенсионные фонды разглашать личную идентификационную информацию заемщика, их финансовые отчеты, сведения о залоге, обеспечивающем ссуду, и все, что может быть считается «коммерческой тайной.”

Если государственный пенсионный фонд собирается заняться предоставлением ссуд, утверждали сотрудники CalPERS, он должен иметь возможность заверить заемщиков в том, что их тщательно охраняемая финансовая информация остается в секрете.

«Если нам придется это раскрыть, — сказал лоббист пенсионного фонда Дэнни Браун на заседании правления в феврале, — то они, скорее всего, пойдут к кому-то, кто не обязан это раскрывать. Итак, чтобы быть уверенными в том, что мы конкурентоспособны на этом рынке и получаем наилучшие возможности, нам необходимо (иметь) те же правила, по которым будут играть другие люди.”

Согласно законопроекту, находящемуся на рассмотрении, Закон о публичных записях все еще может быть использован, чтобы узнать, кто является заемщиком, каковы основные условия ссуды и находится ли заемщик в состоянии дефолта в течение как минимум шести месяцев.

Центральная часть нового плана пенсионного фонда состоит в том, чтобы отважиться выйти из хорошо оживленных бухт традиционных фондовых рынков и рынков облигаций в открытые, слабо регулируемые воды частных инвестиций. К ним относятся как частный заем, так и частный капитал, когда совет директоров приобретает прямую долю владения в бизнесе.

Эти финансовые механизмы недоступны среднему инвестору, и от них сложнее выйти. Это делает их более рискованными, и в результате инвесторы могут требовать более высокой прибыли.

Уильям Ван, почетный профессор корпоративных финансов юридического колледжа Гастингсского университета Калифорнии, предупредил, что создание частного кредитного учреждения внутри пенсионного фонда потребует «найма мастеров вселенной», которые в настоящее время работают в сфере прямых инвестиций. и фирмы венчурного капитала.«Эти люди зарабатывают много денег».

Маргарет Браун, одна из 13 членов совета директоров CalPERS и одна из шести избранных, сказала, что она обеспокоена тем, что персонал пенсионного фонда не имеет достаточного опыта в выдаче кредитов и управлении ими. По ее словам, сейчас не время учиться на работе.

«У CalPERS есть привычка выходить на рынок в неподходящее время», — сказал Браун. «Одно дело, если мы делаем частный долг и делаем маленькие шаги, не так ли? Вы не даете своему новому щенку большую банку еды емкостью 32 унции.Вы этого не делаете. Он подавится этим ».

Браун, постоянный голос в совете директоров, выразил единственное несогласие в прошлом месяце против расширения венчурного фонда за счет «оппортунистических» инвестиций, включая частный долг. Ранее в этом году она также проголосовала против внесения законопроекта об исключении из Закона о публичных записях.

(Нет потерянной любви: Браун недавно подала в суд на организацию и остальное правление после того, как оно наказало ее за использование имени CalPERS в своих учетных записях в социальных сетях.)

Бьенвеню, заместитель главного инвестиционного директора, настаивал на том, что, хотя инвестиционная группа пенсионного фонда не имеет прямого опыта предоставления кредитов, «опыт и знания» тех, кто работал с другими инвестициями, связанными с долгом, «очень похожи и аналогичны тому, что для этого потребуется ».

CalPERS, как и большинство государственных пенсионных фондов в стране, действительно сталкивается с сложной математической проблемой: совет директоров ожидает, что инвестиции фонда будут расти в среднем на 7% ежегодно.Это число — более чем желанная цель; это также видение будущего с серьезными финансовыми и политическими последствиями.

Чем меньше CalPERS зарабатывает на своих инвестициях, тем больше он должен получать от работодателей, то есть налогоплательщиков через свои государственные и местные органы власти, и государственных служащих для оплаты текущих и будущих пенсионных пособий. Немногие в правительстве штата готовы просить города или рабочих платить высокие взносы. Особенно сейчас.

Но в период длительных низких процентных ставок трудно заработать эти 7%, не вкладывая деньги в некоторые случайные инвестиции, — сказал Мэтт Гельфанд, управляющий директор инвестиционной консалтинговой фирмы Moreland Associates.Это ставит менеджеров пенсионных фондов в затруднительное положение.

«Либо они приносят (более низкую норму) прибыли, и этого недостаточно для финансирования пособий, поэтому кто-то должен покрывать стоимость этих пособий», — сказал он. «Или они делают то, что CalPERS намеревается сделать сейчас… принимая на себя риск, который может сработать, а может и не сработать».

История государственных пенсионных служащих, борющихся за все более скудные финансовые возможности, создается уже четыре десятилетия.

Согласно анализу Pew Charitable Trust, начиная с 1980-х годов менеджеры пенсионных фондов начали уходить от безопасного, стабильного и совершенно скучного мира облигаций с высокими рейтингами, предпочитая кататься на американских горках фондового рынка.На рубеже веков, когда все более низкие процентные ставки усложняли инвесторам зарабатывать деньги на традиционных облигациях, пенсионное обеспечение отважилось на Дикий Запад «альтернативных инвестиций» — частный капитал, разовые инфраструктурные проекты и недвижимость . Каждый шаг переводил средства в потенциально более прибыльную, но и более опасную область.

«Это полностью обусловлено правилами бухгалтерского учета, и сами правила бухгалтерского учета подталкивают людей к этому выбору», — сказал Том Сгурос, политический советник, который утверждал, что фискальная угроза необеспеченных пенсионных обязательств преувеличена.«Чувство отчаяния заставляет людей принимать неразумные политические решения».

Частный кредит, по-видимому, является последней целью для ищущих высокую доходность. По данным лондонской компании Preqin, занимающейся финансовыми данными, общая стоимость мирового частного кредитного рынка выросла с примерно 263 миллиардов долларов в конце 2009 года до 854 миллиардов долларов к концу прошлого года.

Слишком много денег в погоне за малыми возможностями?

После глобального финансового кризиса «многие банки начали прекращать предлагать ссуды компаниям среднего размера, и это создало огромную пропасть в этом пространстве», — сказал Эш Чаухан, аналитик Preqin.«Когда вы смотрите на институциональных инвесторов, таких как CalPERS, то, что они начнут инвестировать, было лишь вопросом времени».

На самом деле CalPERS может немного опоздать на вечеринку.

Пенсионная система штата Аризона инвестирует в частный долг с 2013 года. Пенсионный фонд штата Алабама последовал ее примеру и с тех пор превратился в своего рода поучительную историю. Пенсионные системы Алабамы ссужали напрямую iPic, сети театров, известной своими креслами с откидной спинкой и меню, состоящим из картофеля фри и слайдеров.Когда прошлым летом iPic обанкротился, пенсионеры штата Алабама в конечном итоге полностью владели сетью. Вряд ли сейчас период бума для кинотеатров.

Учитывая размер интереса к частному кредитованию, «вопрос сейчас в том, есть ли слишком много денег в погоне за слишком маленькими возможностями», — сказал Ван из Калифорнийского университета в Гастингсе.

Прежде чем CalPERS сможет выяснить это, сотрудники пенсионного фонда рассчитывают, что законодатели штата и губернатор Гэвин Ньюсом подпишут его законопроект об освобождении от налогов. Он прошел в Ассамблею, и демократ из графства Марин Марк Левин единолично проголосовал против.

«Для демократов в законодательном органе лицемерно позволять CalPERS скрывать важную информацию об инвестициях и инвесторах, одновременно добиваясь раскрытия информации от президента о своих инвестициях», — сказал Левайн CalMatters. «Вы можете выглядеть более одурманенным, чем это?»

Тем не менее, Калифорнийская ассоциация газетных издателей перешла от оппозиционной к нейтральной в этом законопроекте.

«Мы осознаем, что при работе с информацией в этой области всегда возникает беспокойство по поводу конфиденциальности заемщиков, несмотря на то, что это государственное учреждение, участвующее в программе кредитования», — сказал Джим Эверт, главный юрисконсульт ассоциации.«В той мере, в какой происходит принятие сомнительных решений, мы можем вернуться к этому вопросу и попытаться немного уладить ситуацию».

| Пенсии и инвестиции | Банковские трейдеры экономят прибыль и, возможно, себя в новом кризисе

В последний раз, когда банки США сталкивались с кризисом такого масштаба, огромные торговые убытки добавляли бремени быстро растущих кредитов. На этот раз трейдеры доставили столь необходимую помощь.

Торговые столы Уолл-стрит — давно ставшие целью сокращения затрат и регулирования, направленного на сдерживание рисков в банках, — показали лучший квартал за восемь лет, поскольку клиенты поспешили изменить или хеджировать позиции в самый нестабильный период за всю историю наблюдений.Это помогло крупнейшим отраслевым компаниям оставаться прибыльными, даже несмотря на то, что в первом квартале они отложили на погашение безнадежных кредитов больше, чем за весь 2019 год.

Квартал стал переломным по сравнению с прошлыми годами, когда стремительный рост единиц потребительского кредитования поддержал борьбу торговых подразделений. с длительным спадом доходов. В связи с тем, что пандемия коронавируса закрывает предприятия по всей стране и стоит миллионам людей их рабочих мест, пять крупнейших банков США выделили примерно 25 миллиардов долларов на покрытие будущих убытков от невыплаченных кредитов.

«Было много разговоров о том, что отрасль теряет таланты в трейдинге, — сказал Марк Нахманн, соруководитель торгового подразделения Goldman Sachs Group. «Реальность такова, что мы показали, что мы не менее подготовлены во время таких больших объемов и рыночного стресса».

Торговцы облигациями и акциями в Goldman, J.P. Morgan Chase, Bank of America и Citigroup получили выручку в размере 22,7 млрд долларов США. Каждая фирма сообщила о росте более чем на 20% по сравнению с прошлым годом, при этом J.P. Morgan достигла рекордной выручки, а Citigroup — на 39%.

«Торговля была намного лучше, чем мы думали — она ​​действительно выделялась», — сказал в интервью аналитик Эдварда Джонса Джим Шанахан. По его словам, это был выдающийся подвиг, поскольку в банках было очень много людей, работающих из дома. «Это вселяет во меня некоторую уверенность в том, что, поскольку у них по-прежнему будут проблемы с доходами в ближайшем будущем — подумайте об освобождении от платы, которое они предоставляют потребителям, — я бы посмотрел на торговлю, чтобы частично компенсировать эту разницу».

Подушка, обеспечиваемая торговыми столами, подкрепляет аргумент, который банковские гиганты приводили в защиту своих бизнес-моделей после кризиса 2008 года: сочетание направлений бизнеса обеспечивает некоторую диверсификацию в период спада.

«Я давно являюсь поклонником диверсифицированных бизнес-моделей», — сказал Джейсон Голдберг, аналитик Barclays, освещающий свой сотый сезон финансовой отчетности. «Этот квартал поддерживает эту точку зрения».

Но результаты также знаменуют собой победу для посткризисных действий регулирующих органов, которые заставили банки Уолл-стрит действовать больше как посредники и меньше рисковать своими бухгалтерскими книгами. Это позволило им извлечь выгоду из волатильности, а не сосредоточиться на разгрузке громоздких позиций на падающих рынках.Компании оставались намного выше минимальных нормативов капитала, даже несмотря на то, что они указали, что корпоративные клиенты использовали кредитные линии на сумму более 100 миллиардов долларов, чтобы выдержать кризис.

Там, где фирмы все еще имели балансовые вложения, они чувствовали боль. Goldman Sachs получил почти 900 миллионов долларов по своему портфелю долговых обязательств и акций, что способствовало снижению прибыли на 46%. Руководители компании заявили, что они отказываются от ставок на собственные деньги фирмы, чтобы сосредоточиться на привлечении дополнительных средств клиентов.

Снижение рентабельности финансовых организаций в 2020 году

Опубликовано: 24 февраля 2021 г. Номер документа: 1/2021

Пандемия Covid-19 привела к более слабым результатам для норвежских банков и страховщиков жизни в 2020 году по сравнению с 2019 годом. Мощные меры правительства помогли смягчить негативные экономические последствия кризиса Covid-19.Тем не менее, убытки банков по ссудам были на самом высоком уровне со времен финансового кризиса, а компании по страхованию жизни и пенсионные фонды зафиксировали более низкую прибыль. С другой стороны, базовая прибыльность страховщиков, не связанных со страхованием жизни, улучшилась, отражая заметный рост премий и более низкий рост выплат по претензиям.

Более высокие потери по ссудам и более низкий чистый процентный доход привели к снижению прибыли банков

норвежских банков составила 0.9% от средней совокупной суммы активов (ATA) в 2020 году по сравнению с 1,3% в 2019 году. Значительный рост убытков по ссудам стал основной причиной снижения прибыли. В целом потери банков по ссудам составили 0,5 процента от объема кредитования, что является самым высоким уровнем со времен финансового кризиса. Убытки по ссудам были особенно высокими в банках с крупными рисками, связанными с нефтяным сектором, а также в банках с потребительскими ссудами. Для большинства банков убытки были особенно высокими вскоре после начала пандемии и умеренными во второй половине года.Снижение процентных ставок отрицательно сказалось на чистом процентном доходе банков. Этот эффект был наиболее заметен во втором квартале 2020 года из-за более узких спредов по депозитам, в то время как уровень доходов стабилизировался в конце года. Общая рентабельность капитала банков составила 9,0%, что почти на 3 процентных пункта ниже, чем в предыдущем году.

Заметное сокращение объема потребительских кредитов, но продолжающийся рост проблемных кредитов

По состоянию на конец 2020 года объем потребительских кредитов норвежским клиентам в учреждениях, включенных в исследование Finanstilsynet, был на 17 процентов ниже, чем годом ранее.С поправкой на продажу банками портфелей неработающих потребительских кредитов сокращение составило 14%. Уровень невозврата потребительских кредитов резко вырос за несколько лет. Эта тенденция сохранилась и в 2020 году, но к концу года темпы роста несколько замедлились. 20,5% ссуд, выданных норвежскими банками потребительских ссуд, были безнадежными на конец 2020 года, что на 5 процентных пунктов больше, чем за год. Для сравнения, неработающие ссуды всех норвежских банков, вместе взятых, составили 1.0 процентов кредитов на конец декабря 2020 года.

Ухудшение показателей страховщиков и пенсионных фондов

Пандемия Covid-19 также оказала негативное влияние на прибыльность страховщиков жизни ’. В коллективном портфеле скорректированная доходность, которая включает нереализованные изменения в стоимости, составила 4,3 процента в 2020 году по сравнению с 7,5 процента в 2019 году. Доходность инвестиционного портфеля составила 8,2 процента в 2020 году. Результат страхования составил 0,3 процента. центов ATA, а прибыль страховщиков после уплаты налогов составила 0.4 процента ATA в 2020 году.

Пенсионные фонды зафиксировали скорректированную доходность коллективного портфеля в размере 7,8% в 2020 году по сравнению с 10,3% в 2019 году. Снижение в основном связано с более низкой доходностью по акциям. Для частных и муниципальных пенсионных фондов скорректированная доходность составила 8,7% и 6,6% соответственно в 2020 году.

Страховщики, не связанные с жизнью, сообщили о более высокой прибыли в 2020 году, чем в 2019 году, с поправкой на продажу Gjensidige банка Gjensidige Bank в 2019 году.Увеличение прибыли в первую очередь связано со значительным ростом страховых премий, в то время как мягкая зима на большей части территории страны и сокращение страховой деятельности замедлили рост выплат по претензиям.