Современные методики оценки банками кредитного риска: ОБЗОР МЕТОДИК ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА. ПЕРСПЕКТИВЫ РОССИЙСКОЙ МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА | Опубликовать статью ВАК, elibrary (НЭБ)

Содержание

ОБЗОР МЕТОДИК ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА. ПЕРСПЕКТИВЫ РОССИЙСКОЙ МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА | Опубликовать статью ВАК, elibrary (НЭБ)

ОБЗОР МЕТОДИК ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА. ПЕРСПЕКТИВЫ РОССИЙСКОЙ МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ КРЕДИТНОГО РИСКА

Научная статья

Фейзуллаев М.А.1, *, Лаврикова М.А.2

1 ORCID: 0000-0003-0141-6350;

1, 2 Сургутский Государственный Университет, Сургут, Россия

* Корреспондирующий автор (feyzullaev[at]bk.ru)

Аннотация

Проблема оценки кредитного риска является основополагающей в процессе принятия мер по его снижению. В статье рассматриваются методики оценки кредитного риска, применяемые в коммерческих банках. Целью исследования является выявление недостатков российской методики оценки кредитного риска и разработка рекомендаций по улучшению данной методики. В рамках достижения поставленной цели был проведен анализ российской и зарубежных методик оценки кредитного риска, были выявлены преимущества и недостатки зарубежных методик оценки.

В ходе анализа были определены перспективы совершенствования российской методики оценки кредитного риска. Авторы допускают частичное заимствование критериев оценки из зарубежных методик. В результате анализа авторами обобщаются преимущества и недостатки зарубежных методик и выделяются основные недостатки российской методики оценки кредитного риска. В заключении предоставляются рекомендации по совершенствованию российской методики оценки кредитного риска путем учета критерия «прогнозируемый денежный поток», что позволит расширить систему показателей оценки кредитного риска, при существующей недостаточности критериев оценки. Применение соответствующих рекомендаций тем самым могут повысить точность оценки, эффективность методики оценки кредитных рисков, снизить возможные потери от невозврата кредита.

Ключевые слова: кредитный риск, методики оценки, расчет кредитного риска, «правило 6 Си».

A REVIEW OF CREDIT RISK ASSESSMENT TECHNIQUES. PROSPECTS OF THE RUSSIAN
CREDIT RISK ASSESSMENT METHODOLOGY

Research article

Feyzullaev M.A.1, *, Lavrikova M.A.2

1 ORCID: 0000-0003-0141-6350;

1, 2 Surgut State University, Surgut, Russia

* Corresponding author (feyzullaev[at]bk.ru)

Abstract

The problem of credit risk assessment is fundamental in the process of taking measures to reduce it. This article discusses the methods of credit risk assessment applied in commercial banks. The aim of the study is to identify the shortcomings of the Russian credit risk assessment methodology and develop recommendations for its improvement. In order to achieve this objective, the study conducts an analysis of Russian and foreign credit risk assessment methods and identifies the pros and cons of foreign assessment methods. In the course of the analysis, the research defines the prospects for improving the Russian credit risk assessment methodology. The authors of the article allow for a partial borrowing of the evaluation criteria from foreign methods. As a result of the analysis, the authors summarize the advantages and disadvantages of foreign methods and highlight the main disadvantages of the Russian methodology for credit risk assessment. In the conclusion of the article, the study provides recommendations improve the Russian methodology for credit risk assessment by taking into account the “projected cash flow” criterion, which will expand the system of indicators given the existing insufficiency of evaluation criteria. The application of appropriate recommendations can improve the accuracy of the assessment, the effectiveness of the credit risk assessment methodology, and reduce possible losses from credit default.

Keywords: credit risk, assessment methods, calculation of credit risk, the 6 “C’s”.

Введение

В современных условиях развитие экономики подвержено воздействию множества факторов. Последствия действия таких факторов обуславливает возникновение рисков в различных секторах экономики. Банковский сектор не является исключением.

Наиболее характерным для банковской деятельности является кредитный риск. Этот риск возникает в процессе операционной деятельности банков. В связи с этим, банки принимают меры по защите от кредитных рисков, в целях минимизации их уровня. Однако эффективность таких решений определяется таким предшествующим данному этапу управления риском как этап оценки кредитного риска.

Основная проблема заключается в качестве методики оценки кредитного риска, используемого банками. Некачественная оценка, связанная с невозможностью учета множества факторов, влияющих на кредитоспособность, недостоверностью или нехваткой информации о заемщике и др. причинами, обуславливает актуальность рассмотрения вопроса, касающегося проблемы российской методики оценки кредитного риска и ее совершенствования.

Изучение проблемы оценки кредитного риска требует рассмотрения вопроса, касающегося методики его оценки. Действующая методика оценки, которая основана на присвоении рейтингов кредитным рискам быстро устаревает и требует пересмотра.

Данному вопросу посвящено множество трудов. Так, в области оценки кредитного риска, необходимо отметить вклад Кукота В.А., которая объясняет необходимость совершенствования методики оценки кредитного риска в связи со значительной суммой долгосрочных кредитов [1]. Как правило, риски по таким кредитам являются повышенными. В свою очередь, авторы Ордынский А.А. и Шаталова Е.П. акцентируют внимание на существующих в наше время ошибках, которые происходят при выдаче кредита клиентам, неспособным полностью и вовремя выполнить условия кредитного договора [2].

Методы исследования

Основу исследования составили такие методы как анализ, индукция и обобщение.

 

Основное содержание работы

Подходя к изучению вопроса, касающегося оценки кредитного риска, необходимо определить такую категорию как «риск».

Понятие «риск» само по себе неоднозначное. Так, Абдулаев З.И. рассматривает риск как ситуативную характеристику, которая отражает неопределённость её исхода, что означает получение, в конечном счёте, в результате какой – либо операции положительного или отрицательного значения. [3]. Авторы Арженовский С. В. и Рудяга А. А., анализируя определения «риска» в экономике, приводят собственную характеристику данной категории: «…изменение экономического эффекта, связанное с вероятной реализацией определенного состояния системы, иного по сравнению с целевым» [4]. Исходя из рассматриваемых определений, риск можно охарактеризовать как некоторое событие, которое характеризуется неопределенностью экономических результатов деятельности.

Более узкими категориями в рамках рассматриваемого вопроса будут «банковский риск» и «кредитный риск». Так, под банковским риском можно понимать вероятность неблагоприятного исхода операций, проводимых кредитными организациями, или непредвиденных ситуаций [5]. В свою очередь, кредитный риск является одним из видов банковского риска. Рассматривая категорию «кредитный риск» наиболее точную ее характеристику приводят Курилова А.В. и Полтева Т.В. следующим образом: «…риск возникновения у кредитной организации убытков вследствие неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения должником финансовых обязательств перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора» [6].

Практический опыт оценки кредитных рисков в российских банках основывается на использовании методики оценки, разработанной ЦБ РФ. Методика опирается на ряд нормативных актов Банка России, таких как:

  1. Инструкция Банка России № 180–И «Об обязательных нормативах банков».
  2. Положение Банка России № 646-П «О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций («Базель III»)».
  3. Положение Банка России № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности».
  4. Положение Банка России № 242-П «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах».
  5. Положение Банка России № 483-П «О порядке расчета величины кредитного риска на основе внутренних рейтингов».

Среди вышеперечисленных нормативных актов особе внимание уделяется Положениям ЦБ РФ № 483-П и № 254-П, которые регулируют методический аспект оценки и устанавливают классификацию ссуд по уровню риска.

Положение ЦБ РФ № 483-П устанавливает порядок расчета оценки кредитного риска на основе внутренних рейтингов (ПВР). Сущность рейтинговой оценки с применением ПВР представлена в статье Казанского А.В. так: «…поэтапно оценивает кредитный риск, определяет требования к банковскому капиталу и определяет параметры стресс-тестирования» [7]. Рейтинги банки определяют самостоятельно, опираясь на положение ЦБ РФ № 483-П, в котором указаны требования при составлении рейтингов в ходе оценки кредитного риска по тем или иным заемщикам.

В положении упоминаются следующие типы кредитных заемщиков:

  1. Корпоративные, суверенные заемщики и финансовые организации.
  2. Розничные заемщики.
  3. Остальные заемщики.

По каждому из выше рассмотренных типов заемщиков устанавливаются требования в зависимости от того какой ПВР используют банки, соблюдение которых необходимо при оценке кредитного риска.

Существует базовый ПВР (БПВР) и продвинутый ПВР (ППВР). Базовый подход основывается на использовании собственных моделей для оценки вероятности дефолта кредитополучателя [8].

Продвинутый ПВР основывается на расчете величины кредитного риска на основе следующих компонентов:

  1. Вероятность дефолта (PD-probability of default).
  2. Доля потерь при дефолте (LGD-loss given default).
  3. Сумма, подверженная риску при дефолте (EAD-exposure of default).
  4. Срок погашения (M-maturity).

В отношении корпоративных, суверенных заемщиков и финансовых организаций ЦБ РФ при использовании базового ПВР устанавливает, что величиной кредитного риска является сумма, предоставленная банком заемщику и не погашенная на дату возможного дефолта. Кроме того, за величину кредитного риска принимается: «…комиссии и проценты, начисленные, но не полученные на дату дефолта, а также предусмотренные условиями договора штрафы и пени, начисленные, но не полученные на дату дефолта» [9].

Особенности расчета кредитного риска таких заемщиков при БПВР заключаются в том, что величина такого риска должна быть не меньше суммы расходов, уменьшающих величину собственных средств (капитала) банка при полном списании кредитного требования и не меньше суммы сформированных резервов на возможные потери, резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности, частичные списания балансовой стоимости по этому кредитному требованию.

Также, устанавливаются отдельные особенности расчета кредитного риск данным подходом при рисках по кредитным требованиям, возникающих из финансовых договоров и содержащих в себе соглашение о неттинге, по внебиржевым производным финансовым инструментам и при рисках по условным обязательствам кредитного характера.

При расчете кредитного риска с применением ППВР важно проводить оценку на основе статистических данных, учитывать влияние факторов на изменение параметров, по которым оценивается риск и иные требования, установленные положением ЦБ РФ № 483-П.

В данном случае перечислены лишь некоторые требования к расчету кредитного риска с использованием продвинутого подхода. Они действуют при оценке кредитного риска для розничных заемщиков, а также в случае риска дефолта, возникающего в отношении корпоративных, суверенных заемщиков и финансовых организаций.

По остальным кредитным требованиям оценка риска (исключение-приобретенная дебиторская задолженность) производится по следующей формуле:

    (1)

Здесь α- поправочный коэффициент (α=1), – коэффициент риска, рассчитанный на основе ПВР- подхода, а EAD- сумма кредита, подверженная риску дефолта.

В результате оценки кредитного риска, проведенной на основе положения ЦБ РФ № 483-П, производится классификация ссуд по уровню риска, в соответствии с положением ЦБ РФ № 590-П. Определение категории качества ссуды осуществляется согласно данному положению следующим образом: «…с применением профессионального суждения на основе комбинации двух классификационных критериев (финансовое положение заемщика и качество обслуживания им долга)» [10]. В зависимости от категории качества ссуды банки определяют размер резервов на покрытие потерь, возникающих в связи с кредитным риском.

В таблице 1 представлена классификация ссуд по уровню риска.

 

Таблица 1 – Классификация ссуд

Категория качестваНаименованиеРазмер расчетного резерва в процентах от суммы основного долга по ссуде
I категория качества (высшая)стандартные0 %
II категория качестванестандартныеОт 1% до 20%
III категория качествасомнительные21% до 50%
IV категория качествапроблемныеОт 51% до 100%
V категория качества (низшая)безнадежные100%

 

I категория качества предполагает ссуды, по которым кредитный риск отсутствует. II-V категории представляет обесцененные ссуды. Уровень риска по II категории характеризуется как умеренный риск, по III – значительный риск, по IV-высокий кредитный риск. V категория характеризует ссуды, по которым вероятность их возврата отсутствует в связи с неспособностью или отказом исполнения обязательств по ссуде.

Существуют и другие методики оценки кредитного риска, которые применяются в зарубежных банках. Наиболее известными из них являются следующие методики:

Рассмотрим вышеперечисленные методики более подробно.

Первая методика была разработана американским банком, которое получила свое название по первым 6 буквам критериев оценки кредитного риска. Среди таких критериев учитываются:

  1. Character- характер заемщика.
  2. Capacity-финансовые возможности.
  3. Cash-денежные средства.
  4. Collateral-обеспечение кредита.
  5. Conditions- условия.
  6. Control-контроль.

Рассмотрим более подробно характеристику выше представленных критериев оценки. Первый критерий – характер заемщика- оценивается банками, путем анализа информации о заемщике (его финансовое состояние, кредитная история и т.д.), которая позволяет сделать вывод, связанный с определением цели кредита, платежеспособности и ответственности заемщика. Критерий «финансовые возможности» позволяет на основе анализа информации о статусе заемщика (например, юридического лица) определить способность отвечать по кредитным обязательствам. Например, в отношении юридического лица может быть запрошена информация, касающаяся устава организации, его финансовых операций и т.п. В связи с чем, также, анализируется информация о денежных потоках организации или физического лица, по критерию «денежные средства», его источники и, соответственно, достаточность капитала, а также состояние активов по критерию «обеспечение». В заключении анализируются условия действия кредита (т.е. особенности его погашения, положение отрасли функционирования организации на рынке, положение заемщика) и осуществляется контроль с точки зрения влияния на платежеспособность с учетом законодательных изменений, экономической, политической обстановкой.

Еще одной известной зарубежной методикой оценки кредитного риска является методика CAMPARI, широко применяемая среди европейских банков. Основные элементы оценки в данной методике следующие:

  1. Character- характер заемщика.
  2. Ability- способность вернуть кредит.
  3. Marge- доходность операции.
  4. Purpose-цель кредита.
  5. Amount-сумма кредита.
  6. Repayment-возможность погашения.
  7. Insurance-страхование кредитного риска.

Как и «правила «6 Си», название этой методике основывается на первых буквах элементов, составляющих данную методику, которые отражают критерии оценки кредитного риска.

Оценка кредитного риска по методике PARSER, применяемая в английских банках, основывается на оценки таких показателей как:

  1. Person- репутация потенциального клиента.
  2. Amount-сумма кредита.
  3. Repayment-возможность погашения.
  4. Security-обеспечение кредита.
  5. Expediency- целесообразность.
  6. Remuneration- вознаграждение.

Подобные критерии применяются и в методике PARTS, также используемой при оценке кредитного риска английскими банками:

  1. Purpose-цель кредита.
  2. Amount-сумма кредита.
  3. Repayment-возможность погашения.
  4. Term-срок, на который предоставляется кредит.
  5. Security- обеспечение кредита.

Рассмотренные зарубежные методики объединяют критерии оценки, что во многом определяет их сходство. В особенности, очень похожи методики PARTS и PARSER. В частности, в статье Байрамовой Ж.М. и Толмачевой В.А. в ходе сравнения данных 2 методик было отмечено: «…PARTS все те же группы показателей кредитоспособности заемщика определяет в пяти группах: назначение, сумма, возвращение долга, срок и залог» [11].

Среди достоинств зарубежных методик выделяют простоту расчетов, доступность аналитической информации и высокую точность полученных результатов [12]. Однако, в рассмотренных зарубежных методиках присутствуют и недостатки, одним из которых является субъективность показателей оценки. Кроме того, в статье Поповой И.В. и Лазаревой И.Е. также отмечаются такие недостатки как: «…необходимость постоянного обновления информации, что требует значительных затрат на ее сбор; нечеткость критериев при определении рейтинга классов, значительное ранжирование заемщиков по классам кредитоспособности» [13].

Анализируя выше рассмотренные методики, необходимо отметить, что каждая из методик базируется на оценке финансового состояния заемщика, в то же время, несмотря на присутствие некоторых субъективных критериев в зарубежной оценке, так же можно встретить и объективные критерии.

Относительно российской методики оценки кредитного риска можно отметить недостаточность критериев оценки, определяющих только финансовое состояние заемщика, и отсутствие учета динамики таких показателей во времени.

Заключение

Таким образом, определяя перспективы совершенствования российской методики оценки и проблемы ее оптимизации, необходимо отметить, что частичное заимствование критериев оценки из зарубежных методик допустимо. Это позволит расширить систему показателей оценки кредитного риска. В частности, необходимо периодическое отслеживание данных показателей в динамике, а именно проведение их переоценки. При этом, заимствуя данные показатели оценки, важно учитывать особенности зарубежных методик.

В качестве рекомендации по совершенствованию методики оценки кредитного риска, среди рассмотренных критериев оценки, допускается учет в российской практике оценки прогнозного значения денежного потока (одного из критериев оценки правила «6 Си»). Т.е. в процессе оценивания рекомендуется опираться не только на значения величины кредитного риска, оцениваемого по формуле, представленной в положении № 483-П ЦБ РФ, но и на прогнозные значения денежного потока, что позволит более точно спланировать сумму резервов, направляемую на покрытие риска. В частности, необходимо устанавливать определенные нормативы привлечения кредитных средств заемщиком, при этом необходимо акцентировать внимание на прогнозных значениях денежных потоков, при которых допустима выдача определенной суммы кредита, и уже в последующем проводить оценку кредитного риска.

Конфликт интересов

Не указан.

Conflict of Interest

None declared.

 

Список литературы / References

  1. Кукота В.А. Совершенствование методики анализа процедур оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка/ Кукота В.А.// Вопросы науки и образования. -2018. -№ 19 (31). –С. 23-25. – [Электронный ресурс] URL: https://scientificpublication.ru/h/arkhiv-zhurnala-voprosy-nauki-i-obrazovaniya.html (дата обращения: 27.09.2020)
  2. Ордынский А.А. Оценка кредитоспособности заемщиков с помощью Big Data: проблемы и перспективы внедрения в России/ Ордынский А.А., Шаталова Е.П. // Международный научно-исследовательский журнал. -2017. -№ 7 (61).- С.30-32- -[Электронный ресурс] URL: https://research-journal.org/economical/ocenka-kreditosposobnosti-zaemshhikov-s-pomoshhyu-big-data-problemy-i-perspektivy-vnedreniya-v-rossii/ (дата обращения: 27.09.2020)
  3. Абдулаев З.И. Классификация банковских рисков и мероприятия по их снижению с целью оптимизации банковской деятельности/ Абдулаев З.И.//Вестник науки и образования. -2016. -№5 (17).-С. 37-40.- [Электронный ресурс] URL: http://scientificjournal.ru/a/112-eko/210-klassifikatsiya-bankovskikh-riskov.html (дата обращения: 28.09.2020)
  4. Арженовский С.В. Дефиниция риска в экономике: обзор подходов/ Арженовский С.В., Рудяга А.А. // Учет и статистика. -2017. -№ 1 (45).- C. 88-92. -[Электронный ресурс] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/definitsiya-riska-v-ekonomike-obzor-podhodov (дата обращения: 28.09.2020)
  5. Болгов С.А. Банковские риски и их классификация/ Болгов С.А., Павлович В.Е., Торопова Л.В. // Экономика и бизнес: теория и практика. -2020. -№ 8 (66). –С.27-32. – [Электронный ресурс] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/bankovskie-riski-i-ih-klassifikatsiya (дата обращения: 30.09.2020)
  6. Курилова А.А.Управление кредитным риском коммерческого банка/ Курилова А.А., Полтева Т.В // Карельский научный журнал. -2016. Т.5. -№ 4 (17). –C. 188-191. – [Электронный ресурс] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/upravlenie-kreditnym-riskom-kommercheskogo-banka-1 (дата обращения: 30.09.2020)
  7. Казанский А.В. Функционирование внутренней рейтинговой системы коммерческого банка/ Казанский А.В. // Проблемы современной экономики. -2016. -№ 4 (60). –С. 127-131.- [Электронный ресурс] URL: http://www.m-economy.ru/art.php?nArtId=5936 (дата обращения: 1.10.2020)
  8. Кабушкин С.Н. Измерение кредитного риска банка: отечественный и зарубежный опыт/ Кабушкин С.Н., Никонорова М.Е. / Вестник Белорусского государственного университета. -2017. -№ 3.- С.5-14. – [Электронный ресурс] URL: http://edoc.bseu.by:8080/handle/edoc/74267 (дата обращения: 1.10.2020)
  9. Положение Банка России № 483-П «О порядке расчета величины кредитного риска на основе внутренних рейтингов» от 06.08.2015 (ред. от 15.04.2020). [Электронный ресурс]. – URL: http://base.garant.ru/71203444/ (дата обращения: 1.10.2020)
  10. Положение Банка России № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» от 28.06.2017 (ред. от 16.10.2019). [Электронный ресурс]. -URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_220089/ (дата обращения: 1.10.2020)
  11. Байрамова Ж.М. Зарубежные методы анализа кредитоспособности заемщиков как важный инструмент в управлении кредитными рисками банка/ Байрамова Ж.М., Толмачева В.А. // IX International scientific review of the problem of law, sociology and political science. 2019.-С.18-25. – [Электронный ресурс] URL:https://scientific-conference.com/h/sborniki/yuridicheskie-nauki2/1807-foreign-methods-of.html (дата обращения: 3.10.2020)
  12. Кукота В.А. Сравнительная характеристика методик оценки кредитоспособности заемщиков в коммерческом банке/ Кукота В.А. // Вопросы науки и образования. -2017.- № 6 (7).- С.78-81. – [Электронный ресурс] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sravnitelnaya-harakteristika-metodik-otsenki-kreditosposobnosti-zaemschikov-v-kommercheskom-banke (дата обращения: 4.10.2020)
  13. Попова И.В. Проблемные аспекты оценки кредитоспособности предприятий/ Попова И.В., Лазарева И.Е. // Вестник Института экономических исследований. -2019. -№ 4 (16).- C. 104-110. – [Электронный ресурс] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/problemnye-aspekty-otsenki-kreditosposobnosti-predpriyatiy (дата обращения: 4.10.2020)

Список литературы на английском языке / References in English

  1. Kukota V. A. Sovershenstvovanie metodiki analiza protsedur otsenki kreditosposobnosti zaemschika kommercheskogo banka [Improving the methodology for analyzing procedures for assessing the creditworthiness of a commercial Bank borrower] / Kukota V. A.// Voprosy nauki i obrazovaniya[Questions of science and education].- 2018. -№ 19 (31).- P.23-25. – [Electronic resource] URL: https://scientificpublication.ru/h/arkhiv-zhurnala-voprosy-nauki-i-obrazovaniya.html (accessed: 27.09.2020). [in Russian]
  2. Ordynsky A. A. Ocenka kreditosposobnosti zaemshhikov s pomoshhyu big data problem i perspektivy vnedreniya v Rossii [Assessment of borrowers creditworthiness using Big Data: problems and prospects of implementation in Russia]/ Ordynsky A. A., Shatalova E. P. // Mezhdunarodnyy nauchno-issledovatelskiy zhurnal [International research journal]. -2017. -№ 7 (61).- P. 30-32. – [Electronic resource] URL: https://research-journal.org/economical/ocenka-kreditosposobnosti-zaemshhikov-s-pomoshhyu-big-data-problemy-i-perspektivy-vnedreniya-v-rossii/ (accessed: 27.09.2020). [in Russian]
  3. Abdulaev Z. I. Klassifikatsiya bankovskikh riskov I meropriyatiya po ih snizheniyu s tselyu optimizatsii bankovskoy deyatelnosti [Classification of banking risks and measures to reduce them in order to optimize banking activities]/ Abdulaev Z. I. //Vestnik nauki i obrazovaniya[Bulletin of science and education].- 2016. -№ 5 (17).- P.37-40. – [Electronic resource] URL: http://scientificjournal.ru/a/112-eko/210-klassifikatsiya-bankovskikh-riskov.html (accessed: 28.09.2020). [in Russian]
  4. Arzhenovsky S. V. Definitsiya riska v ekonomike obzor podhodov [Definition of risk in the economy: overview of approaches]/ Arzhenovsky S. V., Rudyaga A. A. // Uchet i statistika [Accounting and statistics]. -2017. -№ 1 (45).- P. 88-92.- [Electronic resource] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/definitsiya-riska-v-ekonomike-obzor-podhodov (accessed: 28.09.2020). [in Russian]
  5. Bolgov S. A. Bankovskie riski i ih klassifikatsiya [Bank risks and their classification]/ Bolgov S. A., Pavlovich V. E., Toropova L. V. // Ekonomika i bizness: teoriya i praktika [Economics and business: theory and practice]. -2020. -№ 8 (66). –P. 27-32. – [Electronic resource] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/bankovskie-riski-i-ih-klassifikatsiya (accessed: 30.09.2020). [in Russian]
  6. Kurilova A. A. Upravlenie kreditnym riskom kommercheskogo banka [Сredit risk management of a commercial bank]/ Kurilova A. A., Polteva T. V. // [Karelian scientific journal].- 2016. Vol. 5. № 4 (17).- P. 188-191. – [Electronic resource]URL: https://cyberleninka.ru/article/n/upravlenie-kreditnym-riskom-kommercheskogo-banka-1 (accessed: 30.09.2020). [in Russian]
  7. Kazansky A.V. Funktsionirovanie vnutrenney reytingovoy sistemy kommercheskogo banka [Functioning of the internal rating system of a commercial Bank]/ Kazansky A.V. //Problemy sovremennoy ekonomiki [Problems of modern economy]. -2016. – № 4 (60).- P. 127-131.- [Electronic resource] URL: http://www.m-economy.ru/art.php?nArtId=5936 (accessed: 1.10.2020). [in Russian]
  8. Kabushkin S. N. Izmerenie kreditnogo riska banka: [Measurement of the credit risk of the Bank: domestic and foreign experience]/ Kabushkin S. N., Nikonorova, M. E. // Vestnik Bellorusskogo gosudarstvennogo uneversiteta [Bulletin of the Belarusian state University]. -2017. -№ 3.- P. 5-14. – [Electronic resource] URL: http://edoc.bseu.by:8080/handle/edoc/74267 (accessed: 1.10.2020). [in Russian]
  9. Polozhenie Banka Rossii № 483- P «O poryadke rascheta velichiny kreditnogo riska na osnove vnutrennih reytingov» ot 06.08.2015 (red. ot 15.04.2020). [Regulation of the Bank of Russia № 483-P «On the procedure for calculating the amount of credit risk based on internal ratings» dated 06.08.2015 (ed. from 15.04.2020)]. [Electronic resource]. -URL: http://base.garant.ru/71203444/ (accessed: 1.10.2020). [in Russian]
  10. Polozhenie Banka Rossii № 590- P «O poryadke formirovaniya kreditnymi organizatsiyami rezervov na vozmozhnye poteri po ssudam, ssudnoy I priravnennoy k ney zadholhennosti [Regulation of the Bank of Russia № 590-P «On the procedure for formation of reserves by credit organizations for possible losses on loans, on loan and equivalent debt» dated 28.06.2017 (ed. from 16.10.2019)]. [Electronic resource]. -URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_220089/ (accessed: 1.10.2020). [in Russian]
  11. Bayramova Zh. M. Zarubezhnye metody analiza kreditosposobnosti zaemschikov kak vazhnyy instrument v upravlenii kreditnymi riskami banka [Foreign methods of analyzing the creditworthiness of borrowers as an important tool in managing Bank credit risks] / Bayramova Zh. M., Tolmacheva V. A. // IX International scientific review of the problem of law, sociology and political science [IX International scientific review of the problem of law, sociology and political science].- 2019.- P.18-25.- [Electronic resource] URL:https://scientific-conference.com/h/sborniki/yuridicheskie-nauki2/1807-foreign-methods-of.html (accessed: 3.10.2020). [in Russian]
  12. Kukota V. A. Sravnitelnaya harakteristika metodik otsenki kreditosposobnosti zaemschikov v kommercheskom banke [Comparative characteristics of methods for assessing the creditworthiness of borrowers in a commercial Bank]/ Kukota V. A.// Voprosy nauki i obrazovaniya [Questions of science and education]. -2017. -№ 6 (7).- P.78-81. – [Electronic resource] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sravnitelnaya-harakteristika-metodik-otsenki-kreditosposobnosti-zaemschikov-v-kommercheskom-banke (accessed: 4.10.2020). [in Russian]
  13. Popova I. V. Problemnye aspekty otsenki kreditosposobnosti predpriyatiy [Problematic aspects of assessing the creditworthiness of enterprises]/ Popova I. V., Lazareva I. E. //Vestnik Instituta ekonomicheskih issledovaniy [Bulletin of the Institute of economic research]. -2019. -№ 4 (16).- P. 104-110. – [Electronic resource] URL: https://cyberleninka.ru/article/n/problemnye-aspekty-otsenki-kreditosposobnosti-predpriyatiy (accessed: 4.10.2020). [in Russian]

Совершенствование методики оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка на примере ПАО «Сбербанк»

Author:

Антонова, София Игоревна

Corporate Contributor:

Институт экономики, управления и природопользования

Кафедра финансов

Scientific Advisor:

Назарова, Юлия Андреевна

Bibliographic Citation:
Антонова, София Игоревна. Совершенствование методики оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка на примере ПАО «Сбербанк» [Электронный ресурс] : магистерская диссертация : 38.04.02 / С. И. Антонова. — Красноярск : СФУ, 2019.

Graduate Speciality:
38.04.02 Менеджмент
Graduate Program:
38.04.02.13 Финансовый менеджмент

Abstract:

В настоящее время коммерческие банки используют различные методики оценки кредитоспособности заемщика. Для практической оценки кредитоспособности заемщика банкам необходим комплекс взаимосвязанных количественных и качественных показателей, в совокупности позволяющих оценивать уровень кредитоспособности заемщика и описывающая взаимосвязь между потребительскими характеристиками заемщика и вероятностью возврата (невозврата) кредита, позволяющей отнести заемщика к той или иной целевой группе клиентов с целью минимизации кредитных рисков. На сегодняшний день существует множество способов минимизации кредитного риска. Необходимо отметить, что банки всегда были обеспокоены сохранением своих денежных средств, поэтому постепенно с течением времени происходило формирование и развитие целой совокупности методов защиты от данного вида риска. На величину кредитного риска влияют три основных фактора: кредитоспособность клиента, обеспечение (залог имущества) и сроки по обязательству. При грамотном управлении данными факторами банк сможет снизить общий уровень кредитного риска по сделкам с клиентом. Применяемые большинством банков методики оценки кредитоспособности заемщика в основном основываются на анализе данных заемщика, однако в современных условиях высокой волатильности кредитного рынка и банковского сектора в целом, необходим учет дополнительных факторов в оценке кредитоспособности заемщика. Совершенствование методики оценки кредитоспособности заемщика в условиях довольно жесткой конкурентной борьбы отдельных банков между собой выступает важнейшим условием роста популярности банка у потенциальных заемщиков, а также одной из главных целей функционирования любого коммерческого банка – повышение доходности кредитных операций. Проблемы оценки кредитоспособности заемщика при кредитовании в своих работах рассматривали В.Я. Горфинкель, М.Г. Лапуста, Е.В. Тихомирова, В.А. Швандар, О.Н. Бочарова, О.Н. Сафонова, У. Данкельберг, А. Дуэтт, У. Дэннис, Т. Мэч, Дж. Скотт и другие авторы. Актуальность темы исследования объясняется тем, что необходимость достоверной оценки кредитоспособности заемщика связана с активной работой коммерческих банков в области кредитования и является непременным условием успешной конкуренции банковских организаций. Объектом исследования является ПАО «Сбербанк». Предметом исследования является оценка кредитоспособности заемщика. Целью работы является совершенствование методики оценки кредитоспособности заемщика в коммерческом банке. Для достижения данной цели в необходимо решить следующие задачи: – рассмотреть теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика коммерческими банками; – провести анализ методов оценки кредитоспособности заемщика в коммерческих банках; – проанализировать используемые методы оценки кредитоспособности заемщика в банке; – разработать рекомендации по совершенствованию методики оценки кредитоспособности заемщика в банке. В работе использованы следующие методы исследования: аналитический, опытно-статистический, метод сравнения, балансовый метод, метод экспертных оценок. Теоретической и методической основой работы выступают: годовые отчеты ПАО «Сбербанк», данные ЦБ РФ, законодательство РФ, работы ведущих экономистов по изучаемым вопросам. Научная новизна работы заключается в совершенствовании методики ПАО «Сбербанк» для повышения эффективности оценки кредитоспособности заемщика, которая может быть использована в деятельности коммерческих банков.

Кредитный риск: методы оценки и регулирования (Дипломная работа), стр.7

Для расчета числовых параметров модели Альтман применил метод дискриминантного анализа. Классификационное «правило», полученное на основе уравнения, гласило [37, С. 75]:

1. если значение Z менее 2,675 , то фирму следует отнести к группе потенциальных банкротов;

2. если значение Z более 2,675 , то фирме в ближайшей перспективе банкротство не угрожает и её можно отнести г группе успешных.

3. при значении Z от 1,81 до 2,99 модель не работает, этот интервал — «область неведения».

Для компаний, акции которых не котируются на бирже, Альтман получил модифицированный вариант формулы:

(3)

В этой формуле коэффициент Х4 характеризует уже балансовую, а не рыночную, стоимость акций. Его «пограничное» значение для этой формулы равно 1,23. Если же не имеется данных о рыночной стоимости акций, то показатель Х4 может быть рассчитан как отношение суммы дивидендов к среднему уровню ссудного процента.

Модели Альтмана используются для быстрой оценки финансового состояния делового партнера и входят в закрытый пакет прикладных программ «Определение финансового состояния предприятия (DFSF)».Хочется отметить, что выборка Альтмана рассчитана на американские компании. В других странах, с другими критериями состояния экономики могут быть использованы монет прогнозирования, основанные на том же принципе Z-модели, но с иными финансовыми коэффициентами и значениями С1,С2 … Сn.

Данную количественную модель в процессе анализа можно использовать как дополнение к качественной характеристике, данной служащими кредитных отделов. Однако она не может заменить качественную оценку. Модель и получаемые посредством нее Z-оценки могут послужить ценным инструментом определения общей кредитоспособности клиента.

Хотя одной из важнейших задач банковских служащих является оценка политики и эффективности управленческой деятельности на предприятии, но прямая оценка — трудная задача, поэтому прибегают к косвенной — путем анализа относительных показателей, отражающих не причины, а симптомы. Однако, выявляя аномальные значения показателей, кредитный аналитик может очертить проблемные области и выявить причины возникающих проблем.

Фактически коэффициенты Z-оценки содержат элемент ожидания. Это означает, что если Z-оценка некоторой компании находится ближе к показателю средней компании-банкрота, то при условии продолжающегося ухудшения ее положения она обанкротится. Если же менеджеры компании и банк, осознав финансовые трудности, предпринимают шаги, чтобы предотвратить усугубление ситуации, то банкротства не произойдет, то есть Z-оценка является сигналом раннего предупреждения.

Таким образом, модель Альтмана пригодна для оценки общей деятельности компании.

Для российских организаций, в том числе и для кредитных, эффективность применения Z-модели для прогноза кредитного риска и вероятности банкротства нуждается в подтверждении. Кроме необходимости изменения показателей, входящих в формулу, и корректировки числовых коэффициентов, при использовании Z-модели возникают также проблемы из-за того, что финансовые коэффициенты, входящие в модель, рассчитываются на основе данных официальной отчетности предприятий, которые попадая в затруднительное положение, «улучшают» свои отчеты о прибылях и убытках. Это не позволяет объективно оценивать финансовые затруднения, возникающие у организации.

В последние десятилетия в западных банках кроме модели, предложенной Э. Альтманом, применяется такой метод оценки качества потенциальных заемщиков с помощью другой статистической модели — модели оценки коммерческой ссуды, предложенной американским ученым Чессером.

Чессер использовал данные ряда банков по 37 «удовлетворительным» ссудам и 37 «неудовлетворительным» ссудам, причем для расчета были взяты показатели балансов фирм- заемщиков за год до получения кредита. Подставив расчетные показатели модели в формулу «вероятности нарушения условий договора» Чессер правильно определил три из каждых четырех исследуемых случаев.

Модель надзора за ссудами Чессера, включающая шесть переменных, прогнозирует случаи невыполнения клиентом условий договора о кредите. При этом под «невыполнением условий» подразумевается не только непогашение ссуды, но и любые другие отклонения, делающие ссуду менее выгодной для заемщика [35, С. 129].

(4)

где е = 2,71828.

Получаемая оценка у может рассматриваться как показатель вероятности невыполнения условий кредитного договора. Чем больше значение у, тем выше вероятность невыполнения договора для данного заемщика.

В модели Чессера для оценки вероятности невыполнения договора используются следующие критерии:

— если Р. > 0,50, следует относить заемщика к группе, которая не выполнит условий договора;

— если Р. < 0,50, следует относить заемщика к группе надежных.

Модель оценки рейтинга заемщика Чессера подходит для оценки надежности кредитов [32, С. 116].

Однако, математические модели не учитывают роль межличностных отношений, а в практике кредитного анализа и кредитования этот фактор необходимо учитывать.

В заключение хочется отметить, что, определив кредитоспособность хозяйствующего субъекта или же частного лица, можно оценить кредитный риск и, следовательно, минимизировать убытки коммерческого банка. Поэтому при исследовании системы управления рисками в банке в следующей главе будет проведен анализ кредитного портфеля и кредитных рисков объекта исследования, а также проведена оценка кредитоспособности как способ управления кредитными рисками в банковском секторе.

2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ БАНКОВСКИМИ РИСКАМИ В ОАО «БАНК24.РУ»

Современные методы оценки кредитного риска, применяемые Банком России в ходе осуществления дистанционного надзора и инспекционных прове

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования 

«РОССИЙСКАЯ АКАДЕМИЯ НАРОДНОГО ХОЗЯЙСТВА И ГОСУДАРСТВЕННОЙ СЛУЖБЫ ПРИ ПРЕЗИДЕНТЕ

РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»

ИНСТИТУТ ФИНАНСОВ И УСТОЙЧИВОГО РАЗВИТИЯ

ДИПЛОМНАЯ РАБОТА

на тему

«Современные методы оценки кредитного риска, применяемые Банком России в ходе осуществления дистанционного надзора и инспекционных проверок»

Студента

Лукьянченко Федора Сергеевича

(фамилия, имя, отчество)

Группа

412-у

Специальность

38.02.07 Банковское дело

Руководитель

Рецензент

Работа рассмотрена и допущена к защите

заместитель директора _________________

Москва, 2019

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ        3

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ КРЕДИТНОГО РИСКА        6

1.1 Понятие, сущность и классификация кредитного риска        6

1.2. Факторы и виды кредитных рисков в современных условиях.        10

1.3. Современные методы оценки кредитного риска.        15

2. ОЦЕНКА КРЕДИТНЫХ РИСКОВ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПАО “ПРОМСВЯЗЬБАНК”        20

2.1. Краткая характеристика деятельности ПАО “Промсвязьбанк”        20

2.2 Оценка финансового состояния ПАО “Промсвязьбанк” и соблюдения обязательных нормативов, связанных с кредитным риском.        21

3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ СИСТЕМЫ ОЦЕНКИ РИСКОВ        33

3.1. Цели инспекционных проверок и дистанционного надзора при оценке рисков, принимаемых банками.        33

3.2. Подходы к оценке Банком России кредитного риска, установленные нормативными актами.        35

3.3. Синергия скоринговой модели оценки кредитоспособности физического лица и страхования его ответственности как способ снижение кредитного риска        41

ЗАКЛЮЧЕНИЕ        49

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК        52

ПРИЛОЖЕНИЕ        55

ВВЕДЕНИЕ

Любое дело в нашей жизни всегда сопровождается рисками. Риск присутствует в любой операции, он может быть разных масштабов. Прогнозирование и оценка (управление) риска является важным звеном, наличие которого гарантирует успешность в каждой сфере деятельности.

В связи с переходом России на рыночные отношения возникла необходимость создания и внедрения усовершенствованных процедур управления денежным оборотом страны. При этом, один государственный банк не способен в полной мере удовлетворить потребности хозяйствующих субъектов и населения, в части своевременного распределения финансов в экономике. В этой связи, развитие банков является одним из важнейших условий создания конкурентной среды в рамках рыночный отношений.

В современной банковской системе кредитные организации становятся центральными звеньями. Для кредитных организаций риск сопряжен с угрозой потери части своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления определенных финансовых операций.

Одну из ключевых позиций функционирования коммерческого банка, безусловно занимает организация кредитного процесса. Без кредитной поддержки невозможно обеспечить быстрое и цивилизованное становление хозяйств, предприятий, внедрение других видов предпринимательской деятельности на внутригосударственном и внешнем экономическом уровне. Кредитные отношения сопровождаются возникновением рисков, которые отличаются друг от друга местом и временем возникновения, совокупностью внешних и внутренних факторов, влияющих на их уровень, и, следовательно, способом их анализа и методами измерения и снижения.

сущность, виды и способы их снижения

Неотъемлемой частью современного делового мира является такой вид привлечения средств, как кредитование. Кредитование выступает одной из основных форм заимствований, которыми активно пользуются предприятия. В меньшей степени компании практикуют заимствования средств друг у друга, хотя по закону такая деятельность не запрещена. Также в бизнес-практике присутствуют операции, именуемые коммерческим кредитованием. В них продукция или товар поставляется покупателю с согласованной отсрочкой платежа. Все это кредиты, и им присущ особый кредитный риск, о котором пойдет речь в настоящей статье.

Сущность кредитного риска

Слово «кредит» имеет латинские корни и произошло от слова credit (доверие, вера). Человек, выдающий деньги и доверяющий получателям в вопросе возврата денежных ссуд, именовался во времена Римской империи кредитором. Время шло, кредиторами стали ростовщики, получившие широкое распространение. Чтобы их бизнес процветал, стало необходимым что-то более существенное и надежное, чем простая вера. Так зародился сначала простой анализ, который постепенно стал дополняться более совершенными приемами оценки и управления.

Современный мир наполнен историческими приемниками ростовщического ремесла – коммерческими банками. Эти структуры обладают мощной системой менеджмента, средствами автоматизации высокого уровня, жесткой системой внешнего контроля (Центробанк РФ) и, конечно же, развитым риск-менеджментом. Управление кредитным риском в последнее десятилетие вызывает особый методический интерес в связи с интенсификацией следующих событий.

  1. Все активнее проявляется тенденция снижения прибыльности кредитных учреждений.
  2. Число потерь по ссудам нарастает, все большее их число получает публичную огласку в России и в мире.
  3. Рост общего объема заимствований компаниями, в т.ч. в форме банковских кредитов.
  4. Развитие рынка так называемых «мусорных» облигаций с высокой доходностью и низким рейтингом.

Под кредитным риском мы будем понимать вероятность нарушения должником условий кредитного договора (договора поставки), которая заключается в угрозе частичной или полной утраты средств кредитора и ожидаемого вознаграждения за пользование средствами. Риск возникает по факту принятия кредитором решения о выдаче ссуды или отгрузке продукции в долг. Кредитный риск проявляется в сферах деятельности, в которых успех кредитования зависит от намерений и результатов деятельности контрагентов, эмитентов и заемщиков.

Управление кредитными рисками заключается в определении причин нежелания или неспособности заемщиков выполнять обязательства, выборе методов минимизации рисков и выполнении принятых решений по их снижению. Кредитный риск, с учетом изложенного, может быть рассмотрен с позиции кредитного учреждения, с позиции предприятия как заемщика и с позиции компании, выступающей как заимодавец или кредитующий покупателя поставщик.

В настоящей статье акцент сделан на первой позиции. Это оправдано тем, что банковская среда на сегодняшний день обладает наиболее развитой культурой работы с рисками. Кроме того, кредитные риски и способы их снижения идентичны для всех трех названных позиций. И мы опираемся на опыт банков, как на методологический плацдарм, применимый с некоторым упрощением везде, включая и коммерческую сферу.

Классификация кредитного риска

Кредитные риски и способы их снижения по своей сущности и последовательности управления существенно не отличаются от других типов риска и методов работы с ними. Подобная работа включает следующие этапы:

  • выявление и идентификация;
  • качественная и количественная оценка;
  • создание плана реагирования на риск;
  • лимитирование риска;
  • текущий контроль и мониторингом исполнения.

Подходов к делению кредитных рисков на виды достаточно большое число. Среди них выделяется общая классификация кредитных рисков, основанная на признаке источника формирования. В этой связи различаются две основные группы риска.

  1. Группа внешних рисков. Макроэкономические факторы вызывают вероятность неблагоприятных последствий для кредитора, что связано с временными затруднениями, некредитоспособностью или дефолтом заемщика. К данной группе относятся страновой, политический, собственно макроэкономический и другие виды так называемых систематических рисков.
  2. Группа внутренних рисков, именуемых также несистематическими. Внутренние риски присущи не только кредитным учреждениям, но и заемщикам. По своей природе они отличаются. В этом смысле действия банка определенным образом поддерживают компанию в ее работе с кредитными рисками, но ни в коем случае не подменяют ее.

Деление кредитных рисков по основным классификационным признакам

Выше представлена классификационная схема деления кредитных рисков на виды. Структуру риска со стороны кредитного учреждения достаточно сложно назвать однородной. Само понятие кредитного риска с позиции банка состоит из альтернативных рисковых возможностей, исходя из видов и форм банковских услуг. В этой связи целесообразно рассмотреть основные виды кредитного риска, характеристики которых приведены далее в табличной форме.

Характеристики основных видов кредитного риска банка

Для первого вида риск заключается в вероятности потери всей ссужаемой суммы, причем риск возрастает в связи с длительностью кредитной процедуры. Такой же порядок возможного ущерба оценивается и для расчетного риска. Потери по предрасчетному риску могут возникнуть в связи с замещением несостоявшейся сделки и заменой контрагента в размере издержек на поиск партнера и заключение нового соглашения. В принципе, следует отметить, что практически все операции, совершаемые кредитным учреждением, могут быть рассмотрены в контексте кредитного риска. И все его виды при этом так или иначе задействуются.

Распределение вероятных кредитных рисков между банковскими операциями

Ссудозаемщик является проблемным объектом кредитного риска, поэтому минимизации угроз, связанных с выдачей и возвратом кредитов, уделяется наибольшее внимание. Задача кредитного оператора заключается в том, чтобы выявить факторы, которые приводят заемщика к ситуации невозможности или нежелания погасить долги по ссуде. Как правило, такая ситуация возникает в условиях случившихся крупных потерь компании-заемщика.

Выявление кредитных рисков

Специфика банковских услуг по кредитованию клиентов заключается в необходимости глубокой диагностики внутренних условий деятельности заемщика. В них кроются источники риска непогашения ссуды. В этой связи специалистами диагностируются следующие виды риска компании.

  1. Риски невыполнения обязательств внешними контрагентами (покупателями и поставщиками).
  2. Угрозы финансовых потерь из-за непредвиденного колебания цен на рынке (падение цен на продукцию, резкий рост цен на покупные материалы и комплектующие).
  3. Риски обеспечения. Вероятность нехватки ликвидности имущества компании или недостаточности его рыночной стоимости.
  4. Угроза непредвиденного роста издержек производства и значительных дополнительных расходов для его поддержания на должном уровне.
  5. Расчетно-оформительские риски, связанные с залоговым обеспечением. Противодействие заемщика объективной оценке залога и реализации его для целей погашения долга.
  6. Курсовые риски, связанные с валютной формой кредитования.

Кредитный риск в период выявления основных факторов, влияющих на реализацию неблагоприятных событий, требует тщательного анализа. Этот анализ является достаточно сложным обеспечивающим процессом в деятельности кредитного учреждения. Главный акцент в нем ставится на способность и намерение заявителя погасить кредит. Изучается кредитная история заемщика, финансовое состояние, перспективы деятельности и окружающей среды. Анализ выполняется в восемь основных шагов.

  1. Проверка обоснования заявителем реальной кредитной потребности.
  2. Динамический анализ имеющейся отчетности в контролирующие органы за несколько периодов. Оцениваются тенденции деятельности компании. Достигается ясность ее сбытовых, производственных и финансовых перспектив.
  3. Запрос и анализ предварительно сформированного финансового отчета по предприятию до момента наступления нового срока фискальной отчетности, а иногда и до момента окончания отчетного периода. Это делается, чтобы не упустить новых трендов и обеспечить достоверность предоставляемой учетной информации.
  4. Исследование бюджета (плана) движения денежных средств на период заимствований для установления узких мест, способных помешать исполнению договорных обязательств перед банком.
  5. Прогнозное моделирование и оценка показателей финансовой устойчивости в сценариях экстремальных изменений во внешней и внутренней среде (состав показателей представлен в конце раздела).
  6. Рыночный анализ положения компании в окружающей среде, выявление ключевых угроз со стороны основных конкурентов.
  7. Оценка компетентности руководства компании, уровня развития менеджмента, эффективности управления.
  8. Выдача заключения по всем разделам анализа и документационное оформление обоснования выдачи ссуды с учетом выявленных рисков.

Состав показателей финансово-экономического состояния предприятия

Способы оценки кредитного риска

Управление кредитным риском следующим этапом предусматривает его оценку двумя способами: качественным и количественным. Описание уровня вероятности угроз с экспертной позиции и присвоение определенного кредитного рейтинга составляют качественную оценку вероятных угроз кредитования. В ходе данного этапа оценочных мероприятий решаются следующие задачи:

  • принять решение о допустимости кредитования заемщика;
  • определить, насколько предлагаемые залоги применимы к ссудным условиям;
  • обеспечить переход к определению количественных параметров риска.

Методы оценки кредитного риска качественного уровня основываются на ряде посылов, которые предлагается учитывать в каждом случае.

  1. Рекомендуется объединить оценку финансового состояния предприятия и предлагаемых им залогов для целей ранжирования и формирования кредитного рейтинга. Наличие высоколиквидного имущества в составе залоговой массы определенным образом компенсирует неблагоприятное финансовое состояние субъекта деятельности.
  2. Оценка кредитного риска не должна носить формальный характер и сопровождаться избыточным числом показателей. Показатели состояния и деятельности должны дополнительно рассматриваться с учетом фактических реалий.
  3. Приоритетно оценивать денежные потоки по отношению к показателям оборачиваемости. Кроме того, предпочтение отдавать размеру остатков собственных средств, условно-постоянных пассивов в балансе, а не наличию прибыли. Присутствие хороших резервов по пассивам и стабильного потока денежной наличности в большей степени гарантирует самостоятельное покрытие своих рисков предприятием, не обременяя срывами платежей банк.

Оценка кредитного риска качественным способом может быть осуществлена на основе шкальной системы оценки четырех показателей, для которых представлен примерный вариант диапазона условий для последующего выведения уровня риска.

Шкала уровней риска для основных показателей качественной оценки

Кредитный риск по каждому из четырех указанных в таблице показателей оценивается равнозначно. По выявленным значениям степеней риска рассчитывается среднеарифметическое значение, которое может быть положено в основу качественной оценки риска.

Под количественной оценкой следует понимать процедуру присвоения значения соответствующего критерия результату качественной оценки. Данное действие производится с целью выяснить предел потерь по рассматриваемому кредиту и включения процедуры управления угрозами. Количественная оценка позволяет предельно конкретизировать границы показателя. Количественный показатель устанавливается в процессе увеличения уровня риска на размер кредита. Результат учитывается при резервировании средств на предполагаемые потери в пределах сумм, устанавливаемых политикой в области рисков. Ниже приводится сводная схема методов управления, в которой количественные методы выделены в отдельную группу.

Схема методов управления кредитными рисками

Планирование и лимитирование риска

После того, как риск выявлен, идентифицирован, прошел этапы качественной и количественной оценки банк приступает к планированию мероприятий по минимизации кредитных рисков. Рассмотрим основные методы планирования, сгруппированные по типовым угрозам кредитования. Первой группой методов является минимизация собственно кредитного риска. Для формирования достаточных резервов под издержки, связанные с неисполнением заемщиками обязательств, кредитное учреждение формирует достаточный размер собственного капитала. Этот вопрос регулируется и контролируется Центробанком РФ. Помимо этого банк использует специальные средства защиты от риска. К ним относятся:

  • залог;
  • поручительство;
  • различные виды гарантии;
  • аккредитив;
  • перевод долга на другое лицо;
  • уступка требования долга;
  • передача доли кредита другому лицу и т.д.

Минимизация так называемого «операционного риска» в рамках кредитных отношений сторон относится к следующей группе методов. Здесь имеется в виду не операционно-производственный процесс в коммерческих компаниях, а операции, выполняемые кредитным учреждением в связи с выдачей и обеспечением возврата банковской ссуды. Примером операционного риска является юридический риск, связанный с правовым обеспечением сделки. Эта работа сопровождается специальными методами результативного исключения ошибок персонала, обеспечения чистоты и правовой защиты сделок кредитования и исполнения залоговых обязательств.

Следующим является минимизация риска ликвидности. Для банковского бизнеса это предельно важный вопрос. В связи с присутствующими рисками мгновенной ликвидности требуется резервирование средств. Резервы создаются в форме не уменьшаемого остатка на счетах для возможности ответить на экстренные обязательства в условиях рассчитанного кредитного риска.

Важным способом минимизации кредитного риска служит лимитирование операций кредитного учреждения. Под данным методом понимается ограничение количественных параметров отдельных групп банковских операций. Лимитирование предполагает несколько вариантов однородных ограничивающих действий.

  1. Утверждение и соблюдение структурных ограничивающих лимитов. Решается на уровне политики в сфере рисков путем определения соотношения долей выдаваемых кредитов с разным уровнем кредитного риска.
  2. Для кредитования конкретных компаний-заемщиков устанавливаются индивидуальные лимиты.
  3. Для каждого вида ссудных операций кредитного учреждения устанавливается свой лимит.

Риск кредитной природы обладает исключительным свойством. В нем сконцентрирована системная суть любого делового риска, связанного с ответным выполнением обязательств второй стороной. Современная методика риск-менеджмента кредитного учреждения позволяет решать практически все вопросы, приводя уровень риска к приемлемым значениям. Настоящая статья представляет интерес для инвестиционных менеджеров, заинтересованных в долгосрочном кредитовании своих проектов. Также она полезна и для руководителей бизнес-направлений, нуждающихся в банковских кредитах, привлекаемых для пополнения недостатка собственных оборотных средств.

Банковские риски, основные виды, особенности управления, оценка банковских рисков, финансовые банковские риски

Банковским риском считается возможность возникновения у кредитно-финансовой организации материальных потерь. Причинами этого может служить неожиданное изменение рыночной стоимости различных финансовых инструментов. Кроме того, убытки могут возникнуть вследствие перемен на валютном рынке.

Содержание

Скрыть
  1. Виды банковских рисков
    1. Основные банковские риски
      1. Особенности банковских рисков
        1. Оценка банковских рисков
          1. Управление банковскими рисками
            1. Финансовые банковские риски
              1. Кредитный риск
                1. Риск несбалансированной ликвидности банка
                  1. Процентный риск
                    1. Сущность банковских рисков
                      1. Риски в банковской деятельности
                        1. Расчет банковских рисков
                          1. Анализ банковских рисков

                              Виды банковских рисков

                              Существует следующая классификация:

                              1. по времени. Риски бывают текущие, перспективные и ретроспективные;
                              2. по уровню. Степень возможности появления убытков может быть как низкой либо умеренной, так и полной;
                              3. по главным факторам возникновения. Такие обстоятельства бывают вызваны экономическими либо политическими причинами. К первому варианту относятся различные изменения неблагоприятного характера в экономической области самого кредитно-финансового учреждения. Также подобное может возникать в экономике страны. Риски политического характера обусловлены переменами в плане политической обстановки.

                              Основные банковские риски

                              К ним относятся следующие факторы:

                              1. риск ликвидности. Стоимость активов, а также пассивов банковских учреждений должна соответствовать текущему рыночному показателю. Если этого не происходит, то кредитно-финансовая организация может испытывать серьезные затруднения с погашением своих обязательств;
                              2. риск изменения кредитных ставок. Непредвиденные перемены в данном сегменте способны серьезно повлиять на структуру активов и пассивов банковского учреждения;
                              3. кредитный риск. Данное направление требует постоянного баланса между качеством выдаваемых ссуд и фактором ликвидности;
                              4. достаточность капитала. Необходимо, чтобы банк был способен свободно поглощать убытки и обладать достаточными финансовыми возможностями в период негативных ситуаций.

                              Особенности банковских рисков

                              В своей деятельности кредитно-финансовым учреждениям приходится учитывать различные нюансы. В частности, немалое значение имеет характер рисков. Различают внешние и внутренние причины их возникновения. В категорию первых входят те риски, которые не связаны напрямую с деятельностью банка. Это убытки, возникшие вследствие каких-то серьезных событий. К ним могут относиться войны, национализации, введение различных запретов, обострение текущей ситуации в какой-то отдельно взятой стране. Что касается внутренних рисков, то они представляют собой убытки, возникающие вследствие неправильно осуществляемой (основной либо вспомогательной) деятельности банковской организации.

                              Оценка банковских рисков

                              Определение затрат (в количественном измерении), которые имеют взаимосвязь с рисками во время осуществления банковской деятельности, называется оценкой таких рисков. Целью этой процедуры служит выявление соответствия результатов работы конкретного кредитного учреждения текущим рыночным условиям. Чаще всего для этого применяется аналитический метод – применительно как к кредитному портфелю, так и к его основным показателям. Это позволяет отобразить общую картину деятельности конкретного банка, а также его основных направлений функционирования. Кроме того, такой процесс оценки способствует определить степень кредитных рисков.

                              Управление банковскими рисками

                              В деятельности каждой кредитной организации важную роль играет правильное управление финансовыми рисками. В этом вопросе большое значение имеет выбор наиболее подходящей стратегии. Основной целью такого управления банковскими рисками служит минимизация либо ограничение возникновения возможности финансовых потерь. Для этого регулярно проводится ряд специальных мероприятий. Большое внимание уделяется вопросам управления — применительно к активам и пассивам, контролю установленных нормативов и лимитов, а также отчетности. Кроме того, немалое значение имеет мониторинговое, аналитическое и аудиторское направления – применительно к деятельности любой кредитной организации.

                              Финансовые банковские риски

                              К наиболее широкой группе банковских рисков относятся финансовые факторы. Такие вероятности возникновения убытков обычно связаны с неожиданными переменами, произошедшими с основными составляющими элементами любой кредитной организации. Наиболее часто это случается с объемами банковских составляющих, либо связано с потерей их доходности. Кроме того, важную роль могут сыграть непредвиденные изменения в самой структуре активов и пассивов кредитного учреждения. В группу финансовых рисков входят такие их виды, как инвестиционный, кредитный, валютный, рыночный, инфляционный и другие варианты изменений.

                              Кредитный риск

                              Кредитным риском называют вероятность невыплаты дебитором оговоренных финансовых сумм, дефолта дебитора. Подвергаются риску прямое и непрямое кредитование, операции купли-продажи без гарантий (предоплаты). В широком смысле кредитный риск потерь – вероятность событий, влияющих на состояние дебитора выплачивать деньги по обязательствам.

                              В основе оценивания рисков кредитов находятся показатели: вероятность дефолта, кредитный рейтинг, миграция, сумма, уровень потерь. Подлежит оценке, в зависимости от преследуемых целей, риск конкретной операции или портфеля. Конечное оценивание делится на ожидаемые и неожидаемые потери. Ожидаемые потери возмещаются капиталом, неожидаемые – формируемыми резервами.

                              Риск несбалансированной ликвидности банка

                              Ликвидностью бухгалтерского баланса называют совокупность уровня выполнения активами компании обязательств, соответствие срока, за которое актив превращается в финансы, время погашения задолженностей. Риск несбалансированной ликвидности банка – вероятность невыполнения обязательств банком за счет несоответствия получения и выдачи финансовых единиц по объемам, срокам, валютам. Риск возникает под влиянием факторов: потеря ликвидности, досрочное погашение кредитов, невыполнение клиентами условий договоров, невозможность продажи актива, ошибки в бухгалтерском учете.

                              Группировки активов и пассивов являются основой для определения риска ликвидности. Для оценивания риска разрабатывается анализ финансовых потоков компании в разрезах сроков, групп платежей, валют. Необходима оценка возможности появления требования о досрочном возврате кредитов, уровня возвратности активов.

                              Процентный риск

                              Процентный риск – вероятность получения убытков по причине колебаний процентных ставок, несовпадения времени возмещения обязательств, требований, несоответствие изменений процентных ставок. Рыночная цена финансовых инструментов с зафиксированной рентабельностью уменьшается при удорожании рыночных ставок, увеличивается при их снижении. Сила зависимости определяется дюрацией облигаций.

                              Выдача долгосрочного кредита сопряжена с риском, появляющимся при повышении кредитных ставок на рынке, обнаружении потерянной выгоды в результате снижения доходности по ранее данному кредиту. Финансовые инструменты с гибкой ставкой напрямую зависят от рыночных ставок. Инструменты, не имеющие рыночных котировок, подвергаются риску вне зависимости от наличия или отсутствия отчетности потерь по ним.

                              Сущность банковских рисков

                              Сущность банковских рисков – это вероятность невозврата выданных в кредит денежных средств. Классификация Базельского комитета выделяет кредитный, рыночный, операционный, государственный, стратегический, ликвидный, репутационный риски, способные вызывать нарушения баланса активов и пассивов.

                              Банковские риски разделяются на индивидуальные, микро и макро уровни в зависимости от путей возникновения. Риски проявляются возникновением потребности в дополнительных расходах, приводящих к убыткам вплоть до ликвидации. Вероятность убытков существует в каждой финансовой операции, банковская деятельность снижает вероятность событий, влияющих на невыполнение обязательств кредиторами и дебиторами.

                              Риски в банковской деятельности

                              Риски в банковской деятельности являются вероятностью потери ликвидности, денежных убытков в связи с внешними, внутренними факторами. Риск является частью банковского дела, однако все банки прикладывают усилия для снижения возможности финансовых потерь. Стремление банков обрести предельный доход ограничивается вероятностью денежных убытков.

                              Возможность рисков постоянно превышает отметку 0, задача банка: вычислить точную величину. Уровень рисков растет при внезапно возникших проблемах, постановлении задач, ранее не решаемых банком, невозможности принятия срочных мер по урегулированию ситуации. Последствием неправильной оценки является невозможность принятия необходимых действий, следствие – сверхвысокие убытки.

                              Расчет банковских рисков

                              Расчет банковских рисков бывает комплексным и частным. Вычисление основывается на поиске связи допустимого риска и объема возможных убытков. Комплексный риск – общая вероятность потери финансов банка по всем видам деятельности. Частный – получение убытков по конкретной операции, измеряется эмпирическим способом по выделенным методикам.

                              Есть три метода вычисления возможности потерь: аналитический, статистический, экспертный. При статистическом методе рассматриваются статистические ряды в большом временном промежутке. Экспертный метод – сбор мнений профессионалов банковского дела, составление рейтинговых оценок. Аналитическим методом называется анализ рискованных зон с использованием перечисленных способов вычисления.

                              Анализ банковских рисков

                              Анализ банковских рисков – мера, нацеленная на снижение убытков, увеличение доходности банка. Анализом занимается отдел риск-менеджмента, регулирующий процесс принятия решений, направленных на повышение возникновения благоприятного результата. Используемые методы анализа дают рейтинговую оценку способности клиента выполнять обязанности по принятым кредитным обязательствам.

                              Анализ рисков позволяет вычислить возможность потерь по портфелям кредита, размеры обязательного банковского резерва, классифицировать задолженности дебиторов по уровню риска. В ходе анализа выявляют критический уровень риска, основываясь на котором возможно избежать краха и ликвидации. При высчитывании возможных комплексных убытков используются готовые расчеты по частным рискам.

                              Совет от Сравни.ру: банковские риски имеют большое значение для эффективной деятельности любого кредитного учреждения. По этой причине, им следует уделять большое внимание.

                              Комплексный риск-менеджмент в банке komplex

                              Технологии защиты от риска

                              Рекомендации Базельского комитета по банковскому надзору послужили важным стимулом для развития технологий управления рисками. Одной из основных целей положений, изданных этим комитетом в 1988, 1996 и 1999 годах, является систематизация методов оценки и управления рисками, а также идентификация всех источников и видов финансовых рисков.

                              Впрочем, положения Базельского комитета (он также уделяет большое внимание развитию банками собственных методик оценки рисков) носят рекомендательный характер. В частности, как показывает практика взаимодействия с банками, современные методики построения внутренних рейтингов для оценки кредитного риска могут быть особо востребованы в России в связи с дефицитом внешних рейтингов компаний, публикуемых рейтинговыми агентствами и традиционно используемых на Западе для оценки платежеспособности заемщика.

                              Отдельного внимания заслуживают технологии управления кредитным риском. Эта составляющая финансовых рисков имеет особое значение для банков, где кредитование клиентов занимает ведущее место в общем спектре операций. Классические западные технологии оценки кредитного риска основаны в том числе на использовании данных внешних рейтинговых агентств и ценах фондового рынка. По понятным причинам именно эти обстоятельства затрудняли использование таких технологий на практике в российских банках. Сейчас уже можно говорить об изменении ситуации к лучшему. Во-первых, это связано с внедрением технологий внутреннего рейтингования заемщиков. Разработаны и успешно апробированы на практике (например, в МДМ-банке) методики присвоения внутреннего кредитного рейтинга на основе анализа финансовых показателей заемщика и экспертных оценках (без использования цен фондового рынка), что позволяет рейтинговать как открытые компании, так и компании, не выпускающие акции. Во-вторых, разработаны дифференцированные подходы к оценке кредитного риска портфелей крупных, средних и мелких заемщиков. Уникальность адаптированных методов моделирования изменения кредитного рейтинга заемщиков во времени заключается в отказе от использования истории изменения кредитного рейтинга как одного из дефицитных информационных ресурсов. Это позволяет успешно использовать адаптированные методы в российских условиях. Методы были отработаны и сопоставлены с классической моделью CreditRisk+ и дали идентичные распределения кривой потерь для идентичных начальных данных.

                              Важным вопросом кредитного риск-менеджмента является вопрос о вкладе каждого заемщика в капитал под риском (CAR), который приходится на данный портфель. Зная величину части CAR, доставшуюся заемщику, можно вычислить рентабельность его в портфеле с учетом риска (показатель RAROC). Адекватное распределение CAR, получаемое с помощью современных методов, важно еще и потому, что позволяет выявить заемщиков, являющихся источником наибольшего риска.

                              В арсенал современного риск-менеджера входят многочисленные модели количественной оценки риска, методы хеджирования и оценки чувствительности портфеля. С точки зрения конечного результата — обеспечения устойчивости финансовой организации, особое место среди методов управления рисками занимают методы оценки возможных максимальных потерь (VaR). Ценность этих методов состоит прежде всего в том, что они дают в распоряжение риск-менеджера информацию, позволяющую определить необходимые объемы резервирования капитала для покрытия возможных убытков, связанных с неблагоприятным изменением рыночной ситуации.

                              Вычисление величины потерь осуществляется различными методами, среди которых параметрический (Risk Metrics), метод исторической симуляции и метод симуляции Monte Carlo. (В отличие от метода исторических симуляций в последнем изменения цен активов генерируются псевдослучайным образом в соответствии с заданными параметрами распределения — например, математическим ожиданием М и среднеквадратическим отклонением s.)

                              Каждый из методов имеет свои достоинства и недостатки. С точки зрения производительности наиболее эффективен параметрический метод, использование которого требует наличия исторической базы риск-факторов. Компания Risk Metrics обеспечивает доступ к такой информации только по западным рынкам, что существенно ограничивает использование этого метода в России. Вместе с тем работа по накоплению базы данных риск-факторов по инструментам российского финансового рынка ведется уже более 3 лет. Благодаря этому сегодня уже есть данные об исторической волатильности и корреляции с индексом РТС по акциям более чем 100 российских эмитентов.

                              Контроль лимитов

                              Одним из наиболее распространенных в России методов управления рисками является контроль лимитов. Если говорить об эффективности технологии этого контроля, то необходимо обратить внимание на следующие моменты: гибкость структуры лимитов, адекватное формирование лимитируемой величины с учетом всех факторов риска и интеграция процедуры контроля лимитов в общий процесс обработки трансакций. Эффективность системы контроля лимитов напрямую зависит от того, насколько актуальна и полна информация, используемая для расчета лимитируемой величины. Так, при контроле лимита на контрагента необходимо учитывать весь спектр банковских операций, на результат которых способно повлиять банкротство контрагента. К числу таких операций относятся и сделки с контрагентом на финансовых рынках, розничные кредиты, выдаваемые контрагенту, покупка ценных бумаг, эмитируемых контрагентом, залоговые операции с бумагами контрагента и другие.

                              Важным аспектом системы контроля лимитов является ее интеграция в общий технологический процесс обработки трансакций. Факт нарушения лимита может быть установлен на различных этапах обработки трансакций. Поэтому процедура контроля лимитов должна быть организована в виде технологического процесса в реальном масштабе времени (с возможностью дифференциации по типам финансовых операций). Существуют два принципиально различных подхода к организации контроля лимитов: запретительный и разрешительный. При реализации первого принципа операции, не подпадающие ни под один из установленных лимитов, запрещены, остальные операции разрешены в пределах установленных лимитов. Реализация второго принципа налагает определенные ограничения на некоторые операции (лимиты), остальные операции разрешены в неограниченном объеме. Выбор принципа построения системы лимитов отражает стратегию банка и уровень приемлемого риска.

                              Стресс-тестирование

                              С помощью стресс-тестирования банк решает две важные задачи: оценку размера убытков по портфелю при экстремально неблагоприятном развитии событий и оценку качества собственной методики управления рисками. Для эффективного решения этих задач принципиально важной представляется возможность не только тестирования на исторических данных, но и создание (для последующего тестирования) произвольных многомерных сценариев изменения рыночных факторов во времени. Прежде всего потому, что для каждого банка в силу специфики инвестиционной стратегии и структуры портфеля «экстремально неблагоприятный сценарий» может быть свой. Для одних банков наиболее критичным может быть обвал цен на нефть, для других — повышение ставок МБК. Стресс-тестирование необходимо не только для оценки величины убытков в экстремальной ситуации, но и выработки плана адекватных действий по устранению негативных последствий такого развития событий. Это полностью соответствует подходу ЦБ РФ, который планирует в ближайшем будущем сделать стресс-тестирование обязательным для российских банков.

                              Интеграция в систему обработки трансакций

                              Процесс управления рисками может быть эффективным только в том случае, если он интегрирован в общую технологию проведения операций в банке. Другими словами, он должен быть составной частью процесса обработки трансакций (STP). Естественно, для каждого типа операций могут быть предусмотрены свои процедуры формирования рисковой позиции, формирования резервов и контроля лимитов. Например, брокерские операции не включаются в рисковую позицию банка, а операции с клиентами на основе заявок могут предусматривать дополнительный контроль достаточности средств на клиентском счете. Результаты любой проверки лимитов, проверки достаточности обеспечения и других операций по управлению риском находят отражение в статусах трансакции в режиме реального времени. Такой подход делает возможным маршрутизировать трансакции по этапам обработки в зависимости от результатов предшествующих операций. Так, например, сделка, не прошедшая лимит, не может быть передана в бэк-офис для последующей обработки и исполнения обязательств.

                              Технологии сквозной обработки трансакций (STP) получили в последнее время значительное развитие. Сегодня их разделяют на внутренние технологии STP, ограниченные операциями по обработке трансакций, выполняемыми внутри банка, и внешние (глобальные) GSTP, обеспечивающие взаимодействие с внешними системами, участвующими в обработке трансакций. Наибольшая эффективность достигается при внедрении глобальных технологий сквозной обработки, включающих взаимодействие с внешними системами, участвующими в технологическом процессе. В качестве таких систем выступают депозитарии, расчетные палаты, внешние трансакционные системы и другие. Преимущества глобальных систем сквозной обработки с точки зрения управления рисками очевидны. Интеграция с внешними трансакционными и платежными системами позволяет в режиме реального времени получать информацию относительно исполнения обязательств и таким образом адекватно идентифицировать рисковую позицию в любой момент времени. Практика решения локальных задач по управлению рисками с помощью изолированных или частично интегрированных автоматизированных систем не позволяет достичь необходимой эффективности. Современная система управления рисками — это сложный механизм, обеспечивающий оперативный сбор данных из разных источников, использующий адекватные математические модели оценки рисков и отлаженные технологии сквозной обработки трансакций. Внедрение именно таких комплексных систем в современном банке способно обеспечить достижение главной цели — эффективного контроля и управления финансовыми рисками во всех их проявлениях.

                              Модели анализа кредитного риска — Обзор, типы кредитного риска, факторы

                              Что такое модели анализа кредитного риска?

                              Финансовые учреждения использовали модели анализа кредитного риска для определения вероятности дефолта Вероятность дефолта Вероятность дефолта (PD) — это вероятность дефолта заемщика по выплате кредита, которая используется для расчета ожидаемых убытков от инвестиций. потенциального заемщика. Модели предоставляют информацию об уровне кредитного риска заемщика в любой конкретный момент времени.Если кредитор не может заранее определить кредитный риск, он подвергает его риску неисполнения обязательств и потери средств. Кредиторы полагаются на подтверждение, предоставляемое моделями анализа кредитного риска, для принятия ключевых решений о предоставлении кредита в отношении того, предоставлять или не предоставлять кредит заемщику и кредит, подлежащий уплате.

                              С непрерывным развитием технологий банки постоянно исследуют и разрабатывают эффективные способы моделирования кредитного риска. Все большее число финансовых учреждений инвестируют в новые технологии и человеческие ресурсы, чтобы сделать возможным создание моделей кредитного риска с использованием языков машинного обучения, таких как Python и другие языки, удобные для аналитики.Это гарантирует, что созданные модели дают точные и научные данные.

                              Резюме
                              • Моделирование кредитного риска — это метод, используемый кредиторами для определения уровня кредитного риска, связанного с предоставлением кредита заемщику.
                              • Модели анализа кредитного риска могут быть основаны на анализе финансовой отчетности, вероятности дефолта или машинном обучении.
                              • Высокий уровень кредитного риска может негативно повлиять на кредитора, увеличивая затраты на взыскание и нарушая стабильность денежных потоков.

                              Что такое кредитный риск?

                              Кредитный риск возникает, когда заемщик — юридическое или физическое лицо — не выполняет свои долговые обязательства. Это вероятность того, что кредитор не получит выплату основной суммы долга и процентов по долгу, необходимых для обслуживания долга, предоставленного заемщику.

                              На стороне кредитора кредитный риск нарушит его денежные потоки, а также увеличит затраты на взыскание, поскольку кредитор может быть вынужден нанять агентство по взысканию долгов для обеспечения взыскания.Убыток может быть частичным или полным, когда кредитор несет потерю части ссуды или всей ссуды, предоставленной заемщику.

                              Процентная ставка, взимаемая по ссуде, служит вознаграждением кредитора за принятие на себя кредитного риска. В эффективной рыночной системе банки взимают высокую процентную ставку по ссудам с высоким риском, чтобы компенсировать высокий риск дефолта. Например, корпоративный заемщик со стабильным доходом и хорошей кредитной историей может получить кредит под более низкую процентную ставку, чем та, которая будет взиматься с заемщиков с высоким уровнем риска.

                              И наоборот, при совершении сделки с корпоративным заемщиком с плохой кредитной историей кредитор может принять решение о взимании высокой процентной ставки по ссуде или вообще отклонить заявку на ссуду. Кредиторы могут использовать различные методы для оценки уровня кредитного риска потенциального заемщика, чтобы уменьшить убытки и избежать просроченных платежей.

                              Типы кредитного риска

                              Ниже перечислены основные типы кредитных рисков:

                              1. Риск кредитного дефолта

                              Риск кредитного дефолта возникает, когда заемщик не может полностью погасить кредитное обязательство или когда срок погашения кредита у заемщика уже истек на 90 дней.Риск кредитного дефолта может повлиять на все чувствительные к кредитам финансовые операции, такие как ссуды, облигации, ценные бумаги и деривативы Деривативы Деривативы — это финансовые контракты, стоимость которых связана со стоимостью базового актива. Это сложные финансовые инструменты.

                              Уровень риска дефолта может измениться из-за более широких экономических изменений. Это также может быть связано с изменением экономической ситуации заемщика, например усилением конкуренции или рецессией, которые могут повлиять на способность компании отложить выплату основной суммы и процентов по ссуде.

                              2. Риск концентрации

                              Риск концентрации — это уровень риска, который возникает из-за воздействия на одного контрагента или сектора, и он дает возможность причинить большие суммы убытков, которые могут угрожать основной деятельности кредитора. Риск возникает из наблюдения, что более концентрированным портфелям не хватает диверсификации.

                              Например, корпоративный заемщик, который полагается на одного крупного покупателя в отношении своих основных продуктов, имеет высокий уровень риска концентрации и может понести большие убытки, если основной покупатель перестанет покупать их продукты.

                              3. Страновой риск

                              Страновой риск — это риск, который возникает, когда страна замораживает обязательства по платежам в иностранной валюте, что приводит к невыполнению своих обязательств. Риск связан с политической нестабильностью и макроэкономическими показателями страны, которые могут отрицательно сказаться на стоимости ее активов или операционной прибыли.Изменения в деловой среде коснутся всех компаний, работающих в той или иной стране.

                              Факторы, влияющие на моделирование кредитного риска

                              Чтобы минимизировать уровень кредитного риска, кредиторы должны прогнозировать кредитный риск с большей точностью. Ниже перечислены некоторые факторы, которые кредиторы должны учитывать при оценке уровня кредитного риска:

                              1. Вероятность дефолта (POD)

                              Вероятность дефолта, иногда сокращенно обозначаемая как POD, — это вероятность того, что заемщик невыполнение своих кредитных обязательств.Для индивидуальных заемщиков POD основан на сочетании двух факторов, то есть кредитного рейтинга и отношения долга к доходу Отношение долга к доходу Отношение долга к доходу (DTI) — это показатель, используемый кредиторами для определения способности заемщик должен выплатить свои долги и уплатить проценты.

                              POD для корпоративных заемщиков предоставляется рейтинговыми агентствами. Если кредитор определяет, что потенциальный заемщик демонстрирует более низкую вероятность дефолта, ссуда будет предоставлена ​​с низкой процентной ставкой и низким первоначальным взносом или без него.Риск частично управляется за счет залога по кредиту.

                              2. Убыток при неисполнении обязательств (LGD)

                              Убыток при неисполнении обязательств (LGD) относится к сумме убытков, которые понесет кредитор в случае неисполнения заемщиком своих обязательств по кредиту. Например, предположим, что у двух заемщиков, A и B, одинаковое отношение долга к доходу и одинаковый кредитный рейтинг. Заемщик A берет ссуду в размере 10 000 долларов, а B берет ссуду в размере 200 000 долларов.

                              Два заемщика представлены с разными кредитными профилями, и кредитор может понести большие убытки в случае дефолта Заемщика B, поскольку последний должен большую сумму.Хотя стандартной практики расчета LGD не существует, кредиторы рассматривают весь портфель ссуд, чтобы определить общую подверженность убыткам.

                              3. Риск дефолта (EAD)

                              Риск дефолта (EAD) оценивает размер риска убытков, которому кредитор подвергается в любой конкретный момент времени, и является индикатором склонности кредитора к риску. EAD — это важное понятие, касающееся как индивидуальных, так и корпоративных заемщиков. Он рассчитывается путем умножения каждого кредитного обязательства на определенный процент, который корректируется в зависимости от характеристик ссуды.

                              Дополнительные ресурсы

                              CFI предлагает страницу программы коммерческого банковского и кредитного аналитика (CBCA) ™ — сертификат CBCAGet CFI CBCA ™ для получения статуса коммерческого банковского и кредитного аналитика. Зарегистрируйтесь и продвигайтесь по карьерной лестнице с помощью наших программ и курсов сертификации. программа сертификации для тех, кто хочет вывести свою карьеру на новый уровень. Чтобы продолжить изучение и развитие своей базы знаний, пожалуйста, ознакомьтесь с дополнительными соответствующими ресурсами ниже:

                              • Анализ финансовой отчетности Анализ финансовой отчетности Как проводить анализ финансовой отчетности.Это руководство научит вас выполнять анализ финансового отчета и отчета о прибылях и убытках,
                              • Анализ кредитного рейтингаАнализ кредитного рейтингаАнализ кредитного рейтинга — это процесс, с помощью которого различные компании оценивают кредитный рейтинг отдельного лица или компании, чтобы определить, насколько кредитоспособна организация. Кредитный рейтинг важен, потому что он учитывает, сколько раз кредит был использован и насколько эффективно он был возвращен.
                              • Характеристики ссуды Характеристики ссуды Основные характеристики ссуд включают обеспечение инеобеспеченные ссуды, ссуды с погашением и без погашения, ссуды с фиксированной ставкой и ссуды с плавающей ставкой.
                              • Предупреждающие знаки о плохой кредитной историиПредупреждающие знаки о плохой кредитной истории Лица, особенно те, кто испытывает трудности со своими финансами, должны остерегаться плохих предупреждающих знаков о кредитной истории.

                              Процесс управления кредитным риском, лучшие практики и методы

                              Управление кредитными рисками в банках

                              Сильная система управления рисками может не только снизить экономический риск; он дает коммерческим банкам и частным кредиторам конкурентное преимущество за счет улучшения процесса принятия ими решений.

                              PRNewswire сообщает, что 76% традиционных банков опасаются новых финтех-платформ, однако реализация стратегии управления кредитным риском может привести к повышению финансовой безопасности кредиторов и предоставить заемщикам ссуды, которые они могут обрабатывать для увеличения своей кредитной истории. Понимание процесса управления кредитным риском, передовых практик и методов — это первый шаг в создании решения для оценки риска.

                              Что такое процесс управления кредитным риском?

                              Когда заемщик подает заявку на получение ссуды, кредитор должен оценить свою надежность для осуществления будущих ежемесячных платежей.Помимо запросов на информацию о текущем финансовом положении и доходах заемщика, многие кредиторы также захотят просмотреть историю своих займов и платежей.

                              Журнал

                              Inc. охарактеризовал это как кредитоспособность заемщика. Это глубокий анализ поведения в прошлом и текущих долгов, чтобы определить, насколько вероятно, что заемщик сохранит новый заем. Помимо этой личной информации, кредиторы будут учитывать размер запрашиваемой ссуды и продолжительность обязательства.

                              В совокупности эти факторы рисуют картину заемщика, которая помогает кредиторам понять уровень риска ссуды. Хотя это уже давно традиционный процесс управления кредитным риском, он не учитывает дополнительных внутренних и внешних факторов, которые могут повлиять на риск ссуды.

                              Почему так важно управление кредитным риском?

                              Риски — неотъемлемая часть банковских операций, но это не значит, что их невозможно уменьшить. Коммерческие банки и частные кредиторы постоянно прилагают усилия для снижения риска мошенничества и угроз кибербезопасности для защиты финансовой информации своих клиентов, но им также необходимо защитить свою казну от ненадежных заемщиков.

                              Когда заемщик пропускает ежемесячный платеж или, что еще хуже, полностью не выполняет свои обязательства по ссуде, кредитор оказывается в убытке. Даже если залог будет взят, время и деньги, потраченные на его превращение в фонды, все равно могут оставить кредитору с отрицательной прибылью. Вот почему невероятно важно, чтобы финансовые учреждения тщательно оценивали кредитный риск каждого заемщика и, как вы увидите, свои собственные резервы и факторы окружающей среды, прежде чем подписывать ссуду.

                              Узнайте больше о программных решениях GDS Link для управления кредитными рисками.

                              Лучшие практики управления кредитными рисками

                              Согласно Ассоциации управления рисками, первый шаг к снижению вероятности дефолта начинается с понимания заемщика. Обычный подход заключается в их оценке по «пяти критериям кредитоспособности», чтобы получить представление об их финансовых рисках. Пять C кредита — это характер, емкость, капитал, залог и условия. Эта оценка основана на убеждении, что результаты прошлых платежей (а также текущие финансы) могут быть индикатором будущих действий заемщика.

                              Опыт заемщика — это только одна часть управления кредитным риском. Чтобы помочь вашему учреждению работать с меньшим риском и большей прибылью, вот некоторые из лучших методов управления кредитным риском в банках:

                              • Постоянно оценивайте свои источники данных. Использует ли ваша модель лучшие данные при принятии решения? Постоянно появляются новые источники данных, ищите те, которые могут улучшить ваше портфолио.
                              • Последовательно проверяйте модель вашей оценочной карты. Независимый сторонний аудитор может оценить вашу модель, чтобы выявить и устранить слабые места, помогая вам максимально повысить эффективность ваших кредитных правил.
                              • Проактивно следите за своей моделью. Модели системы показателей естественно деградируют по мере изменения рынков, поэтому жизненно важно использовать сторонние ресурсы для измерения деградации вашей модели.
                              • Использование динамических данных. Вместо того, чтобы полагаться на кредитные баллы за предыдущий месяц, используйте данные текущих банковских операций для выявления любых проблем, предшествующих просрочке платежа, и возможностей ремаркетинга.
                              • Воспользуйтесь преимуществами искусственного интеллекта и машинного обучения. Затем вы можете провести эксперименты чемпион-претендент, чтобы сравнить традиционные модели оценочных карточек с моделями, созданными с помощью новых технологий.
                              • Подготовьтесь к финансовым преступлениям. В нестабильные экономические времена финансовые преступления, такие как мошенничество, имеют тенденцию к увеличению. Убедитесь, что вы используете лучшие инструменты и данные для борьбы с мошенничеством на всех фронтах.
                              • Используйте самое современное программное обеспечение. Инструменты принятия решений , такие как GDS Link, управляют всем жизненным циклом заемщика, помогая вам оценить риски, защитить свой портфель и одобрить только лучших кандидатов.

                              Методы управления кредитным риском

                              Одним из таких методов является ценообразование на основе риска. Как объяснил Wall Street Mojo, это когда кредиторы взимают более высокую процентную ставку с заемщика, который считается подверженным умеренному риску. Это идеально подходит для банков или кредиторов, у которых есть большой резерв по ссуде, поэтому в случае дефолта у них есть доступный капитал. Постоянно отслеживая эти относительно рискованные ссуды, кредиторы могут активно запрашивать платеж или изменять условия, чтобы снизить риски.

                              Кредиторы также могут запрашивать периодические отчеты MIS для управления кредитными рисками.В этом сценарии заемщика попросят периодически предоставлять кредитору заранее определенную финансовую отчетность. Это позволяет банку контролировать текущее финансовое положение заемщика и его способность выплатить кредит.

                              Преимущества и недостатки управления кредитным риском

                              Когда кредиторы имеют доступ к самым последним и точным данным о заемщике и внутренних ресурсах, они получают всесторонний анализ рассматриваемой ссуды.

                              Постоянный мониторинг этих факторов помогает коммерческим банкам и частным кредиторам проявлять инициативу в том, как им необходимо взаимодействовать с заемщиком или управлять своими резервами.Адаптивная система управления рисками может помочь кредиторам расставить приоритеты в своих кредитных предложениях и нацелить продукты и услуги на существующих заемщиков, чтобы расширить их портфель без маркетинга для новых клиентов.

                              Хорошая система управления кредитным риском может быть полезной, но она не обходится без проблем. Финансовые учреждения должны знать о факторах, которые могут ограничить эффективность этих программ, в том числе:

                              • Неэффективное управление данными — Ваша информация настолько ценна, насколько она актуальна.Решения для хранения данных должны быть безопасными, организованными и обновляться в режиме реального времени.
                              • Ограниченная инфраструктура — надежная циклическая нагрузка, охватывающая весь жизненный цикл кредита, обеспечивает точную оценку рисков.
                              • Плохая отчетность и визуализация — данные должны быть организованы таким образом, чтобы четко определять сильные и слабые стороны ссуды, не отягощая нерелевантной информацией.

                              Модели управления мониторингом

                              Когда дело доходит до способов управления кредитным риском, одним из наиболее важных факторов является модель риска, которую кредитор выбирает для использования.Моделирование кредитного риска относится к использованию моделей данных для определения вероятности дефолта заемщика по ссуде и, если они это сделают, то какое влияние дефолт может оказать на кредитора. Многие финансовые учреждения используют модели риска для оценки кредитоспособности потенциальных заемщиков. Самые современные модели используют большие данные и программы расширенной аналитики, чтобы помочь банкам определить, одобрять ли ссуду или нет, и какие процентные ставки подходят.

                              Решения

                              GDS Link для банков были разработаны с учетом этих передовых методов и методов.

                              Свяжитесь с нами сегодня, чтобы узнать, как мы можем повысить ценность и безопасность вашей деятельности.

                              Статьи об управлении рисками

                              10 вещей, на которые следует обратить внимание в современной системе оценки кредитного риска

                              Не все системы рейтингов кредитного риска созданы равными, но цель любой такой системы, по сути, одна и та же: эффективное управление риском для защиты качества портфеля и, в свою очередь, прибыльности банка. Итак, когда RMA, ассоциация с вековой историей, миссией которой является продвижение рационального управления рисками, в конце 2019 года решила разработать нашу собственную систему оценки рисков, что мы искали для достижения этой цели для наших членов?

                              Точно так же, как мы бы рекомендовали нашим членам, мы начали с поиска передовых методов — тех, которые только RMA может найти в нашей беспрецедентной сети профессионалов в области рисков — и построили их на этом основании.Вот краткое изложение 10 лучших практик, которые мы использовали при разработке двойного рейтинга рисков RMA, и 10 вещей, на которые следует обратить внимание в системе рейтинга рисков вашего банка:

                              1. Двойной

                              Двойной рейтинг риска является отраслевым стандартом более двух десятилетий. Используя двойные шкалы для расчета вероятности дефолта (PD) и убытков при дефолте (LGD), банки могут отделить риск заемщика и PD от обеспечения, которое учитывается в LGD. Единые рейтинговые системы либо рассматривают только риск заемщика, либо смешивают риск заемщика с обеспечением залогового обеспечения.

                              2. Гранулярность

                              Детализация самих рейтингов риска, особенно проходных оценок, является ключом к совершенствованию процесса принятия решений и управления портфелем. Чем больше детализации, тем проще управлять портфелем с помощью интеллекта. Например, некоторые банки могут чрезмерно использовать однопроходный рейтинг — назовем его Pass 4 — но более детальная шкала оценок может разделить этот чрезмерно используемый рейтинг на три, например: 4+, 4 и 4-.

                              3. Согласованность

                              Система должна выдавать последовательные, сбалансированные рейтинги по оценочным таблицам, направлениям деятельности, аналитикам и времени.Другими словами, 5 — это 5 — это 5, независимо от того, кто клиент, кто рассчитал рейтинг и когда он был создан.

                              4. На основе данных

                              В идеале все оценочные карты должны основываться на четких безупречных данных, таких как коэффициент покрытия обслуживания долга. И большинство оценочных карт, как правило, более серьезно взвешивают объективные данные, чем субъективные. Но субъективные данные, такие как «Опыт управления в этой отрасли», также могут быть частью сильной системы показателей. Субъективные факторы можно улучшить, предоставив четкие и недвусмысленные определения.Например, «Сильный» означает, что команда менеджеров успешно работает в отрасли более 15 или более лет, а «Слабый» означает, что это их первый год в бизнесе.

                              5. Прозрачность

                              Входные данные, расчеты и выходы должны быть понятными и доступными для аналитика и других заинтересованных сторон. В результате окончательная документация по рейтингу риска для файла будет включать всю эту информацию, чтобы обзор ссуды, другой аналитик или эксперт могли четко увидеть, как был получен рейтинг.

                              6. Технологии

                              Системы оценки рисков на основе Word и Excel лучше, чем их отсутствие, но проблемы серьезно уменьшают преимущества. Часто данные скрыты в документе и недоступны для отчетов по портфелю, к тому же такие системы печально известны проблемами контроля версий и ошибочной логикой вычислений. Наилучшая практика в наше время — развернуть систему в виде готового к использованию программного решения с интуитивно понятным пользовательским интерфейсом или интегрировать в уже используемую систему выдачи или распределения ссуд.

                              7. Порядковый номер

                              Это очевидно, но стоит отметить. Система должна четко ранжировать риск от наименьшего к наибольшему. В сочетании с рейтингом LGD объекта степень детализации в порядке ранжирования увеличивается, и банк может отличить, например, «сильные 5» от «слабых 5».

                              8. Отчетность

                              Система должна хранить данные и предоставлять возможности специальной отчетности для анализа портфеля с различных точек зрения, таких как концентрация рейтингов и миграция с течением времени.Это критически важно для эффективного управления портфелем.

                              9. Документация

                              Без надлежащей документации системы оценки рисков, содержащей общие инструкции и определение ключевых терминов и целей, внедрение и использование системы будет более трудным и даст потенциально некачественные результаты.

                              10. Простота использования

                              Многие из качеств хорошей системы оценки риска объединяются для повышения общей простоты использования. Меньше путаницы в отношении того, что означает рейтинг риска на практике, меньше усилий по использованию системы в регулярных рабочих процессах управления кредитами и меньше серых зон — все это приводит к большей простоте использования для бизнеса.Примечательно, что с технологической точки зрения передовой опыт, способствующий простоте использования для пользователей, включает в себя создание такого условия, при котором данные нужно вводить только один раз, связывание данных с основными системами, предоставление раскрывающихся вариантов выбора вместо текстового поля произвольной формы и предложение варианты помощи пользователю.

                              Оглядываясь назад на то, как мы запустили двойной рейтинг рисков RMA в начале этого года, интересно подумать о том, как все эти передовые практики проявились в решении, как мы уже говорили ранее, помочь членам RMA «эффективно управлять рисками для защиты качества портфеля. и, в свою очередь, прибыльность банка.«Кроме того, это первое решение, объединяющее все эти передовые практики, доступное по конкурентоспособной цене!

                              Если вы хотите узнать больше об этих передовых методах и о том, как мы встроили их в наше решение, свяжитесь с нами сегодня!

                              Стивен — директор по бизнес-решениям в RMA, отвечающий за все пять основных продуктов. Он более 25 лет работает в банковской сфере и обладает подтвержденным опытом успешной разработки и внедрения банковских технологий.Совсем недавно Стивен был вице-президентом Sageworks, помогая финансовым учреждениям модернизировать кредитование. Стивен имеет степень магистра делового администрирования Стэнфордского университета.

                              Применение методов больших данных для управления кредитными рисками

                              от Олдрича Велуза —

                              Принятие риска является неотъемлемой частью банковского бизнеса, и практика управления рисками с самого начала составляла основу банковского дела. В частности, управление кредитным риском было равносильно взлету или падению банковских учреждений.

                              Так что же такое кредитный риск? Как упоминается на сайте bis.org, «Кредитный риск проще всего определить как вероятность того, что заемщик или контрагент банка не выполнят свои обязательства в соответствии с согласованными условиями». Банки должны поддерживать свою подверженность риску в пределах приемлемых параметров, одновременно максимизируя норму доходности банка с поправкой на риск. Когда кредитный риск не управляется, а кредиторы проявляют чрезмерную снисходительность, если предлагают кредит, а заемщики не могут его выплатить, это приводит к кредитному кризису, который ведет к «кредитному кризису».

                              Кредитный кризис — один из факторов, приведших к финансовому кризису. После мирового финансового кризиса управление кредитными рисками оказалось в центре внимания регулирующих органов. Ответом на кризис стала разработка правил Базеля III.

                              Речь идет не только о соблюдении более жестких правил, но и о создании более надежной и надежной финансовой системы, а также о продолжении увеличения масштабов и сложности финансовых учреждений, требующих сложных методов управления рисками и мониторинга быстро меняющихся рисков.Достижения в области информационных технологий, особенно в области больших данных, снизили стоимость сбора, управления и анализа данных и позволили добиться значительных и постоянных успехов в управлении рисками.

                              Банки признали, что для более эффективного ведения бизнеса им необходимо иметь возможность принимать более обоснованные решения, основанные на данных, и в эпоху, когда данные есть повсюду, имеет смысл перейти к внедрению больших данных. Финансовая отчетность развивалась, но все еще не соответствует требованиям, упомянутым в статье в Harvard Business Review, поэтому продолжение инвестирования и продвижение вперед с более сложным управлением рисками имеет решающее значение для выживания и роста банков.

                              Традиционно управление кредитным риском проверяет соотношение долга к собственному капиталу и анализирует, где сконцентрирован кредит по портфелям, географическому положению и другим характеристикам, чтобы банк мог принимать решения о том, брать ли на себя больший риск или брать на себя меньший риск. С появлением технологий больших данных появились некоторые передовые методы, которые можно внедрить быстрее и эффективнее. Я перечислил некоторые из них ниже и перечислил, как большие данные могут помочь.

                              • Знай своего клиента — Сегментация клиентов и аналитика поведения — это лишь некоторые из множества различных способов, с помощью которых банки могут лучше узнать своих клиентов.Розничные торговцы были в авангарде революции KYC, но банки и финансовые учреждения также могут использовать это, чтобы знать, что ищут клиенты и каков их соответствующий рейтинг риска.
                              • Отслеживайте отношения — Как и любой другой бизнес, банки хотели бы сохранить своих существующих клиентов. Наблюдать за отношениями дешевле, чем пытаться найти новых клиентов. Анализ настроений и прогнозная аналитика могут быть использованы для выявления клиентов, которые пытаются делать покупки для разных продуктов, и тех, у которых должен быть более высокий или более низкий рейтинг риска.
                              • Анализ нефинансовых рисков — Банки, по сути, являются финансовыми консультантами своих клиентов, поэтому необходимы инвестиции, чтобы узнать как можно больше о клиентах, включая риски, связанные с отраслью, бизнесом и руководством клиента. С помощью машинного обучения можно найти возможные модели взаимодействия с клиентами, которые могут привести к более осмысленным вопросам, которые потенциально могут предвидеть предстоящий риск и, что более важно, снизить его.

                              Однако переход на большие данные ради освоения технологий контрпродуктивен.Необходимо определить, где они сейчас находятся, и понять, какой путь необходимо предпринять, чтобы принять более правильные решения. Если организация в настоящее время использует мэйнфреймы и терминалы DOS для обработки всей своей отчетности, неразумно ожидать, что они перейдут к анализу настроений и расширенной аналитике через месяц. С этой целью можно начать путешествие по данным, но помните, что это марафон, а не гонка.

                              Чтобы узнать больше:

                              Узнайте больше о наших решениях для финансовых услуг и больших данных

                              Подпишитесь, чтобы получать больше подобных блогов от RCG.

                              НОВЫЕ ПОДХОДЫ К ОЦЕНКЕ РИСКОВ И ИНФОРМАЦИОННОЙ ПОДДЕРЖКЕ

                              132

                              ССЫЛКИ

                              Altman, E. (2008). Управление кредитным риском. 2-е изд. — Джон Вили и сыновья, 450 с.

                              Арора, Н., Бон, Дж. Р., Чжу, Ф. (2005). Сокращенная форма и структурные модели кредитного риска: пример

                              Исследование трех моделей — Moody’s KMV Company, 39 с.

                              Базель (2000). Принципы управления кредитным риском. Базельский комитет по банковскому надзору

                              sion.Банк международных расчетов. Получено с: http://www.bis.org/publ/bcbs54.pdf.

                              Базель (2006). Базель II: Международная конвергенция измерений капитала и стандартов капитала:

                              A Пересмотренная концепция. Технический отчет. Банк международных расчетов. Источник: http: //

                              www.bis.org/publ/bcbs128.htm.

                              Базель (2011). Основные принципы эффективного банковского надзора. Базельский комитет по банковскому делу

                              Надзор. Банк международных расчетов.Получено с: http://www.bis.org/publ/bcbs213.pdf.

                              Крупнокалиберная мишень GRC. (2011). Источник: http://www.insurancebusinessonline.com.au/cri/

                              article / big-hitters-target-grc-113782.aspx.

                              Embrechts, P., Kluppelberg, C., Mikosch, T. (1997). Моделирование экстремальных событий для страхования и

                              финансов. Приложения математики. Стохастическое моделирование и прикладная вероятность — Берлин, Sprin-

                              ger-Verlag, 420 р.

                              Хильбе, Дж. М. (2009).Модели логистической регрессии — Бока-Ратон, Флорида: Chapman & Hall / CRC Press,

                              50 стр.

                              Gartner Research. (2012). Улучшение принятия бизнес-решений с помощью управления стоимостью с учетом рисков —

                              ment. Источник: http://www.gartner.com/technology/research/security-risk-management/risk-

                              corrected-value-management.jsp.

                              Лобанов А., Чугунов А. (2003). Энциклопедия управления финансовыми рисками — Москва, АЛ-

                              пина Издательство, 786 с. (на русском).

                              Ларнебак М. (2006). Моделирование операции с рисками для метода математической математики.

                              Institutionen för matematik och matematisk statistic — Umeå Universitet, 51 p.

                              Löfer, G., Prosch, P. N., Schöne, C. (2005). Байесовские методы улучшения модели кредитного скоринга —

                              els. Технический отчет, Департамент финансов — Германия, Университет Ульма, 27 стр.

                              Манго, Д. (2006). Применение актуарных методов в моделировании операционного риска. ERM Sympo-

                              sium, 21 стр.

                              Мошинский, Б. (2012). Крупные банки ЕС столкнулись с дефицитом капитала по Базель III в размере 256 миллиардов долларов в прошлом году. Блум-

                              берг. Источник: http://www.bloomberg.com/news/2012-09-27/big-eu-banks-faced-256-billion-

                              basel-iii-capital-gap-last-year.html.

                              Поляков, К. (2011). Риски с точки зрения ИТ. CIO, № 12. Источник: http://www.osp.ru/

                              cio / 2011/12/13012292.

                              SAP (2011). Аналитическая система управления банком — SAP AG, 10 стр.(на русском).

                              Саммерхейз, С. (2010). Управление рисками проектирования: вклад в здоровье и безопасность — Джон

                              Wiley & Sons, 176 стр.

                              Волков, А. (2010). Архитектура интеграции финансового менеджмента и управления рисками

                              является основой для интегрированного управления банком. Источник: www.sap.com/cis/about/events/2010/

                              russia / WT / present / B066_SAP_Volkov.pdf — 02.07.2010 [на русском языке].

                              AI для управления кредитными рисками: банковское дело и финансы

                              Сильная система управления кредитным риском в сочетании с технологиями AI и ML может не только снизить финансовые риски, но и повысить эффективность процессов принятия решений, увеличивая прибыль компании.

                              Согласно По статистике, количество коммерческих банков в США, застрахованных FDIC, за последние 20 лет сократилось вдвое. Это говорит о сильной конкуренции на рынке. Банкам и кредитным организациям необходимо детально проверять каждую заявку на получение кредита, чтобы максимально увеличить количество возможных прибыльных заемщиков и минимизировать кредитные риски. Однако не все организации имеют доступ к первоклассному программному обеспечению искусственного интеллекта.

                              Кредитный риск — это все возможные риски, которые берут на себя банки при выдаче денег в долг.Анализируя экономическую экосистему в течение нескольких месяцев, менеджер по кредитным рискам может предсказать экономические сдвиги, которые приведут к невыплате кредита. Кроме того, просмотр истории платежей каждого заявителя. позволяет сократить неработающие ссуды.

                              Используя устаревшее программное обеспечение, кредиторы рискуют потерять свой бизнес. Чтобы избежать негативных последствий, рассмотрим недостатки традиционного ПО для управления кредитами и рисками:

                              • Большой промежуток времени между подачей заявки на ссуду и выдачей кредита.Процесс может занять до трех недель.

                              • Высокий риск ошибочных прогнозов из-за применения ненаучных кредитных моделей.

                              • Небольшая база данных факторов кредитного рейтинга, приводящая к неверным прогнозам относительно определенных заемщиков.

                              • Соотношение цена / качество большинства моделей кредитного скоринга вызывает сомнения.

                              Отсутствие специализированных решений по оценке рисков и опыта в детальной оценке кредитоспособности приводит к неправильному выводу о способности заемщика выплатить ссуду.Традиционных оценочных карт уже недостаточно ни для банков, ни для небольших кредитных организаций. для измерения резервов по ссудам и выделения плохих заемщиков среди других.

                              AI и ML в инструментах управления кредитными рисками

                              Чат-боты, автоматизированные системы управления и беспилотные автомобили — ИИ вместе с машинным обучением сделали это возможным. Используя их в онлайн-рейтинге кредитоспособности, пользователи могут изучать различные данные о заемщиках, включая их историю платежей и экономическое поведение.Не говоря уже о том, что такое программное обеспечение повышает точность банковских операций и сокращает время принятия решений.

                              • Автоматизированный процесс. Для обработки больших данных и создания отчетов по каждому приложению банки нанимают команду из более чем десяти сотрудников. AI может сократить расходы на персонал за счет автоматизации всего процесса управления кредитными рисками. Это позволяет распространять деньги более эффективно освобождают рабочих для выполнения других задач.

                              • Сокращение времени на управление кредитом. Финансовым организациям и банкам требуется до трех недель на физическую проверку каждой заявки. Программное обеспечение для скоринга с искусственным интеллектом сокращает время до минут. Например, современные решения, такие как GiniMachine проверить 1000 приложений за десять секунд.

                              • Уменьшение кредитных убытков. Прогнозирование просрочек до того, как они действительно произойдут, является одной из основных целей программного обеспечения для управления рисками.Как было сказано выше, традиционные решения могут делать прогнозы на несколько месяцев. В то время как AI Программное обеспечение кредитного рейтинга значительно увеличивает время прогнозирования на год вперед.

                              • Точность прогнозов. Традиционное программное обеспечение для управления рисками функционирует при четко определенных параметрах. Используя AI и ML, пользователь получает интуитивно понятное решение, которое может анализировать больше баз данных и учиться в процессе. В конце концов, AI программное обеспечение делает более точные прогнозы и исключает ошибки при подсчете баллов.

                              Завершение

                              Программное обеспечение

                              для кредитного скоринга на базе искусственного интеллекта дает большое рыночное преимущество. Он направлен на решение всех возможных проблем, вызванных устаревшими платформами, позволяющими управлять кредитными рисками в банках и финансовых учреждениях. По мере развития бизнеса риски растут, И ИИ может обеспечить лучший контроль над кредитным рейтингом и бизнес-процессами.

                              «Новая» наука об управлении кредитными рисками

                              Губернатор Йеллен сделала эти замечания на конференции, посвященной недавнему Изменения в финансовой системе, Институт экономики Джерома Леви Бард-колледжа, Аннандейл-он-Гудзон, Н.Ю., прошлой весной.

                              Спасибо за возможность выступить в этом году на конференции по последние события в финансовой системе с акцентом на эту область управления рисками. Я уверен, что у большинства из вас все хорошо информированы об этих событиях и, в частности, осведомлены о большое внимание уделяется теме деривативов. Условия искусства такие как «свопы», «опционы» и «свопции» становятся все более знакомыми каждому читателю финансовой прессы.Но, как бы интересно они ни были, производные — это , а не . моего выступления сегодня днем ​​- по крайней мере, деривативы не прямые предмет моего разговора. Скорее, я хочу обсудить важные технологические изменения, которые происходят в «старомодном» бизнесе кредитования, бизнеса брать деньги у инвесторов и ссужать их корпоративным и домашним заемщикам — процесс, который мы называем «посредничество». В частности, я сосредоточу свои замечания на последствиях этих технологические достижения для управления рисками и пруденциального надзор за банками.

                              В лексиконе предыдущих десятилетий употреблялось слово «посредничество». когда банки и небанковские финансовые учреждения принимали средства от вкладчиков или других инвесторов, а затем ссудили средства предприятиям и домашним хозяйствам, держать такие ссуды в бухгалтерских книгах банка или небанковской организации до тех пор, пока ссуды созрел, перевернулся или поднялся брюхом. «Кредитный риск» был большой риск, который несет финансовое учреждение, поскольку процентная ставка риском можно легко управлять, убедившись, что договорная процентная ставка по кредиту варьировалась в зависимости от стоимости средств.

                              Однако за последние 15 лет традиционное посредничество изменилось. резко во многих крупнейших банках страны. Кроме того, крупные небанковские организации, включая инвестиционные банки, кэптивные финансовые компании и страховые компании, все чаще становятся основными участниками процесса посредничества, используя те же технологические достижения, что и банки. Главный среди нововведений в крупных банках было изобретение и использование секьюритизации ссуд.В настоящее время секьюритизация кредитов, спонсируемых банком, составляет более 200 миллиардов долларов. в выпущенных ценных бумагах, спонсируемых в основном крупнейшими банками, и на эти секьюритизации уже приходится примерно 20 процентов всех кредитная деятельность этих крупных учреждений. Кроме того, важность секьюритизации почти наверняка будет расти по мере понимания участниками рынка процесса улучшается. Сегодня банки секьюритизируют широкий спектр банковских ссуды, в том числе краткосрочные коммерческие ссуды, торговая дебиторская задолженность и дебиторская задолженность по кредитным картам, автокредиты, первая и вторая ипотеки, коммерческая ипотека и аренда дебиторская задолженность.Кроме того, есть развивающиеся рынки секьюритизации. банками ссуд для малого бизнеса и коммерческих ссуд для среднего рынка.

                              Секьюритизация обладает потенциалом для полной трансформации традиционных парадигма посредничества. Но секьюритизация не спасает банки их основной традиционной работы — измерять, предполагать и управлять кредитный риск . Действительно, теперь мы знаем, что секьюритизация может привести к в том, что банки принимают на себя такой же или больший кредитный риск, чем когда они заниматься традиционным кредитованием.Чтобы в этом убедиться, кратко рассмотрим кредит. процесс секьюритизации. Обычно спонсирующий банк (или небанковский) формирует специальный инструмент, предназначенный для удаленного банкротства, именуемый секьюритизацией канал. Канал покупает ссуды у спонсора или у других, или могут даже напрямую выдавать ссуды. Для финансирования этих покупок ссуд или происхождения, канал выпускает различные классы ценных бумаг, обеспеченных активами обеспечен базовым кредитным пулом.Большая часть долга канала выпускается для публичных инвесторов, которые требуют, чтобы старшие ценные бумаги были высокий рейтинг (обычно двойной и тройной). Для достижения этих высокие рейтинги старших ценных бумаг, канал должен получить кредит усовершенствования, которые защищают старшие ценные бумаги от риска дефолта по основным кредитам. Угадайте, кто обычно предоставляет большую часть этих повышение кредитного качества? Конечно же, спонсирующий банк. Такие средства повышения кредитного качества может быть предоставлен во многих формах, включая выдачу резервного письма кредита каналу, или банк-спонсор, выкупивший наибольшую младшие ценные бумаги, выпущенные кондуитом.В обмен на предоставление кредита усовершенствования, а также функции выдачи и обслуживания кредитов, банк-спонсор претендует на весь остаточный спред между доходами по базовым займам, а также процентным и непроцентным расходам канал за вычетом любых убытков по активам пула, покрытым средствами повышения кредитного качества.

                              В Федеральной резервной системе мы называем эти механизмы повышения кредитного качества различные формы, «прямые заменители кредита» или DCS.По факту, Прямая замена кредита — это производный кредитный инструмент в классическом понимании: Стоимость инструмента определяется — является производной — от стоимость основного ссудного пула. Иногда риск этих производных инструментов намного выше на доллар балансовой стоимости, чем риск основные кредиты целиком. Например, предположим, что банк секьюритизирует 100 миллионов долларов в виде ссуд за счет предоставления спонсируемым банком 80 миллионов долларов. в старшие ценные бумаги инвестирующей общественности и 20 миллионов долларов в младшие ценные бумаги. ценные бумаги в банк-спонсор.Фактически, позиция банка в размере 20 миллионов долларов обеспечивает кредитную защиту старших ценных бумаг на 80 миллионов долларов. Убытки по базовым займам должно было бы превышать 20 процентов, прежде чем держатели старших ценных бумаг понесет какие-либо убытки. Потери этого величина — такая отдаленная возможность, о чем свидетельствует тройной рейтинг старших ценных бумаг — то, что можно сказать, что банк несет практически весь кредитный риск по основным займам.Теперь, если разумный банк имел бы, скажем, 10 миллионов долларов капитала против 100 миллионов долларов целых ссуд, тогда тот же разумный банк должен держать почти те же 10 миллионов долларов капитала против младшей ценной бумаги на 20 миллионов долларов который включает в себя почти весь риск по основным займам. В других словами, пруденциальные требования к капиталу должны повыситься с 10 процентов до почти 50 процентов балансовой стоимости рисковой позиции банка. Этот это то, что мы имеем в виду, когда говорим, что секьюритизация может привести к кредитному риску который очень «сконцентрирован» на относительно небольших позициях в бухгалтерских книгах спонсирующего учреждения или вне их.

                              В качестве крупных и сложных банков — и их крупных, сложных банков. небанковские конкуренты — стали участвовать во все более сложных секьюритизации, возникла потребность в разработке соразмерно сложных процедуры измерения и управления кредитными рисками, вытекающими из этих сделки. Некоторые из этих процедур были адаптированы для использования в обычных балансовое кредитование и наоборот. Например, статистический кредит скоринг широко используется для многих банковских кредитов, которые секьюритизированные, включая дебиторскую задолженность по кредитным картам, автокредиты и ипотеку кредиты.Кредитный скоринг — это статистическая процедура, которая обеспечивает оценка вероятности дефолта для каждого потенциального кредита — все больше используется для кредитования малого бизнеса и коммерческого кредитование.

                              Почему использование статистического кредитного рейтинга становится таким популярным и, в частности, почему кредитный скоринг становится так тесно связан с ссудой секьюритизация? Одна из причин заключается в том, что кредитный рейтинг способствует согласованности в стандартах андеррайтинга ссуд, что, в свою очередь, позволяет оценить распределения вероятности убытков для пула секьюритизируемых ссуд.Достаточно научные оценки этих вероятностных распределений желательно, если рейтинговые агентства должны определять, насколько необходимо для достижения, скажем, рейтинга «ААА» по ​​старшим ценным бумагам. обеспеченные ссудным пулом. Кроме того, для кредитного скоринга модели, банк должен работать с историческими данными об убытках по большое количество однородных кредитных договоров. Секьюритизация опирается на разработка надежных данных относительно вероятностей потерь, и эти данные, в свою очередь полагаться на использование стандартизированных кредитных документов, чтобы статистик сравнивает яблоки с яблоками.

                              Легко понять, почему секьюритизация стала популярной среди этих организаций. способен хорошо измерять и управлять кредитным риском. В объеме кредита документы стандартизированы, и в ссуде используются модели кредитного скоринга процесс создания, непроцентные расходы, связанные с кредитованием уменьшаются. Согласно одной оценке, например, авансовый непроцентный затраты на традиционный процесс андеррайтинга для кредитования малого бизнеса может составлять полный процентный пункт или намного выше, в зависимости от размер кредита.Используя кредитный скоринг и стандартизацию ссуд, банк может исключить значительную часть этих затрат на андеррайтинг. Этот может представлять собой значительное экономическое преимущество при конкуренции за новый бизнес.

                              Побочным продуктом процесса стандартизации и кредитного скоринга является то, что меньше неопределенности, связанной с оценками вероятности потерь распределения, связанные с различными пулами ссуд. Более точная оценка риск равносилен снижению риска.Также секьюритизация в той степени, в которой он предоставляет отправителю более крупные источники финансирования, может позволить учреждение для создания более крупных пулов ссуд, чем ссуды на балансе за счет самофинансирования позволит. Более крупные и диверсифицированные кредитные пулы может привести к общему снижению риска. Кроме того, секьюритизация позволяет Спонсор пула, чтобы «разрезать и нарезать» транши секьюритизации для более точного соответствия характеристик риска каждого транша с желаниями каждого класса инвестора.По этим причинам и потому что потенциала сокращения непроцентных расходов, чистая скорректированная с учетом риска возврат секьюритизатору должен быть выше, чем у держателя всей ссуды в своих книгах. Действительно, такое условие должно существовать для крупных организаций. считал секьюритизацию такой привлекательной.

                              В целом конкурентный характер финансовых рынков, кроме того, приведет к получению этих улучшений в доходности с поправкой на риск через, по крайней мере частично, к клиенту ссуды.То есть секьюритизация должно привести к снижению ставок по кредитам для тех заемщиков, которые соответствуют требованиям, и желают участвовать в стандартизированных кредитных договорах.

                              По мере развития рынков секьюритизированных кредитных продуктов будут развиваться и рынки для нестандартные кредитные продукты. Как мы убедились на рынке ипотеки ссуды, заемщики, которые не соответствуют требованиям или не хотят получать стандартизированные продукт всегда будет иметь доступ к нестандартным кредитам. Но, даже если предположить нестандартный кредит не более рискован, чем стандартизированный продукт, клиенты для нестандартной ссуды придется платить более высокие ставки за индивидуальные кредитный продукт по сравнению со стандартизированной ссудой.В некоторых случаях — для Например, коммерческое кредитование среднего рынка — секьюритизация будет замедлился из-за традиционной важности отношений с клиентами и закрепление индивидуального обслуживания.

                              Хотя секьюритизация может произвести революцию в «посредничестве» процесса, мы должны продолжать характеризовать банки-спонсоры себя как «посредников». В конце концов, в типичном спонсируемом банком секьюритизация — это банковский персонал, который обеспечивает гарантию и выдачу кредита пул, обслуживать ссуды и отработать ссуды в пуле, которые становятся плохими.И именно банк-спонсор — за счет использования средств повышения кредитного качества — принимает на себя основную часть кредитного риска по ссудному пулу. Следовательно, как разумный надзорные органы банков, вопросы политики, стоящие перед нами в отношении секьюритизации похожи по объему на вопросы, хотя часто более сложные, чем мы сталкиваемся с традиционным кредитованием. К важным вопросам относятся:

                              1. Как следует измерять кредитный риск, связанный с кредитованием и секьюритизация деятельности банка?
                              2. Какой капитал должен потребоваться от банка для портфеля учитывая рискованность?

                              Что касается капитального режима банков, я должен сказать, что мы не хорошо разбираться в том, как измерить кредитный риск в научных способ или как распределить капитал на кредитный риск в конкретных обстоятельствах.Базельское соглашение о международных стандартах капитала для банков, как это ни парадоксально, оба очень сложные — как в случае капитала для рыночного риска — и довольно упрощенно, когда речь идет о кредитном риске. Например, подавляющее большинство не ипотечных ссуд всем назначен один и тот же, довольно произвольный, капитал требование 8 процентов. В рамках формального капитала, основанного на риске требований, нет различия между обеспеченной ссудой на тройной А рейтинг компании vs.необеспеченная ссуда компании с рейтингом мусора. И наши формальные требования к нормативному капиталу в настоящее время учитывают успехи менеджера банка или его отсутствие в хеджировании или уменьшении кредита риск, связанный с использованием операций с кредитными производными финансовыми инструментами или эффективного портфеля диверсификация.

                              Этот относительно упрощенный подход к требованиям к капиталу для кредита риск был хорошим компромиссом, когда в середине 1980-х было достигнуто Базельское соглашение.В то время технологии измерения кредитного риска было недостаточно. разработан для более точной настройки требований к капиталу; и там было всеобщей необходимостью установить минимальные требования к капиталу перед лицом длительного снижения уровня банковского капитала. Также секьюритизация и другие сложная кредитная деятельность не была распространена, как сейчас. Однако сегодня подход «один размер для всех» к требованиям к капиталу для кредитный риск становится все более проблематичным, поскольку сами банки, в своих внутренних процедурах распределения капитала, учитывать широко варьирующиеся характеристики риска их множества различных кредитов инструменты.

                              В самых дальновидных крупных учреждениях банкиры стараются сделать две вещи, которые нужно сделать, чтобы действительно определить достаточность капитала за кредитный риск. Во-первых, банкиры статистически измеряют риск и, во-вторых, они пытаются следовать последовательным «правилам принятия решений» в распределении достаточного капитала для покрытия измеряемого риска. На среднем рынке и крупные коммерческие кредитные операции, например, процесс капиталовложений размещение в этих крупных банках часто начинается с присвоения кредитного рейтинга или баллы по каждому бизнес-займу банка.Часто от 1 до 10 используется система, при которой ссуда с рейтингом 1 эквивалентна ссуде с рейтингом три-А. кредит и кредит с рейтингом 10 списываются как убыток. Некоторые из более опытные банки затем идут дальше, используя исторические данные об убытках для оценки среднее значение и дисперсия убытков по каждому классу ссуды. По сути, риск-менеджер пытается оценить распределение вероятности убытков для коммерческий кредит каждой категории. Оттуда просто «выделить» капитала к ссуде, следуя последовательному правилу принятия решений.Например, банкир может пожелать выделить достаточно капитала в категорию или субпортфель, кредитов так, чтобы вероятность потерь по субпортфелю превышала выделенный капитал составляет, скажем, половину одного процента. Эта «разумность» цель выбрана, потому что, скажем, банкир хочет поддерживать двойную А рейтинг по собственному корпоративному долгу и, на соответствующем временном горизонте, соблюдена вероятность дефолта по корпоративным облигациям двойной категории. составлять половину одного процента.

                              Процесс, который я только что описал, в его многочисленных вариациях, часто называется анализом RAROC или анализом доходности, скорректированной с учетом риска. Столица. Методы быстро развивались, так что анализ RAROC середина 1990-х — это не то же самое, что анализ RAROC в его начале в начале 1980-х гг. Банкиры производят эти сложные расчеты для нескольких внутренние деловые причины. Зная, какая часть капитала банка должна быть внутренне отнесенным к какой-либо конкретной бизнес-деятельности, банкир может рассчитать норму прибыли на выделенный капитал.Если эта ставка доходности слишком мало, банк должен стремиться сократить непроцентные расходы, или меньшее количество ресурсов должно быть направлено на деятельность или ее бизнес-направление Менеджер должен получать меньшее вознаграждение, чем менеджеры, занимающиеся более высокодоходной деятельностью. В той мере, в какой банк может изменять цены на свои кредитные продукты, RAROC расчеты также помогают в процессе ценообразования: если капитал распределяется должным образом со стороны руководства, и результирующая рентабельность капитала будет слишком низкой, тогда спреды по кредитным продуктам будут слишком низкими.

                              Нельзя сказать, что крупные банки единообразно следуют собственным внутренним RAROC моделирует ценообразование на свои кредитные продукты. Часто, когда конкуренты ценообразование в определенной категории риска «слишком низкое», банк вынуждены выбирать между, с одной стороны, выдачей кредита с низким уровнем риска рентабельность капитала с целью сохранения рыночной доли банка или, с другой стороны, отказываясь соответствовать низкой цене своего конкурента и, следовательно, рискуют потерять долю на рынке.Часто выигрывает доля рынка и модели, основанные на проигрывает процесс ценообразования.

                              Важно отметить, что, в отличие от «один размер подходит все »стандарта наших правил регулятивного капитала, внутреннего RAROC процедуры банков часто приводят к очень широкому диапазону внутреннего капитала распределения, даже в рамках определенной категории кредитных инструментов. Для Например, согласно отраслевому исследованию 1995 г., примерно 60% из 50 крупнейших банков внутренне размещают капитал с уровнем риска коммерческий заем.В небольшой выборке этих крупных учреждений федеральные Персонал резерва обнаружил, что внутренние капитальные вложения варьировались от менее более 1 процента от стоимости активов для займов с наилучшим рейтингом и с наименьшим риском, чтобы 20 процентов и более для наиболее рискованных кредитов.

                              Такое большое разнообразие внутреннего распределения капитала приводит как минимум к два типа потенциальной сложности. В случаях, когда внутренний капитал распределение значительно ниже нормативного стандарта 8%, банку, возможно, придется участвовать в дорогостоящем «регулирующем арбитраже», чтобы уклоняться от нормативного стандарта.Часто это легко сделать, поскольку применяется нормативный минимум 8% капитала против всего портфеля не ипотечных кредитов. Поэтому банк часто может просто «усреднить» ссуду с низким уровнем риска (для которой 8-процентный стандарт слишком высок) с другими активами с более высоким уровнем риска (для которых 8-процентный стандарт слишком низкий). Однако в случаях, когда нормативные арбитраж невозможен или слишком дорог, банку, возможно, придется изменить свои общие методы инвестирования и финансирования, возможно, таким образом, чтобы нарушает общественно желаемое распределение ресурсов.Другой тип проблема возникает, когда у банка номинально высокий норматив нормативного капитала который порождает ложное чувство безопасности, маскируя нечто большее, чем обычно подверженности риску.

                              Внутренние процедуры распределения капитала развивались по мере появления кредитных продуктов. предлагаемые банками развивались. Комплексные кредитные деривативы и транши секьюритизации кредитов поднимают сложные вопросы правильного измерения риск определенных инструментов и, следовательно, правильное распределение капитала к этим рискам.Мы знаем, что очень широкий спектр размещения капитала возможно даже для кажущихся похожими кредитных инструментов, и что это диапазон возможных размещений капитала расширяется за счет использования прямых заменители кредита и другие производные финансовые инструменты. Проблема, с которой мы сталкиваемся все чаще как органы банковского надзора, что наши развивающиеся требования к нормативному капиталу, какими бы сложными они ни были, они вряд ли охватят сложность рискованных позиций, которые фактически занимают банкиры.Боюсь, мы можем доходят до того, что для наших крупнейших и самых сложных учреждений формальный нормативный коэффициент капитала банка, основанный на риске, пусть Само по себе его простое отношение капитала к активам не так полезно для финансового добротность такой, какой мы хотели бы ее видеть.

                              В недавнем выпуске журнала American Banker различные обозреватели банковского сцена жаловалась, что уровни капитала банка теперь «слишком высоки» для поддержания разумной нормы прибыли.Эти наблюдатели утверждали, что, поскольку из «избыточного» капитала банковская деятельность собиралась придется снижаться, или банкирам придется еще больше увеличивать дивиденды выплаты и обратный выкуп акций. Но когда банковский капитал «слишком высок»? Если у банков такие возмутительно высокие показатели достаточности капитала, почему Банковская холдинговая компания США имеет рейтинг своего материнского корпоративного долга на уровне 3А? Фактически, у 70% из 50 крупнейших банковских компаний США есть материнские долговые обязательства с рейтингом не ниже А.Тем не менее, коэффициенты капитала этих институтов близки к недавним историческим максимумам, и большинство из них намного выше нормативных минимумы.

                              Я попытался дать вам представление о сложности модемного кредита виды деятельности. Эта сложность и разнообразие наших самых разнообразных сложные банки измеряют и имеют дело с кредитным риском, означает, что механическое применение жестких правил в отношении капитала становится все менее и менее целесообразным. В самом деле, ФРС давно придерживается мнения, что надзор принятия рисков для каждого банка — в отличие от написания правил, применимых ко всем банкам, — это предпочтительный способ гарантировать что кредитный риск в нашей банковской системе управляется пруденциально манера.Наш акцент на межбанковском надзоре традиционно был проводится путем экзаменационного процесса, в котором основное внимание уделяется специфике кредитный портфель. Основные кредиты просматриваются один за другим, а другие элементы портфеля отбираются, чтобы определить, какие активы могут упасть в одну из «классифицированных» корзин, например «некачественные» или «сомнительные» займы. Но при рассмотрении индивидуальных кредитов и группы кредитов могут оставаться основой экзаменационного процесса, руководители не останавливаются на достигнутом.В конце 1995 г. Федеральная резервная система и финансовый контролер отдельно объявили о крупных усилиях изучить возможности управления рисками каждого из институтов в их соответствующих сферах. Ожидается, что другие банковские агентства объявить о подобных усилиях. В случае с Федеральной резервной системой мы намерены для проведения экзаменов на риски, по результатам которых будет выставлена ​​определенная «оценка» привязаны к эффективности управления рисками учреждения. Этот «риск уровень менеджмента »поможет определить рейтинг банка CAMEL (который как вы знаете, это контрольный эквивалент табеля успеваемости и основы по которым осуществляется большинство надзорных действий).

                              Наши экзамены по управлению рисками будут сосредоточены не только на моделях рисков. используется учреждением, но также и в процессе управления рисками, включая свой внутренний контроль. Как показали недавние широко разрекламированные события, Для банка бесполезно иметь современную модель риска, если банк не проводит простую проверку биографических данных человека, запрашивающего кредит, или если банк не отслеживает и не контролирует деятельность отдельных чиновники, особенно торговцы.Несмотря на это предостережение, управление рисками В основе своей лежит эффективное измерение риска. Итак, когда мы проводим наши экзамены по управлению рисками, мы внимательно рассмотрим конкретные методы, используемые банковскими учреждениями для измерения кредитного риска. И, как всегда было так в прошлом — до секьюритизации, до опасения по поводу кредитного риска, связанного с производными контрагентами и конечно, до появления кредитных деривативов — надзорные органы будут использовать экзамены, чтобы не отставать от практики на границах кредита измерение рисков.

                              Как руководители, а не практики, мы никогда не можем надеяться на то, что границы практики кредитного риска. Действительно, наука и искусство оценка рисков развивается так быстро, что лишь горстка организаций можно справедливо сказать, что они участвуют в риске «передовой практики» измерение в любой момент. И «лучшая практика» для большого, учреждение денежного центра может быть совершенно неподходящим для регионального или общественный банк. Кроме того, всегда будут разногласия по поводу того, что действительно представляет собой «лучшую практику.«Но одна из задач супервайзеров состоит в том, чтобы не отставать слишком далеко. В частности, важно, чтобы мы можем различать «адекватную практику» и «неприемлемую практика », когда речь идет об измерении рисков и управлении рисками. Мы намерены делать это и дальше.

                              Есть и другие, еще более сложные вопросы, которые на первый план с появлением новых технологий измерения и управления рисками. С годами технологии количественной оценки кредитного риска в масштабах всего банка безусловно, будет продолжать развиваться дальше того, что было возможно, когда наши регулирование капитала, основанное на риске, было впервые разработано в середине 1980-х годов.А десять лет назад риск-менеджеры в крупных организациях редко говорили о «вероятностные распределения» в том виде, в котором менеджеры рыночного риска — и, все чаще менеджеры по кредитным рискам теперь говорят о таких вещах. Это Легко представить, что через десять лет типичный директор по рискам в крупном учреждении будет иметь в своем распоряжении в любой момент со временем одна или несколько моделей для оценки кредитного убытка в масштабе учреждения распределение вероятностей, стоящих перед банком.Фактически, несколько основных банковские учреждения активно развивают такие модели, и вполне вероятно Вопрос лишь в том, когда, а не в том, станут ли такие технологии обычным явлением.

                              Риск, конечно, нельзя измерить абсолютно точно: Ведь есть ошибки спецификации и оценки, а также возможность того, что будущее поведение будет отличаться от поведения в прошлом. Тем не менее, в какой-то момент технология измерения кредитного риска станет достаточно надежный, чтобы гарантировать серьезное переосмысление наших пруденциальных правил капитала за кредитный риск.По мере того, как регулирующие органы укрепляют уверенность в своих способностях банков для количественной оценки и управления кредитным риском, естественным ходом будет найти способы отразить эти компетенции в наших регулирующих и надзорных стандарты капитала. Мы пытаемся сделать это сейчас в отношении капитала. требования по рыночному риску. По «модельным» процедурам который вступит в силу в течение двух лет для крупнейшего международного активных банков, менеджер торгового счета банка оценивает вероятность убытков распределение по всему торговому счету за двухнедельный временной горизонт.Затем менеджер оценивает размер убытков, которые могут возникнуть при 1 процент или меньше вероятности, если портфель остался без изменений двухнедельный горизонт. Нормативный капитал установлен в размере, кратном этой сумма убытка, которую обычно называют стоимостью, подверженной риску, или VaR. Например, в зависимости от специфики нормативный капитал может быть установлен в три раза двухнедельный VaR. Принятие этого подхода, основанного на внутренних моделях к требованиям к капиталу стало возможным только благодаря технологическому достижений за последнее десятилетие или около того, что теперь позволяет менеджерам измерять рыночный риск на коротких временных горизонтах с приемлемой точностью.

                              Измерению кредитного риска предстоит пройти долгий путь, прежде чем он достигнет текущий уровень сложности измерения рыночного риска. Измерение рыночного риска ускоряется благодаря способности риск-менеджеров просматривать дневные или внутридневные изменения цен на активы по инструментам, которыми торгуют хорошо развитые вторичные рынки. Однако, за исключением более крупных займов, вторичные рынки не очень хорошо развиты, скажем, для коммерческих займов, и поэтому распределение потерь не может быть легко оценено путем непосредственного наблюдения изменение цен на активы.Тем не менее, оценка кредитного риска со временем может развиться до точки, когда «внутренние модели» подход к капиталу с учетом кредитного риска станет практической возможностью.

                              Несмотря на сложности, которые я попытался описать сегодня — действительно, отчасти из-за этих сложностей — я по-прежнему очень оптимистичен, что как наша система финансового посредничества, так и наша система финансового регулирование останется сильным и устойчивым.Мы знаем о рисках гораздо больше измерения и управления, чем десять лет назад, а десять лет назад отныне мы узнаем еще больше. Так же, как я не могу представить, что наше настоящее система регулирования останется неизменной навсегда, я не могу себе представить, что мы когда-нибудь достигнем «совершенной» системы регулирования и надзора.

    alexxlab

    *

    *

    Top