ICO нового поколения. Как теперь проводятся токенсейлы :: РБК.Крипто

IDO , 10 мая, 19:26 

0 

IDO стало одним из самых популярных способов привлечения средств в криптоиндустрии. На каких платформах проекты выпускают свои токены, как поучаствовать в раздаче и в чем их недостаток

Способ привлечения финансирования под названием IDO начал набирать популярность в 2020 году на фоне роста интереса к сфере децентрализованных финансов DeFi. В IDO сбор средств происходит с помощью смарт-контрактов. Выпускаемые проектами токены уже обеспечены пулами ликвидности инвесторов на DEX. Зачастую токен IDO предоставляет его держателям право голосовать и управлять направлением развития базового протокола.

Отличительная черта IDO: предложение токенов ограничено, поэтому организаторы прибегают к специальным механикам, чтобы позволить поучаствовать в них максимальному количеству участников. Например, ограничивают объем токенов для покупки на одного пользователя, либо проводят лотереи.

У каждого проекта свои правила проведения лотереи. Например, для участия в публичном IDO крипто-акселератора A2DAO нужно купить хотя бы один «лотерейный билет» — в качестве которого выступает токен ATD. Один токен ATD стоит $1 тыс. Затем надо зарегистрироваться с помощью телеграм-бота. Чем больше у одного держателя лотерейных билетов, тем выше шанс на участие в IDO. В другом IDO проекта 1MLNNFTS на платформе Yellow Road участникам нужно держать токен платформы на $500.

Чтобы принять участие в большинстве IDO, участникам нужно заранее зарегистрироваться и записаться в white list. Это делается через Telegram/Twitter, либо через регистрацию своего кошелька (обычно Metamask).

Зачастую, в течение нескольких дней после завершения IDO проекты появляются на Uniswap, Binance Dex, Bancor или других биржах с существенной надбавкой к первоначальной цене.

Основные платформы

Искать IDO можно через специальные агрегаторы такие, как CoinList. На данный момент распространена практика, что проекты проводят токенсейлы сразу на нескольких площадках.

Что касается проектов на блокчейне Ethereum, такие IDO проводятся в виде листинга токенов на децентрализованных биржах, в первую очередь Uniswap. Первые крупные IDO прошли там в середине 2020 года. Из-за высоких комиссий в сети Ethereum растет популярность IDO и на других блокчейнах.

Проекты в сети Polkadot проводят IDO на платформе Polkastarter. Она выпускает собственные токены POLS и токены управления Polkastarter. Polkastarter был запущен в декабре 2020 года и с тех пор поучаствовал в финансировании более 40 проектов.

Цена токенов некоторых проектов резко поднялась относительно первоначальной: Shift — в 15 раз, Bridge Mutual — в 19 раз (Polkastarter), ExeedMe — в 37 раз. Токены самого Polkastarter за два месяца с декабря 2020 по январь 2021 года дорожали на 500%.

Одним из самых первых IDO на Binance был Raven Protocol в июне 2019 года на базе Binance Dex. Binance обязывает участников токенсейла держать монету лаунчпада, в данном случае BNB, хотя бы за неделю до IDO.

IDO на блокчейне Binance Smart Chain проводят сразу несколько платформ, в том числе децентрализованная биржа PancakeSwap. На блокчейне Binance Smart Chain проводят сейлы такие проекты, как FairMoon, Ethereum-кошелек TrustSwap и другие.

В марте блокчейн-платформа Solana запустила свой лаунчпад Solstarter, уже сейчас у этой него более 70 тыс. подписчиков в телеграм и около 140 тыс. в Twitter.

Лаунчпады, которые ранее работали только на Ethereum, подключают и другие блокчейны. Например, основанный в декабре 2020 года DxSale интегрировал в свою работу Binance Smart Chain. Аналогично ZeeDo заявил о готовности проводить IDO одновременно не только на блокчейнах Ethereum и Binance Smart Chain, но и на Polygon и Huobi.

Из-за ажиотажа многие платформы не выдерживают наплыва пользователей, что приводит к сбоям. В качестве примера можно привести недавнюю ситуацию с IDO CrossPad:

2 мая на мультичейновой платформе CrossPad к торгам было допущено двадцать тысяч участников вместо традиционных трехсот, в системе произошел технический сбой, сайт стал недоступен.

— Как зарабатывают на стейблкоинах. Плюсы и минусы

— Борьба за лидерство в сфере DeFi: Ethereum против конкурентов

— Глава Morgan Creek предсказал подорожание биткоина до $250 тыс.

Больше новостей о криптовалютах вы найдете в нашем телеграм-канале РБК-Крипто.

Автор

Илья Ильинский

Что такое ICO и как на этом заработать? — Особое мнение — Новости Санкт-Петербурга

В 2016 году прошло 46 ICO, на которых собрали 96 000 000 $. Больше всего собрала российская компания Waves Александра Иванова – 16 000 000 $. В 2017 уже 435 успешных ICO собрали 5 600 000 000 $.

Схема ICO проста – компания, желающая привлечь инвестиции, выпускает свои токены и продает их инвесторам. Токен – это единица хранения информации. Самый известный токен – это монета «биткойн» платежной системы биткойн.

Токенов компания выпускает столько, сколько считает нужным, – миллион, сто миллионов, миллиард. Сумма ограничивается только амбициями проекта. Себестоимость выпуска токенов практически равна нулю, поскольку делается на готовой блокчейн-платформе (например, Etherium или Waves).

Изначально ICO использовалось для новых проектов, так или иначе связанных с блокчейном или криптовалютами, сейчас же этот способ сбора инвестиций пытаются применить и обычные бизнесы.

Основная задача компании в процессе ICO – продать инвесторам столько своих токенов, чтобы хватило на реализацию проекта. 

Сделать это можно только одним способом – убедив инвестора, что на собранные инвестиции проект будет стремительно развиваться и купленные им токены в будущем станут очень доходны.  

Главное преимущество токена по сравнению с акцией – можно купить любую долю токена. Это свойство привело в инвестиции в ICO много мелких инвесторов.

Существует 4 вида токенов:

1) криптовалюта;

2) права внутри блокчейна;

3) активы в материальном мире;

4) права в материальном мире.

Криптовалюта. Самый известный вид такого токена – это криптоденьги, например, биткойны. По сути «монета» биткойн – токен системы биткойн. В данном случае его создатели решили, что их «кусочки информации» можно использовать для расчетов.

Права внутри блокчейна. В данном случае токен похож на «входной билет» или «пропуск» в сеть. Приведем пример. Есть проект, реализованный по системе блокчейна, – по сути, закрытое сообщество, участники которого могут выложить в сеть важную информацию – паспортные данные, адрес, дату рождения. Другие участники сообщества проверяют ее и подтверждают – верифицируют. И когда новый человек хочет проверить, например, своего партнера по бизнесу, он просто смотрит эту информацию и может ей доверять. На уровне физических лиц это кажется немного странной схемой. Но когда речь заходит о юрлицах – сразу все становится гораздо полезнее. Ведь проще в одном надежном месте получить сведения о партнере, чем собирать их по разным базам данных, по сайтам. Этот блокчейн выпускает свои токены. Но они вовсе не деньги. Это ключи для входа в эту систему. Их же можно там использовать, например, для голосований.

Другой пример похожего, но все же немного иного, использования токенов: разработчики создали блокчейн для хранения информации. После ICO желающие могут приобретать их токены, которые позволят пользоваться системой. Кроме того, количество токенов определяет тот объем информации, который вы можете загрузить в сеть для хранения.

Эти токены (в любом из описанных проектов) можно продавать. Технически никто не мешает разместить их на бирже и реализовать по определенной цене (привязанной к другим криптовалютам или обычным деньгам). И тогда такие токены по сути становятся криптоденьгами.

Активы в материальном мире. Эти токены больше связаны с реальным миром. Их выпускают как бы под залог своей продукции (или услуг) – совершенно реальной, материальной. Так одна компания нашла хороший песочный карьер и решила начать там добычу песка. Но для этого ей были нужны деньги. Компания создала проект и выпустила свои токены. Их продавали за криптовалюту, обещая, что спустя какое-то время обладатели этих токенов смогут обменять их на песок (килограмм, центнер, тонну – в зависимости от количества токенов).

Права в материальном мире. Наконец, еще один вид токенов похож на акции или облигации из обычной экономики. Начиная какое-то дело, можно выпустить свои токены (провести ICO), объявить их цену и пообещать, что, например, через год вы выкупите их обратно в два раза дороже или заплатите их владельцам «дивиденды». А можно просто так расписать свой суперпроект, что и этих обещаний не потребуется, просто достаточно убедить покупателей, что совсем скоро эти токены сами собой подорожают в 10, 100, 1000 раз (ведь было же такое с биткоинами). И опять же токены в такой ситуации становятся криптовалютой.

Применительно к последнему виду токенов – их выпуск и продажа по большому счету мало чем отличается от краудфандинга. Только сбор средств осуществляется в криптовалюте. И к тому же, сейчас попасть на краудфандинговую платформу бывает сложно (часто идут серьезные проверки, требуется наличие юрлица, привязки к конкретному государству). В этом отношении эмиссия токенов чуть проще и дает больше свободы как тем, кто их выпускает, так и тем, кто покупает.

Еще один нюанс – когда речь идет о токенах ради сбора средств для старта проекта или других, приближенных к материальному миру проектах, собственно блокчейн не всегда нужен. Токены просто продаются за криптовалюты и потом при необходимости монетизируются.

Если сравнивать два способа привлечения инвестиций ICO и IPO, то основные отличия ICO:

1) токен, как правило, никак не связан с долей в капитале компании. Он не дает права голоса или прав управления проектом;

2) в большинстве случаев продается не действующий бизнес, а лишь обещания, идеи и планы;

3) законов, регулирующих ICO, пока нет, и права покупателей ничем не урегулированы.

Последний пункт привел к тому, что в последнее время на рынке появляется все больше мошенников. На крипторынке для таких проектов используется термин «скам».

22 января 2018 года команда проекта Benebit, собрав 2,7 млн долларов, исчезла. Вот такой скам-проект.

Почему же инвесторы вкладываются в ICO?

Потому, что успешные проекты в коротком периоде могут дать прибыль в разы, а то и на порядок.

Токен EOS в ноябре стоил меньше 1$, сейчас стоит около 10$ (13.01 стоил почти 20$). То есть рискнув и вложив в ноябре 100$, за два месяца инвестор в десять раз увеличил свои инвестиции и получил 1000$.

В отличие от акций, которые реализуются в процессе IPO, токены имеют существенные плюсы:

1) они легко дробятся/суммируются —  с акциями такие операции как правило не проходят, а тут у нас 100 миллионов копеек в каждом токене. Можем дробить или суммировать их сколько и как хотим; 

2) токены анонимны – информация о владельце нигде не хранится. Очень актуально, если вы не хотите светить свои инвестиции и их размеры;

3) простота и легкость оборота – решили вы продать 3% своих токенов – переводите их из своего криптокошелька в кошелек покупателя как обычные электронные деньги. Минута-другая – и сделка завершена. Если вы когда-нибудь продавали акции компании, вы понимаете, какая это колоссальная экономия времени и нервов.

Чтобы определить, можно ли вкладывать деньги в ICO, существует алгоритм «4T»:

1) Team – команда. Кадры решают все. Раз мы даем деньги под обещания, то реализовать их может только хорошая и опытная команда. Изучаем каждого члена команды, смотрим на его успешные проекты и его опыт. На рынке есть шутка – если в команде есть Виталик Бутерин (основатель Etherium) – можно спокойно входить в ICO.

2) Theme – тема. Оцените, насколько тема проекта актуальна и будет ли востребована на рынке. Зачем люди будут покупать токены проекта? Вам же потом их надо продать за большую цену, чем купите.

3) Technology – тут главный вопрос – а зачем им блокчейн? Сейчас модно добавлять это слово для привлечения интереса инвесторов к проекту.

Так, американская компания по производству чая добавила слово «блокчейн» в название и повысила стоимость акций в 5 раз. Была The Long Island Ice Tea – стала Long Blockchain Corporation.

4) Token – токен. Какой тип токена предлагает проект, как они хотят их использовать и устраивает ли вас это?  Token Report провел анализ 226 ICO, и лишь в 20 проектах токены использовались для обеспечения работы проекта.

Всю эту информацию можно получить на сайте проекта и в специальном документе, который готовит команда, – WhitePaper.

Из ближайших перспективных ICO, на которые стоит обратить внимание, это ICO Telegram от Павла Дурова. Уже на первом этапе, который был открыт только для крупных профессиональных инвесторов, собрано заявок на 3 800 000 000 $ (хотя изначально планировалось собрать 850 000 000 $).

На втором  этапе планируется дать доступ к покупке токенов и обычным пользователям.

Андрей Рябых

что с ними сейчас? / Хабр

Мы решили изучить, какие ICO стали самыми большими по сборам и что с ними стало на текущий момент.

Тройку лидеров возглавляют EOS, Telegram Open Network и UNUS SED LEO с большим отрывом от остальных. Кроме того, это единственные проекты, которые собрали больше миллиарда на ICO.

EOS — блокчейн платформа для децентрализованных приложений и бизнеса. Команда проводила ICO в течение 11 месяцев, в результате которых было собрано более $4 миллиардов. В проект вкладывались крупные венчурные фонды и обычные люди. В июне 2018 года проект запустил собственную платформу и активно ее развивает. Спустя год технический директор проекта Даниэль Лаример объявил, что на базе EOS будет создана социальная сеть, которая будет призвана увеличить массовую адаптацию проекта для общества.

Telegram Open Network (TON) — один из самых закрытых ICO-проектов за всю историю, проводил 2 этапа ICO и в ходе каждого из них смог собрать по $850 миллионов. При этом минимальный порог участия составил $10 миллионов. На данный момент проект находится в стадии развития и обещает создать новый интернет со множеством интегрированных услуг и сервисов.

UNUS SED LEO — токен биржи Bitfinex, построенный на платформе Ethereum и являющийся utility-токеном. ICO было проведено в начале мая и уже на pre-sale было выкуплено все предложение. Биржевой токен активно используется и неизменно входит в топ-20 криптовалют по капитализации.

Лидеры по росту

Безусловным лидером по росту относительно сборов ICO стал проект

TRON

. Собрав в июне 2017 года $70 миллионов, всего за 2 года проект вырос в 17 раз, если судить относительно капитализации. Более того, зимой этот показатель доходил до 80 раз, когда Tron занимал 6 строчку в общем топе криптовалют.

TRON — очередная блокчейн-платформа, конкурент Ethereum. В июне 2018 года запустила майннет и всего за 6 месяцев смогла достичь показателей 2 миллиона транзакций в день, уступив только EOS. Tron активно развивается, так в январе 2019 года было объявлено о покупке одной из самых крупных торрент-компаний с количеством пользователей, превышающих 100 миллионов человек — BitTorrent.

На 2 и 3 строчке по росту расположились Tezos и Gatechain Token, увеличившись в 3,5 и 2 раза соответственно.

Tezos — один из наиболее известных проектов, проводивших ICO. $232 миллиона были собраны всего за 9 минут, что является абсолютным рекордом на данный момент. Но затем внутри команды начались конфликты, в результате чего разработка остановилась. Лишь спустя полгода все проблемы были решены, а в августе 2018 Tezos запустил собственную блокчейн-платформу.

Gatechain Token относительно молодой токен, ICO которого проводилось весной 2019 года. Этот токен является биржевым токеном на торговой площадке Gate.io. На текущий момент располагается на 39 строчке по капитализации среди всех криптовалют.

Самые сильные падения

9 монет из 25 имеют падение капитализации на текущий момент более 80%. К ним относятся:

• Dragonchain (DRGN)
• SIRIN LABS Token(SRN)
• Bancor(BNT)
• MobileGo(MGO)
• Envion(EVN)
• Polymath(POLY)
• TenX(PAY)
• Neurotoken(NTK)
• DomRaider(DRT)

Общая сумма, собранная в ходе ICO вышеприведенных проектов, составляет $1,15 миллиард, а их общая капитализация на текущий момент всего 90 миллионов. Падение составило феноменальные 92%!

Мертвый проект

Криптовалюта Dotcoin являлась биржевым токеном популярной новозеландской биржи Cryptopia. Но весной основатель биржи исчез и унес с собой все ключи от криптовалютных кошельков. Впоследствии Cryptopia объявила о своей ликвидации, в результате чего и исчез токен Dotcoin.

Что такое ICO и как принять в нем участие

С недавних пор мир захлестнула волна ICO — стартапы один за других выпускают свои токены, привлекая десятки миллионов долларов. Люди покупают токены в надежде получить прибыль в будущем, тем сам предоставляя стартапам инвестиции для развития. Впрочем, никто не застрахован от того, что стартап закроется, а все токены потеряют ценность.

Специально для AIN.UA команда телеграм-канала DeCenter подготовила комплексный материал на тему ICO, которая будет интересна каждой из сторон: как тем, кто хочет провести ICO, так и тем, кто хочет купить себе токенов.

FACEBOOK

TWITTER

ВКОНТАКТЕ

POCKET

LINKEDIN

FB MESSENGER

Традиционным способом привлечения крупного капитала является проведение IPO (Initial Public Offering) – первичного публичного размещения акций. Компания через биржу продает свои ценные бумаги, тем самым получая прибыль, зачастую намного превышающую свой годовой доход. Но IPO – довольно элитарная форма привлечения средств. Процедура подготовки акций обходится компании в круглую сумму и требует большого количества времени, вплоть до года. И для инвесторов также существует высокий порог входа. Таким образом, только крупные компании могут выходить на IPO, и только крупные спонсоры в состоянии приобрести их акции.

На криптовалютном рынке, по аналогии с термином IPO возникло понятие ICO (Initial Coin Offering) – первоначальное размещение монет. Компании, решившие таким образом привлечь капитал, вместо акций выпускают цифровые токены. В будущем инвесторы могут воспользоваться приобретенными токенами следующим образом: либо расплачиваться ими на более выгодных условиях за услуги внутри платформы, либо, дождавшись, когда эти токены вырастут в цене, выйти с ними на биржу и обменять на другие криптовалюты или фиатные деньги, и, таким образом, получить прибыль.

Поскольку ICO имеет дело с выпуском токенов, то проект, проводящий такую кампанию, должен работать на технологии блокчейна. В основном ICO запускают финтех-стартапы, у которых сам продукт пока что существует только на бумаге. Но даже если, на первый взгляд, какой-то бизнес не имеет ничего общего с информационными технологиями, это еще не значит, что ему нельзя провести ICO. Нужно лишь подумать, как можно внедрить технологию блокчейна в этот конкретный проект. Ведь блокчейн для того и создавался, чтобы сделать жизнь людей проще. Простой пример: фермерское хозяйство может создать интернет-платформу, через которую на токены компании можно будет приобретать продукцию на особых условиях.

При IPO инвесторы приобретают долю в компании, становятся ее совладельцами, спонсоры же ICO получают лишь внутреннюю монету. Не определен и правовой статус ICO – инвесторы никак юридически не защищены в случае провала на рынке объекта своего финансирования. Или даже не то, что провала на рынке, но и не выхода на таковой. Есть прецеденты, когда компании собирают средства, а продукт так и не выпускают. Сейчас криптоиндустрия это некий «Дикий Запад», где каждый может устанавливать свои правила.

Поэтому при инвестировании крупных сумм следует тщательно изучить проект и особо пристальное внимание обратить на команду разработчиков. Но в ICO можно вкладывать и крошечные суммы – цены за один токен начинаются от нескольких центов. В этом заключается еще одна важная отличительная черта ICO от IPO – инвестором может стать каждый, для этого нужно лишь создать криптовалютный кошелек на любой удобной платформе, пополнить его на любую сумму, дождаться старта продаж токенов – пару кликов, и вот вы уже приобрели токены компании.

Существует также практика проведения Pre-ICO. Эта процедура не является обязательной, однако все больше и больше компаний предпочитают проводить закрытую предпродажу. На этапе Pre-ICO токены стоят еще дешевле, но и их приобретение сопряжено с большими рисками для инвесторов. Вырученные средства от предпродажи токенов часто вкладывают в бета-версию продукта.

Таким образом, блокчейн предлагает компаниям привлекать инвестиции для реализации своих идей простым способом, не продавая доли компании. Рынок ICO совсем молод и сейчас находится на этапе становления. Однако у него наблюдаются некоторые проблемы роста, связанные в первую очередь с неопределенной правовой ситуацией и увеличивающимся количеством недобросовестных и даже мошеннических стартапов.

Как принять участие в ICO

Большинство крупных ICO на данный момент проводятся на платформе Ethereum и соответственно собирают средства в ETH, поэтому в первую очередь вы должны приобрести эфир. Сделать это можно сконвертировав через биржу другие криптовалюты в ETH, после чего отправить ваши криптовалюты на любой эфирный кошелек, поддерживающий токены стандарта ERC20.

Примерами таких кошельков могут послужить: MoneeBot, Exodus и Parity

Кроме того, в ближайшее время мы постараемся предоставить пользователям возможность покупать ETH напрямую через нашего бота, не прибегая к конвертации на биржах и не платя комиссии за ввод и вывод.

Далее, сразу после начала ICO на сайте выбранного вами проекта, будет опубликован ETH-адрес с помощью которого будет проводиться сбор. Все что вам необходимо сделать – перевести желаемую сумму на него, после чего согласно условиям смарт-контракта, вы получите на свой кошелек с поддержкой ERC20 свои токены.

Смарт-контракт (умный контракт) – это компьютерный протокол, который на основе математических алгоритмов самостоятельно проводит сделки с полным контролем за их выполнением. Основное преимущество «умного контракта» — снижение издержек, отсутствие возможности вмешательства третьих лиц и отсутствие рисков неоднозначных трактовок и несправедливости при распределении долей.

Полученные токены вы можете хранить у себя или передавать другим пользователям, а также завести их на биржу для последующей торговли.

В последнем случае, важно заранее определится, на какой бирже вы планируете торговать, так как некоторые токены представлены только на определенных биржах, а токены некоторых проектов и вовсе можно использовать только внутри этих самых проектов, все зависит от их предназначения, поэтому так важно заранее ознакомиться с условиями ICO и задачами, которые ставят перед собой его создатели.

Полезные сервисы

• ICOSTATS – отображает динамику цен токенов после ICO.
• ICO Rating – своеобразный каталог ICO, отображающий множество параметров грядущих и текущих ICO.
• ICO calendar – календарь ICO с возможностью включения напоминания о начале сбора средств.

Как выбрать правильное ICO

Каждый инвестор должен помнить, что участие в ICO — это не только высокая доходность, но и высокие риски. Продажа токенов во многом схожа с традиционным венчурным рынком, где игроки ожидают от стартапов роста в 30-40 раз, но регулярно их вложения не оправдывают ожиданий.

На этапе ICO компании редко обладают готовым продуктом, зачастую есть голая идея, техническое решение (в формате whitepaper) и визуальный прототип. Им еще предстоит поиск клиентов и нужных людей в команду. На такой стадии развития компании могли бы рассчитывать на самый первый, посевной (seed) раунд венчурных инвестиций. На венчурном рынке это самый рискованный этап вложений — в среднем из 10 таких раундов половина стартапов ничего не приносит инвестору, 3-4 имеют небольшую доходность и только 1-2 показывают рост в десятки раз.

Между ICO и посевными раундами инвестиций есть как сходства, так и существенные различия.

Из данной таблицы нетрудно понять, что ICO увеличивает риски — суммы могут быть на порядок выше посевных раундов, но при этом иметь минимальные гарантии для инвестора. Но не стоит забывать, что у токенов есть несомненный плюс — доход с них можно получить намного быстрее.

Итак, в какие же ICO стоит инвестировать? Чтобы из множества проектов на рынке инвестор смог выбрать правильный, он должен ответить на ключевой вопрос: «Почему конкретный токен будет расти в цене, и какой у него потенциал для роста?».

Вряд ли в данной ситуации помогут традиционные инструменты финансовой оценки, и на это есть ряд причин.

Во-первых, на данном этапе у проекта нет никаких показателей, поэтому оценить его стоимость не представляется возможным.

Во-вторых, токен не является конкретной долей в проекте. Получается, что точные числа определяют только спрос и предложение на рынке, которые в основном зависят от ожиданий инвесторов.

Как же в таком случае, на практике оценить потенциал роста токена в цене? Здесь поможет анализ. Проект разбивается на определенные ключевые пункты, каждый из которых оценивается по-отдельности. Это помогает определить сильные и слабые стороны компании, потенциал для развития и его возможные слабые стороны.

Параметры, которые стоит учитывать во время анализа проекта:

1. Рынок, который во многом определяет масштаб и потенциал развития проекта. Идеальная ситуация выглядит следующим образом:

• Рынок с большим потенциалом развития, который уже обладает достаточным объемом, или уникальный рынок.
• Невысокий уровень конкуренции или ее отсутствие.
• Прогнозируется, что проект займет ощутимую долю на рынке.

2. Продукт. Ценность и потенциал самой идеи можно оценить только субъективно. Свойства идеального продукта (на момент ICO):

• Уникальная идея, правильное использование блокчейна, открытый исходный код.
• Решение актуальной проблемы рынка.
• Техническая составляющая грамотно описана в whitepaper.
• Рынок готов к продукту уже сейчас или будет готов в течение пары лет.
• Проблемы других блокчейн-проектов не оказывают влияние на работоспособность продукта.
• Комьюнити положительно отзывается о продукте, видит в нем ценность.

3. Роль токена. Важный пункт для любого инвестора, который напрямую влияет на доходность. Сейчас сложно выделить лучшую модель токена, но можно описать нужные свойства:

• Имеет функциональное применение внутри сети, которая в свою очередь не может работать без токена.
• Вместе с развитием проекта растет спрос на токены среди участников сети.

4. Текущие достижения. Они помогут понять, какая у команды главная цель — запустить конкретный продукт или заработать на ICO, и может ли команда работать без крупного финансирования. Значимые достижения до ICO снижают риски для инвестора. Примеры таких достижений:

• Альфа-версия продукта в открытом доступе;
• Выступления на конференциях;
• Ценные партнерства.

5. Дорожная карта. Информация из дорожной карты подскажет инвестору, когда ожидать активности на рынке. Именно достижение ключевых этапов обычно приводит к значительному росту цены токена. Идеальная дорожная карта содержит подробное описание этапов развития с финансовой составляющей. В этом случае команда хорошо понимает, как она будет двигаться к поставленной цели.

6. Команда. Для многих инвесторов этот фактор является главным показателем дальнейшего успеха проекта. Хорошая команда может в крайнем случае изменить продукт или придумать новый, а плохая может провалиться даже с самой лучшей идеей. Идеальная команда на этапе ICO включает в себя:

• Людей с опытом или экспертизой на выбранном рынке (сложно сделать продукт для юристов без участия юристов).
• Блокчейн-разработчиков.
• Людей, которые возьмут на себя бизнес-процессы (операционная деятельность, финансы, масштабирование).
• CEO с управленческим и предпринимательским опытом.
• Advisory board, который дополняет команду по указанным выше пунктам.

7. Условия ICO. Тут нужно обратить внимание на 3 составляющие: границы ICO, условия проведения, распределение токенов. Правильного формата нет, в зависимости от конкретного краудсейла условия могут существенно различаться. Положительные моменты для каждой из составляющих:

• Минимальная и максимальная суммы, которые может собрать проект, соответствуют его масштабу. Это означает, что, если проект не наберет минимальной суммы, то все средства будут возвращены инвесторам, а в случае полного успеха не получит «лишних» денег. Большой плюс, если команда может обосновать границы ICO, а не только указать направление распределения собранных средств. Еще лучше, если средства выдаются частями, по мере достижения определенных этапов.
• Условия проведения препятствуют концентрации токенов в руках самых крупных игроков (китов).
• Распределение токенов конкретно обосновано командой, создателям отходит небольшой процент (15-20%). Команда не сможет продать токены длительный период времени.

После изучения проекта стоит задуматься над стратегией инвестирования. Есть два основных пути: продать токены сразу после выхода на биржи или хранить их в ожидании будущего развития компании и кратного роста токена. Обе стратегии будут работать, если во время анализа инвестор понял, что ICO стоящее, и у проекта большой потенциал. Однако конкретные результаты у них зависят от разных факторов. Перечислим те, которые влияют на рост цены сразу после выхода на биржу:

• Токенов не хватает на всех инвесторов. Все, что потенциально создает дефицит токенов на этапе ICO, усиливает будущий спрос при их появлении на бирже.
• Многие инвесторы верят в проект. Чем выше оценивает потенциал проекта общая масса инвесторов, тем больше шансов на увеличение цены.
• Команда проводит качественную маркетинговую кампанию (только при наличии верхней границы). Тогда большее количество инвесторов будет знать о проекте, захочет приобрести токены.
• Токены будут доступны на бирже не сразу. Чем дольше пауза после ICO, тем больше шансов на быстрый рост после начала торгов.

Также перечислим факторы для долгосрочного роста цены:

• Команда проявляет активность. Инвесторы выше оценивают проект, если его создатели активны в социальных сетях, рассказывают о текущих задачах и планах на ближайшее будущее.
• Команда достигает результатов. Это может быть реализация задуманных функций, новые партнерства, клиенты.
• У проекта есть потенциал для развития. Чем больше и быстрее проект может вырасти в будущем, тем выше оценка инвесторов на текущий момент.
• Токен выполняет важную роль. Если функциональный (не спекулятивный) спрос на внутреннюю валюту напрямую связан с развитием проекта, у токена высокий потенциал.

Все эти факторы тесно связаны с критериям анализа проекта (команда, рынок, условия ICO и т.д.). Их можно использовать как контрольные вопросы перед инвестированием.

Примеры из последних наиболее успешных ICO

Tezos – потенциальный «убийца» эфира. Команда Tezos собирается создать мощную и уникальную технологию, которая будет соответствовать самым строгим требованиям, необходимым для обеспечения выполнения умных контрактов в публичном реестре. Разработчики Tezos создали собственный язык, обеспечивающий верность компьютерного кода в смарт-контракте с математической точностью.

Собрано: $206 млн. (за 4 дня)

EOS – плат­фор­ма для создания умных кон­трак­тов. Пред­на­зна­че­нная для па­рал­лель­но­го вы­пол­не­ния мно­же­ства задач, представляет собой целую операционную систему для приложений на блокчейне. Кроме того, данный сервис тоже позиционирует себя как альтернатива Ethereum.

Собрано: $170 млн. (за 5 дней)

Bancor – площадка, на базе которой можно будет обменять любую существующую монету через токен Bancor. Все это будет происходить с гораздо меньшими затратами по сравнению с любыми биржами и обменниками.

Собрано: $153 млн. (за 3 часа)

Не обойтись также без упоминания неудачных ICO, среди таких можно выделить следующие:

The DAO – является, наверное, самым ярким примером провального ICO и в очередной раз доказывает, что успешный сбор средств не гарантирует дальнейшей успешности проекта. Изначально фаундеры планировали создание первого децентрализованного венчурного фонда. Для расчетов в нем планировалось использовать криптовалюту Ethereum. Фонд начал свою работу, но из-за технической ошибки в коде его смарт-контракта, неизвестному хакеру удалось похитить около $60 млн со счетов The DAO. В последствии, усилиями разработчиков Ethereum и его пользователей, средства смогли вернуть, но ценой этому стал раскол сети Ethereum и появление Ethereum Classic.

CoinDash – краудфандинговая кампания стартапа CoinDash завершилась, едва начавшись, после того как стало известно, что кошелек, размещенный на официальном сайте проекта, был подменен неизвестным хакерами, вследствие чего все средства пользователей, участвовавших в ICO, переводились на кошелек злоумышленника.

Всего за время проведения ICO, до того момента как была обнаружена подмена, на Ethereum-кошелек хакеров было отправлено более $7,5 млн. После этого сайт краудфандинговой кампании сразу был закрыт.

Существует так же множество других примеров неудачных ICO, которые спустя время после сбора средств так и не нашли применения своей технологии и в следствии их токены потеряли большую часть цены, а инвесторы понесли убытки. Поэтому организаторам заранее стоит задумываться о применимости своей технологии в реальных условиях, а не на бумаге. А инвесторам, в свою очередь, осознавать риски и внимательно изучать перспективы того или иного ICO. Еще стоит отметить, что зачастую, подобные неудачи связаны с завышенными ожиданиями разработчиков, а также скачками курсов криптовалюты, в который были проведены сборы.

Как провести свое ICO

Стоимость проведения ICO для тех, кто прибегнет к внешним консультантам, может доходить до $500 000 и даже $1 млн — эти деньги уйдут на подготовку самого ICO. Что можно получить в итоге? Постараемся ответить на этот вопрос.

Даже если вам удастся собрать грамотную команду, технические и юридические задачи следует доверять специалистами. К вопросам ответственности перед инвесторами, вывода в фиат и выплате налогов, следует подходить с умом.

Формулирование идеи

Подраздел «Альтернативные валюты» биткоин-форума BitconTalk позволит вам собрать первые пользовательские мнения. Тут вашему проекту может прийти конец. Основой инвестирования в криптовалюту являются токены. Если в вашем случае их использование не оправдано, вы отправитесь на поиски инвесторов в другое место. Допустим, вы решили открыть несколько пиццерий. Есть у вас необходимость в токенах? Нет.

Формирование команды

Ваша команда может состоять и из 5 профессионалов, но провести крупное и успешное ICO в таком случае вряд ли удастся.

В хорошей команде не обойтись без специалистов в каждой сфере: контент, редактура, маркетинг и PR, SMM, комьюнити, дизайн, код, таргетинг – все это не менее важные составляющие успешного ICO, для каждого из которых вам нужны люди, в идеале это должны быть профессионалы своего дела.

В итоге у вас может сформироваться достаточно большая команда (главное не переборщить), труд которой нужно будет так или иначе оплачивать. Есть несколько способов оплаты:

1. Вы можете использовать собственные или заемные средства.
2. Можно использовать нематериальную мотивацию с небольшим окладом, а по результатам ICO предложить членам команды приятный бонус, например в виде % от собранных токенов, которые отойдут команде.
3. Pre-ICO зачастую проводятся как раз для того, чтобы покрыть первоначальные издержки.

Изучение конкурентов

Конечно, не забывайте учиться на чужих ошибках. Внимательно изучите проекты, которые недавно провели ICO, особенно если это проекты близкие по тематике к вашему.

Примером хороших ICO может послужить: Ethereum, Aragon или Golos.

Регистрация компании

При отсутствии фирмы за границей, создавайте ее. Проводить ICO рекомендуется в следующих юрисдикциях:

Швейцария, Эстония, Кипр, Белиз.

Whitepaper

Главным документом в каждом ICO является Whitepaper.

При наличии хорошей команды, это не должно составить проблем. Подойдите к составлению этого документа со всей серьезностью, возможно не так много людей станут детально его изучать, но крупные инвесторы и серьезные игроки рынка – обязательно это сделают, и именно они могут стать вашей проблемой. Энтузиасты криптовалюты имеют авторитет в сообществе. И если вы дадите им повод для критики, то услышите ее в свой адрес непременно.

К сожалению или к счастью, большая часть инвесторов не изучает большие и сложные Whitepaper.

Если вы решите составлять данный документ собственноручно, вам обязательно придется прибегнуть к вычитке специалистами. Услуги подобного рода обычно стоят около $500, однако профессионал сможет определить все проблемные части текста и помочь их исправить, здесь скупиться не стоит. Порой разовые консультации профессионалов могут сэкономить вам большое количество времени, денег и нервов.

Структура Whitepaper обычно состоит из большого количества пунктов, например практика использования продукта (Usecases), описание рынка и работа с блокчейном (Introduction). Кроме того, не обойтись без углубленного анализа рынка и его перспектив, а также конкуренции (Market Analysis). Не забудьте о выводах и заключении (Conclusion), и о всевозможных вопросах в FAQ и их публикации – и это лишь малая часть того, что нужно осветить в данном документе.

Хорошим тоном будет наличие пошаговых руководств (Tutorial), в заведомо трудных частях вашего проекта: использование личного кабинета, перечисления с различных видов кошельков, получение токенов после выпуска. Это даст вам дополнительный контент для ваших площадок и одновременно вы позаботитесь о комфорте пользователей.

Запуск сайта

Зачастую для сайтов используют удобную для ознакомления одностраничную структуру. Заранее позаботьтесь о хорошем хостинге, если в ваших планах масштабная рекламная кампания. Вероятнее всего, на старте продаж ваш сайт ждет огромный поток пользователей, а кроме того риск быть подвергнутым DDoS-атаке.

Обычно на сайте рассматриваются основные части проекта:

• Обзор ICO,
• Правила и Whitepaper,
• Партнеры,
• Состав команды,
• Список уже работающих кейсов,
• Обзор продукта,
• Дорожная карта с указанием сроков и планом действий,
• Площадки в социальных сетях и на форумах.

Описание условий

Не забудьте заранее определить важные моменты вашего ICO. Например, сделайте выбор между pre-ICO и pre-sale.

Не должны остаться без внимания и следующие моменты:

• Время старта и завершения ICO.
• Что будет лежать в основе токенов?
• Составьте дорожную карту проекта.
• По возможности, предоставьте аудитории рабочий проект или его прототип.
• Определитесь с видом принимаемой криптовалюты (эфиры, биткоины и т.д.).
• Общее число выпущенных токенов.
• Наличие Escrow (гарантов, которые обладают возможностью доступа к инвестированным финансам).
• Независимые эксперты должны проанализировать исходный код, который принято выкладывать на GitHub или вашем сайте.
• Выберите схему распределения токенов: какое количество получат члены команды, какое будет отведено на проведение ICO, какое на вознаграждения пользователям. А также вид их распределения.
• Что предлагается первым инвесторам и на каких условиях.
• Особенности bounty-программы.
• Предварительные договоренности с биржами о добавлении ваших токенов.
• Бонусные программы, с учетом периода инвестирования.
• Наличие/отсутствие максимального порога собранных средств.
• Возможности для инвестирование для иностранцев.
• Мотивации для инвесторов: обратный выкуп, возможность принять участие в управлении, продажа на бирже и т.д. А также длительность инвестирования.
• Какое количество набранных средств позволит назвать проект успешным?
• Если цель не будет достигнута, возможен ли возврат?

Площадки в соцсетях

Для русскоязычной аудитории:

Telegram, Facebook, Medium.

Для международной:

Reddit, Facebook, Slack, Twitter, Telegram, Medium.

Кроме того, не забудьте открыть исходный код вашего продукта на GitHub, а также создать темы на популярных форумах о криптовалютах.

Некоторые каналы создаются для общения, другие – только для информирования аудитории. Не забывайте отвечать на вопросы пользователей и реагировать на конструктивную критику, возможно она поможет вам стать лучше, не наживайте себе врагов.

Не забывайте, что пользователи будут разными, не обойдется без мошенников, публикующих фишинговые ссылки, спамеров и прочих. Важно следить, чтобы ваши открытые площадки не превратились в мусорную свалку, важно установить и соблюдать правила. Крайне желательно, чтобы модерация была круглосуточной. Это особенно важно во время проведения ICO. Если вы не обладаете достаточными ресурсами для контроля всех ваших каналов связи с аудиторией, вам следует ограничиться несколькими, наиболее востребованными. Некоторые инвесторы, могут счесть отсутствие публикации новостей от команды в течение нескольких месяцев – сигналом к продаже.

Кроме налоговых и юридических последствий, вас могут обвинить в скаме (недобросовестном отношении). Среди криптоэнтузиастов распространена шутка о том, что каждый ICO является скамом по определению. Отнеситесь со всей ответственностью к сохранению своей репутации и работе над ее повышением. Не забывайте обдумывать каждый следующий шаг, убеждаясь, чтобы он не стал поводом для обвинения в скаме.

Bounty-программа

Под bounty подразумевается вознаграждение пользователей, проявляющих инициативу в продвижении вашего продукта и его улучшении. Подписываются на каналы, принимают активное участие в обсуждениях, переводят на локальные языки ваши документы и публикуют сведения в своих блогах, социальных сетях и т.д.

Условия вашей bounty-программы могут быть опубликованы в основной или вспомогательной теме на одном из популярных форумов. В последнем случае не забудьте добавить префикс [Bounty]. Рекомендуем создание отдельной темы, так как в противном случае 90% основной будет занято обсуждениями кампании.

Размещение в ICO-трекерах

Большинство трекеров, после ознакомления с вашим проектом и его условиями, должны убедиться в его честности и разместить его в своих списках. Некоторые площадки делают это за определенную цену, список основных трекеров:

1. Cointelegraph.com
2. Coingecko.com
3. Icobazaar.com
4. Ico-list.com
5. Cointelegraph.com
6. Tokenhub.com
7. Icotracker.net
8. Coinschedule.com
9. The-blockchain.com
10. Smithandcrown.com
11. Icocountdown.com
12. Icoalert.com

Ежемесячно появляются новые трекеры, поэтому их список может постоянно пополнятся.

Публикации в тематических СМИ

Будьте в контакте с редакторами крупных сервисов и СМИ, насколько это возможно, подготавливайте материалы и составляйте списки площадок.

Рекламная кампания

Воспользуйтесь всеми источниками трафика, которые вам доступны. Ваша основная задача – привлечь как можно больше аудитории, чтобы ваши токены начали продаваться уже в первые минуты или часы после начала публичных торгов. Каждый новый пользователь – ваш потенциальный будущий инвестор.

Как добиться того, чтобы пользователи лучше воспринимали ваш ICO:

По возможности, максимальная сумма сборов должна быть ограничена, для инвестора это является хорошим признаком. Вам нужна только часть для будущего роста. Шансы на увеличенный объем инвестирования растут пропорционально уменьшению привлеченной суммы. Делайте скидки и бонусы первым инвесторам или по времени. Все статьи, каналы и блоги должны содержать информацию о спросе: публикуйте прогнозы экспертов, информацию о числе пользователей на ваших площадках.

Личный кабинет инвестора

Основное предназначение личного кабинета состоит в настройках, перечислении на кошелек выпущенных токенов и приеме криптовалюты. Дополнительные опции заключаются в различного плана таймерах, дополнительной защите, подгрузке идентификационной документации. Разработку следует доверить профессионалам.

Перевод на другие языки

Осуществление перевода возможно личными силами или с помощью bounty-кампаний. Список популярных языков: французский, немецкий, русский, корейский, японский, китайский.

Очень желателен полный перевод сайта. Whitepaper полностью переводить не стоит. Так как с полной версией будут знакомиться лишь некоторые англоязычные гики.

Выпуск токенов

Для выпуска токенов лучше всего прибегнуть к помощи специалистов. Возможные варианты немногочисленны, лучше всего на данный момент это сделать на платформе Ethereum.

Старт ICO

Важно не расслабляться на каждом из этапов подготовки, а также во время запуска ICO. Сайт может быть взломан с подменой кошельков пополнения даже на старте. Именно такая ситуация произошла с ICO Coindash.

Старт ICO был омрачен неожиданной хакерской атакой, как только таймер отсчитал начало распродажи токенов, на его месте появился адрес для перевода ETH, но как оказалось, адрес был встроен в код страницы хакерами, а владельцы, по их словам, потеряли над ним контроль.

Когда создатели обнаружили подмену, на адрес злоумышленников уже поступило более 43 000 ETH (около $7,5 млн)

Наблюдайте за тем, как проходит сбор средств и не забывайте о социальных сетях и создании в них финального ажиотажа. Не забывайте все, чему вас научили прошлые месяцы и применяйте все свои знания на данном этапе.

Итог

Со временем стоимость проведения ICO возрастает. Новые проекты появляются десятками и сотнями, в следствии чего разобраться в многочисленных проектах становиться все труднее. Сейчас получить крупную прибыль для рядовых инвесторов не просто, курс криптовалют нестабилен, а получение десяти или тысяче-кратной прибыли – крайняя редкость. Возможно в ближайшие годы порог входа увеличится, и даже $1 млн окажется недостаточно для проведения качественного ICO.

Автор: команда телеграм-канала DeCenter

Источник: AIN.ua

Рейтинг актуальных ICO. Блокчейн платформа Buzar. | Сибирское правовое агентство

ЗАО «Сибирское правовое агентство» представляет рубрику: рейтинг актуальных ICO с учётом информации в whitepaper. Рейтинг составляется путём суммирования всех критериев. Всего 10 критериев. 1 балл даётся за полное выполнение критерия. 0,5 балла даётся за неполное выполнение критерия. 0 баллов даётся за отсутствие выполнения критерия.Важно помнить, что данная статья носит исключительно ознакомительный характер и не предназначена для коммерческого, некоммерческого и иного использования. В данном выпуске мы представляем долгожданный обзор блокчейн платформы Buzar.

                     Рейтинг: 6,5/10

   

Краткое описание:

Платформа BUZAR представляет из себя комплексную экосистему, в которой одновременно реализованы функции торговой площадки и коммуникационного сервиса. BUZCOIN будет привязан ко всем аспектам функционала платформы BUZAR, что позволит пользователям как тратить токены на товары или услуги, так и оказывать услуги или продавать свои через систему объявлений. Пользователи смогут проводить между собой расчеты, используя токены BUZCOIN в качестве расчетного инструмента. Проект BUZAR будет поощрять пользователей за хранение токенов BUZCOIN на кошельках внутри системы. Гибкость платформы обеспечена её широким функционалом, а блокчейн обеспечивает прозрачность и доверие между всеми участниками.

BUZCOIN — токен стандарта ERC20, который будет выпущен на платформе Ethereum. Всего будет выпущено 2 100 000 000 токенов без учета бонусов.

Hardcap – 210000000$

Почему мы выбрали данный проект: 
с учетом популярности Ольги Бузовой, Buzar ICO является одним из самых противоречивых ICO в России на начало 2018 года. Идея проекта является глобальной сточки зрения исполнения. Нашей задачей является анализ данного проекта с пониманием того, насколько исполнение данного проекта реально. 

Рейтинг составляется путём суммирования всех критериев. Всего 10 критериев. 1 балл даётся за полное выполнение критерия. 0,5 балла даётся за неполное выполнение критерия. 0 баллов даётся за отсутствие выполнения критерия.

Критерии:

Технология блокчейн, показанная в проекте, упрощает/улучшает жизнь общества (0,5 балла) 

С одной стороны, проект может соединить в себе разные сервисы в один. Получается, что вместо множества приложений, будет использоваться только одно. На сегодняшний день, люди привыкли переключаться с одного приложения на другое. Это в основном связано с тем, что приложения выполняют конкретные задачи. Можно предположить, что перед авторами таких приложений не стояло задачи совмещать большое количество сервисов, так как это колоссальная работа, требующая большого количества средств и времени. Прочитав whitepaper, можно понять, что команда проекта Бузар решилась взять на себя такую нелёгкую нишу. С другой же стороны, сервисы, представленные в проекте, являются далеко не новыми и есть немало действующих аналогов. Если же проект Buzar, через два года (полагаясь на информацию в whitepaper), начнёт свою работу, то каждому его сервису придётся конкурировать с аналоговыми сервисами. Не ясно, будут ли сервисы на платформе лучше своих конкурентов. 

Ясность идеи. Полное понимание сути проекта после разового прочтения White Paper (1 балл). 

Задачи, поставленные командой Buzar, понимаются с первого прочтения. Whitepaper написан доходчивым языком и ориентирован на все типы инвесторов.

Новизна идеи. Отсутствие использования данной идеи прямо или косвенно в других блокчейн проектах (0,5 балла). 

Проект Buzar является единственным проектом, с использованием разного рода сервисов в таком глобальном масштабе. Но, перечисленные в проекте сервисы, уже фигурировали в других блокчейн-проектах.

 

  Вид токена (0,5 балла). 

Нет определения вида токена в проекте. Но, после прочтения, приходит понимание того, что речь скорее всего идёт об «utility token». Utility token — это внутренняя валюта проекта, которая дает доступ к услугам продукта. В нашем случае, за токены можно будет приобрести услугу внутри платформы: «BUZCOIN будет привязан ко всем аспектам функционала платформы BUZAR, что позволит пользователям как тратить токены на товары или услуги, так и оказывать услуги или продавать свои через систему объявлений. Пользователи смогут проводить между собой расчеты, используя токены BUZCOIN в качестве расчетного инструмента».

Привязка токена к имущественной ценности (0,5 балла). 

 Возможно, токен привязан к услуге внутри платформы, где услуга имеет имущественную ценность. Но чёткого ответа на этот вопрос в проекте нет.  

Подробное описание членов команды (0,5 балла). 

Достаточно подробно описаны все члены команды, кроме основателей. Арам Арчер и Андрей Сёмин являются совладельцами компаний «Algorithm group», «Algorithm blockchain club», «Siberia trading» (Swiss). Если попытаться найти информацию про эти компании на просторах интернета, то можно наткнуться на отсутствие этой информации. Данная ситуация может вызывать определённого рода вопросы.

Описание юридической схемы (0 баллов). 

Юридическая схема ICO не описана, не понятно, какая правовая структура у проекта.

 Методы защиты инвестора (1 балл). 

Стоит отметить, что проект основательно отнёсся к этому вопросу. При покупке токенов, инвестор должен прочитать и согласиться с условиями трёх договоров: два из которых – договоры о покупке токенов и третий – договор о политике конфиденциальности. Первые два договора определяют Сингапур, как юрисдикцию, в которой будут происходить правоотношения между организаторами и инвесторами. Это в первую очередь значит, что любые разногласия между сторонами могут на легально закреплённых основаниях решаться в юрисдикции Сингапур. Договор о политике конфиденциальности устанавливает тот факт, что персональная информация, предоставленная инвесторами, будет использоваться только в рамках платформы и не будет передаваться вне рамок договора третьим лицам.  

 

Логистика использования собранных средств (1 балл). 

В whitepaper есть пункт «дорожная карта» с информацией о том, каким образом средства будут тратиться и какие временные интервалы для этого потребуются.

Надежная юрисдикция (1 балл). 

Юрисдикция, в которой проводится ICO – Сингапур. Данная юрисдикция является одной из наиболее популярных и надёжных юрисдикций для проведения ICO. Это связано с тем, что законодательство Сингапура хорошо подходит для контроля процесса ICO. Так как в проекте токен, скорее всего, является utility, то сингапурская компания GENERATION X & PRO PTE. LTD, дополнительно будет проверяться на законодательство о «противодействии отмыванию денег и финансированию терроризма», что, в свою очередь, делает проект безопаснее.

Вывод: данный проект имеет масштабную идею, реализация которой требует колоссальных усилий, большого количеств средств и времени. На текущем этапе нет готового технического задания по проекту (написано на сайте) и команда ещё не до конца сформирована, так как идёт набор. Относительно команды можно отметить, что нет достаточной информации про основателей проекта. Некоторая информация о команде вводит в заблуждении. Более того, завершить такую платформу за два года является трудоёмким заданием. Если сравнивать с другими платформами, то они зачастую имеют один сервис и создаются годами. Тут же большое количество сервисов. Нет понимания, как всё будет сделано качественно за такой промежуток времени.

Тем не менее, ICO проходит в проверенной юрисдикции, где правоприменительная база уже сформирована. Организаторы связывают себя обязательствами перед инвесторами путём подписания отдельных договоров. Это, в первую очередь, говорит о серьёзности намерений. Также, глядя на сайт и whitepaper, можно с уверенностью сказать, что они сделаны основательно. Это само собой даёт хорошее начало становлению проекта.

ВАЖНО: Данная статья носит исключительно ознакомительный характер и не предназначена для коммерческого, некоммерческого и иного использования.     

Чтобы каждый день получать больше информации, подписывайтесь на нас в социальных сетях:

ВКонтакте

Facebook

Instagram

Telegram channel

Telegram chat

Twitter

    
 

   

Модерн токен. Что такое ICO и стоит ли инвесторам идти на этот рынок

В июле 2017 года организатор очередного ICO решил то ли пошутить, то ли сообщить чистую правду. «Вы собираетесь отдать свои деньги случайному человеку в интернете, а он купит на них какую-то вещь. Возможно, телевизор с большим экраном. Серьезно, не покупайте эти токены», — написал он на своем сайте uetoken.com. Инвесторы откровенность оценили и купили почти 4 млн токенов за $68 071 (в криптовалюте), обеспечив организатору 56 телевизоров. Спустя месяц капитализация «самого бесполезного токена» (UET, Useless Ethereum Token) выросла в 2,5 раза.

В 2017 году интерес к криптоэкономике перерос майнинг и сфокусировался на ICO (Initial Coin Offering). Это привлечение финансирования для проектов и компаний с помощью технологии блокчейн. И хотя название отсылает к IPO (Initial Public Offering), ICO больше напоминает венчурное инвестирование. В рамках ICO компания-эмитент выпускает на специальной веб-платформе (например, Ethereum или Waves) токены — смарт-контракты, которые можно купить за криптовалюту. Токены торгуются на биржах, например Poloniex, их цена зависит от достижений команды, условий в смарт-контракте и волатильности всего крипторынка. Но они не равны доле в капитале компании (как акция), и на ICO эмитенты продают не работающий бизнес (как на IPO), а лишь идеи и обещания.

Организаторы ICO уже привлекли ошеломительные суммы. В первом полугодии 2017-го — $1,2 млрд, по данным Token Data, в июле-августе — еще около $700 млн. Общая капитализация рынка криптовалют с начала года выросла примерно в 10 раз, до $175 млрд.

Реклама на Forbes

«Полгода назад в индустрии были только гики, не было фондов, не было понимания бизнеса. Морковка в виде ICO привлекла в отрасль тысячи бизнесменов, айтишников, инвесторов», — говорит Елена Масолова, основатель стартапов Darberry (Groupon Russia), Pixonic, Eduson и фонда AddVenture. Популярность ICO легко объяснима, ведь собирать средства обычными способами (IPO, венчурное инвестирование, краудфандинг) труднее, чем криптовалюту, считает исполнительный директор прайм-брокера Exante Анатолий Князев. На ICO компании привлекают у инвесторов деньги под горящие глаза, говорит директор группы по предоставлению юридических услуг для технологических проектов компании «Делойт» и председатель российской организации Blockchain.community Артем Толкачев: «Я читаю White Paper (аналог проспекта эмиссии при IPO) и документы к ICO, и все, что там написано, можно изложить в нескольких словах: вы не получаете ничего».

Тем не менее самое успешное ICO — блокчейн-платформы Tezos — привлекло в июле 2017-го $232 млн (по курсу на тот момент). Каждую неделю проводится несколько ICO. Размещения в криптовалюте провели операционные системы (SONM), сервисы хранения данных (Storj), акселераторы (Starta), социальные сети («Голос») и др. Большая часть проектов — технологические, но есть заводы и сельскохозяйственные фермы. ZrCoin привлек $7 млн на строительство завода по производству циркония (стоимость одного токена привязана к стоимости 1 кг диоксида циркония), а подмосковная ферма «Колионово» Михаила Шляпникова привлекла более $500 000 и привязала токены к своей продукции (два года назад суд запретил Шляпникову выпускать для расчетов с покупателями собственную валюту, посчитав ее незаконным платежным средством).

Все это напоминает золотую лихорадку. «Криптомир — мир быстрых денег и решений, как в американских вестернах», — отмечает директор и сооснователь ICO-фонда Iskander.vc Антон Занимонец. Но «красивая картинка» может разочаровать инвесторов. Крипторынок волатилен и алогичен, а значит, крайне рискован. Технически инвестирование в ICO не составляет труда. «На криптобиржах токены ICO покупаются так же, как криптовалюты. Основная проблема — недостаток добросовестных проектов», — говорит аналитик Exante Виктор Аргонов.

На токенах можно заработать, как и на акциях: купить во время размещения (а еще лучше на pre-ICO, когда цена ниже на 20–50%) и продать на вторичном рынке, когда цена вырастет. Важный совет, который дают участники рынка: проект должен быть с разумным лимитом привлечения средств, до $30 млн. «Это правило нарушил Bancor, привлек $153 млн и уже упал в два раза, весь спрос был удовлетворен еще на стадии ICO», — добавляет Масолова.

Проект для долгосрочных инвестиций должен соответствовать классическим венчурным критериям отбора: сильная команда, понятная бизнес-модель, прототип и реализация. «Звучит смешно, но почти все размещающиеся проекты не соответствуют этим критериям», — говорит Масолова. Плохо, когда Google не находит никакой информации об основателе проекта, кроме фото из Таиланда, добавляет венчурный инвестор Юлий Зегельман.

Основатель блокчейн-платформы Waves Александр Иванов советует выбирать проекты, которые собираются делать реальный продукт в IT-сфере. По словам Толкачева из «Делойт», крупные игроки Рунета уже рассматривают возможность ICO.

Стоит обратить внимание на долгосрочные инфраструктурные проекты, для которых блокчейн станет технологией, способной изменить какой-то консервативный сектор. Например, компании, которые используют децентрализованный реестр для перевода денежных средств. «Пропускная система выше, чем в классических платежных системах, нужно меньше людей для обслуживания, а значит, себестоимость ниже», — говорит Зегельман. Самое важное при выборе проекта для инвестиций в ICO — это сам токен, уверен Занимонец: «Зачем он вообще нужен? Почему будет расти? Если в White Papers об этом ни слова, значит, это просто русское лото». Одним из «эталонов экономической модели токенов в мире» Занимонец называет Skincoin (привлекла в июле 2017-го при ICO $3 млн), ее коины служат платежным средством за виртуальные атрибуты в компьютерных играх.

Какова доходность таких вложений? Этот вопрос повисает в воздухе. Большая часть проектов привлекла средства только в этом году и не успела сделать ничего значимого, но цена одних токенов выросла невероятно, а другие торгуются ниже номинала. В качестве удачных проектов 2016 года, собравших на ICO крупную сумму, можно привести Golem, децентрализованный рынок свободных вычислительных мощностей, токен которого вырос в 25 раз с ноября 2016-го, блокчейн-платформы Waves (в 20 раз) и Iconomi (в 25 раз). «На волне блокчейна можно инвестировать в компании, которые станут будущими Google, Amazon или Snapchat, и заработать очень много», — уверен Зегельман. Но можно и потерять все вложения.

Появились фонды, которые берут средства в управление. Но их инвесторы законодательно не защищены. Фонды публикуют результаты торговли, и доходность у всех хорошая — ведь рынок растет. Но в мире криптовалют часто случаются неприятные сюрпризы: летом инвестфонд Satoshi Pie потерял около $7 млн из-за хакерской атаки, затем вернул большую часть, но заявил, что намерен прекратить работать с клиентами.

Елена Масолова инвестирует на этапе pre-ICO. В свой первый проект TokenStars — площадку на основе блокчейна, где пользователи смогут инвестировать в начинающих спортсменов, она вложила $300 000. Юлий Зегельман признается, что «еще ни одного токена не купил на ICO». Он уверен, что цена на первичных размещениях завышена: «Все боятся этого слова, но это пузырь. Это не значит, что ICO — плохой инструмент или что все компании плохие. Просто очень дорогие». Зегельман предпочитает спонсировать само проведение ICO (за фиксированную комиссию) либо участвовать в pre-ICO.

«Качественные проекты занимают менее 15% рынка. Остальные делятся на мошенников и ребят с горящими глазами, идеями и большими деньгами, но полным отсутствием опыта и понимания индустрии», — полагает Зегельман. «Мошенников на рынке немного, но примерно половина команд, выходящих на ICO, действует наудачу; получится — хорошо, не получится — ну и ладно, мы вам ничего не должны», — размышляет Иванов.

Профессионалы советуют розничным инвесторам ждать, пока не появится регулирование этого рынка и он станет менее доходным, но более безопасным. Иванов уверен, что это произойдет до конца года: «Пойдут массовые жалобы инвесторов, которые вложились в исчезнувшие стартапы. Регуляторы будут вынуждены реагировать». В июле Комиссия по ценным бумагам и биржам США фактически приравняла ICO к IPO. В России депутаты обещают осенью внести рамочный законопроект на рассмотрение.

ICO криптовалюты — обзоры проектов и участие в Token Sale

Аббревиатура ICO расшифровывается как Initial Coin Offering, то есть первичное размещение монет (токенов). В ходе ICO команда проекта распродает цифровые токены за криптовалюту или фиатные деньги среди инвесторов. Позже эти монеты можно использовать на платформе проекта в качестве внутренней валюты или торговать ими на биржах. Также вместо ICO часто используется термин краудсейл и Token Sale.

Выпуская свои собственные токены и обменивая их на популярные криптовалюты (например, биткоин или Ethereum) или на фиатные валюты (доллары или евро), проект привлекает финансирование, необходимое для запуска или развития.Как правило, ICO проводятся на ранних этапах существования проектов, до создания их полноценной инфраструктуры. Привлеченные средства идут на финансирование финальной стадии разработки, маркетинг или направляются в специальные фонды развития для поддержки проектов в долгосрочной перспективе.

Токен — это единица учета, которая используется для представления цифрового баланса в некотором активе. Учет токенов ведется в базе данных на основе технологии блокчейн, а доступ к ним осуществляется через специальные приложения с использованием схем электронной подписи.

Большое количество различных криптовалютных проектов может смутить многих неопытных инвесторов. Поэтому перед участием в ICO первую очередь необходимо внимательно изучить соглашение о продаже (Token Sale Agreement). При прочтении этого документа могут всплыть на поверхность любопытные детали, о которых организаторы ICO, возможно, публично не заявляли.Кроме того, существуют негласные индикаторы добросовестных намерений проекта:

• Наличие всех необходимых соглашений и правил, опубликованных на веб-сайте в качестве публичной оферты.
• Готовый рабочий прототип.
• Грамотно составленные whitepaper и остальная документация.
• Наличие escrow (специальный условный счет, на котором учитываются имущество, документы или денежные средства до наступления определенных обстоятельств или выполнения определенных обязательств).
• Инкорпорированность (регистрация) самой компании.
• Незапятнанная репутация людей, стоящих за проектом.

Что такое ICO и как они работают?

Введение

По состоянию на апрель 2018 года первичные предложения монет (« ICO ») — отраслевые аналитики считают, что со временем они могут превратиться в многомиллионное пространство — собрали ошеломляющую сумму в 5 014 952 132 долларов США. Рынок криптовалют с общей рыночной капитализацией более 100 миллиардов долларов привлек внимание многих, в том числе трейдеров, которые ищут быстрые деньги с небольшими правилами.

Что такое первоначальное предложение монет?

ICO — это еще одна форма криптовалюты, которую компании используют для привлечения капитала.Через торговые платформы ICO инвесторы получают уникальные «токены» криптовалюты в обмен на свои денежные вложения в бизнес. Это средство краудфандинга путем создания и продажи цифрового токена для финансирования разработки проекта.

Этот уникальный токен функционирует как денежная единица, которая дает инвесторам доступ к определенным функциям проекта, запущенного компанией-эмитентом. Эти токены уникальны, потому что они помогают финансировать проекты программного обеспечения с открытым исходным кодом, которые в противном случае было бы сложно финансировать с помощью традиционных структур.

Что такое официальные документы? И какой цели они служат?

Когда криптовалютная компания-стартап хочет собрать деньги с помощью ICO, она обычно помещает свои планы в «белую книгу», чтобы предоставить инвесторам важную информацию. Эта информация будет включать, но не ограничиваться: о чем проект; какие цели проект будет преследовать по завершении; сколько денег нужно, чтобы взяться за дело; сколько виртуальных токенов оставят себе эмитенты; какая валюта принимается; как долго продлится кампания ICO; и кто стоит за белой книгой.Компания, проводящая ICO, готовит технический документ перед запуском валюты. Это ключевой компонент ICO, так как многие инвесторы просят подготовить технический документ, прежде чем принимать решение об инвестировании.

ICO криптовалюты против IPO акций

Самая большая разница между ICO криптовалюты и первичным публичным размещением акций (« IPO ») заключается в нормативном надзоре. Во-первых, в рамках обязательного требования регистрации в регулирующем органе любая компания, желающая провести IPO, должна создать юридический документ, называемый «проспект эмиссии».Проспект представляет собой юридическое заявление о намерении выпустить свои акции для общественности и должен соответствовать определенным стандартам прозрачности. Среди прочего, он должен включать ключевую информацию о компании и ее предстоящем IPO, чтобы помочь потенциальным инвесторам принять обоснованное решение.

Напротив, как указано в недавнем нормативном акте США, ICO имеют нормативные требования только в том случае, если они выпускаются в качестве токенов безопасности, а не служебных токенов, которые более подробно описаны ниже.Однако, поскольку такая регулирующая деятельность была разработана только недавно, оценку инвесторов и комплексную проверку выполнить труднее, особенно по сравнению с оценкой IPO акций, которые регулируются посредством строгих процедур и контролируются аудиторскими фирмами и инвестиционными банками, тем самым предоставляя инвесторам возможность больше информации и безопасности.

Как работает ICO?

С помощью модели сбора средств ICO стартапы могут привлекать капитал, выпуская токены на блокчейне (список записей, защищенных с помощью криптографии), а затем распределяя токены в обмен на финансовый вклад.Эти токены, которые могут передаваться по сети и продаваться на биржах криптовалют, могут выполнять множество различных функций, от предоставления владельцу доступа к определенной услуге до предоставления им права на получение дивидендов компании. В зависимости от функции токены могут быть классифицированы как служебные токены или токены безопасности.

служебные жетоны

служебных токенов, называемых «пользовательскими токенами» или «монетами приложений», представляют собой будущий доступ к продукту или услуге компании.С помощью служебных токенов стартапы ICO могут привлекать капитал для финансирования разработки своих блокчейн-проектов в обмен на будущий доступ пользователей к сервису. Коммунальные токены не предназначены для стандартных инвестиций в акцию компании, и, если они правильно структурированы, эта функция освобождает служебные токены от действия федеральных законов, регулирующих ценные бумаги.

Создавая служебные токены, стартап может продавать «цифровые купоны» для разрабатываемой услуги, аналогично тому, как электронные магазины принимают предварительные заказы на видеоигры, которые могут не выпускаться в течение нескольких месяцев.Одним из примеров служебного токена является Filecoin, который собрал 257 миллионов долларов за счет продажи токенов, которые предоставляют пользователям доступ к его децентрализованной программе облачного хранилища. Компании, предлагающие эти служебные токены, склонны избегать использования термина «ICO» и отдавать предпочтение таким терминам, как «события генерации токенов» и «события распределения токенов», чтобы гарантировать, что они не участвуют в размещении ценных бумаг.

Жетоны безопасности

В отличие от служебных токенов, если токен получает свою стоимость из внешнего торгуемого актива или может увеличиваться в цене в зависимости от усилий других, он может быть классифицирован как токен безопасности и подпадать под действие федеральных правил по ценным бумагам.Несоблюдение этих правил может привести к дорогостоящим штрафам и может привести к срыву проекта. Следовательно, бизнес должен выполнять все свои нормативные обязательства. После того, как токен правильно классифицирован, разрешается широкий спектр приложений, наиболее многообещающим из которых является возможность выпускать токены, которые представляют собой акции компании. Интернет-магазин Overstock.com (« Overstock ») в настоящее время занимается этой практикой. Overstock объявил, что tZERO, одна из ее портфельных компаний, проведет ICO для финансирования разработки лицензированной платформы для торговли токенами безопасности.Токены tZERO выпускаются в соответствии с правилами SEC, и генеральный директор Overstock Патрик Бирн заявил, что держатели токенов будут иметь право на квартальные дивиденды, полученные от прибыли платформы tZERO.

Многие отраслевые обозреватели, в том числе г-н Бирн, полагают, что в один прекрасный день основные компании будут выпускать акции через ICO либо вместо традиционных публичных предложений, либо в дополнение к ним.

Проблемы

Джойчи Ито, директор MIT Media Lab и профессор практики медиаискусства и науки, высказал некоторые опасения по поводу менталитета «золотой лихорадки», который способствует успеху ICO.Он считает, что криптовалюты используются безответственным образом, что наносит ущерб отдельным лицам и экосистеме разработчиков и организаций.

Г-н Ито обеспокоен тем, что регуляторы IPO еще не догнали ICO, тем самым позволяя эмитентам разбогатеть, используя в своих интересах ничего не подозревающих инвесторов, которые покупают токены сомнительной стоимости. В конечном счете, г-н Ито считает, что вмешательство регулирующих органов должно быть более изощренным и технически информированным.Тем временем длинный список людей прочитает о стремительном росте цен на биткойны и решит купить в одном из бесчисленных ICO, представляемых общественности, возможно, не полностью осознавая риски, связанные с такими инвестициями.

Заключение

ICO похоже на сочетание IPO и онлайн-краудфандинга, но для криптовалюты. Можно внести «X» количество существующего токена и получить взамен «Y» количество нового токена (с установленным коэффициентом конверсии) на дату, установленную эмитентом токена.

Этот токен можно использовать двумя способами: с служебной функцией или функцией безопасности. Утилита-токен обычно не регулируется и используется стартапами для получения капитала для финансирования своих проектов в обмен на будущий доступ к разрабатываемой службе. С другой стороны, токен безопасности обычно рассматривается как акция, торгуемый актив с характеристиками собственности и регулируется SEC. ICO — это новая концепция, и некоторые вызывают озабоченность по поводу фактической стоимости токенов и того, насколько легко эмитенту разбогатеть.В конечном итоге время покажет, станет ли это будущим финансирования бизнеса или просто схемой «обогащения» эмитентов.

Эта статья была размещена на Ynet (на иврите) — см. Ссылку ниже:

https://www.ynet.co.il/articles/0,7340,L-5253931,00.html

За дополнительной информацией о Первоначальном размещении монет обращайтесь к Алону Харному.

Определение первоначального предложения монет (ICO)

Что такое первичное размещение монет (ICO)?

Первичное предложение монет (ICO) — это эквивалент криптовалютной индустрии первичному публичному размещению (IPO).Компания, которая хочет собрать деньги для создания новой монеты, приложения или услуги, запускает ICO как способ сбора средств.

Заинтересованные инвесторы могут принять участие в предложении и получить новый токен криптовалюты, выпущенный компанией. Этот токен может иметь некоторую полезность при использовании продукта или услуги, которые предлагает компания, или он может просто представлять долю в компании или проекте.

Ключевые выводы

• Первоначальные предложения монет (ICO) — популярный метод сбора средств, используемый в основном стартапами, желающими предлагать продукты и услуги, обычно связанные с криптовалютой и пространством блокчейнов.
• ICO похожи на акции, но иногда они полезны для предлагаемых программных услуг или продуктов.
• Некоторые ICO принесли инвесторам огромную прибыль. Многие другие оказались мошенниками, потерпели неудачу или работали плохо.
• Чтобы принять участие в ICO, вам обычно необходимо сначала приобрести цифровую валюту и иметь базовые представления о том, как использовать кошельки с криптовалютой и биржи.
• ICO по большей части полностью не регулируются, поэтому инвесторы должны проявлять высокую степень осторожности и осмотрительности при исследовании и инвестировании в ICO.

Как работает первичное предложение монет (ICO)

Когда криптовалютный стартап хочет собрать деньги с помощью ICO, он обычно создает технический документ, в котором излагается суть проекта, потребности, которые проект будет удовлетворять после завершения, сколько денег потребуется, сколько виртуальных токенов сохранят основатели, какие деньги будут приниматься и как долго продлится кампания ICO.

Во время кампании ICO энтузиасты и сторонники проекта покупают некоторые токены проекта за фиатную или цифровую валюту.Эти монеты называются покупателями токенами и похожи на акции компании, проданные инвесторам во время IPO.

Если собранные деньги не покрывают минимальный размер средств, требуемых фирмой, деньги могут быть возвращены спонсорам; на этом этапе ICO будет считаться неудачным. Если требования к финансированию выполнены в указанные сроки, собранные деньги используются для достижения целей проекта.

Роль SEC

Хотя ICO не регулируются, Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) может вмешаться.Например, производитель Telegram привлек 1,7 миллиарда долларов в ходе ICO в 2018 и 2019 годах, но SEC подала экстренное действие и получила временный запретительный судебный приказ из-за предполагаемой незаконной деятельности со стороны команды разработчиков. В марте 2020 года Окружной суд США Южного округа Нью-Йорка вынес предварительный судебный запрет, и Telegram должен был вернуть 1,2 миллиарда долларов инвесторам и выплатить гражданский штраф в размере 18,5 миллиона долларов.

Особые соображения

Инвесторы, желающие участвовать в ICO, должны сначала более широко ознакомиться с криптовалютным пространством.В случае большинства ICO инвесторы должны покупать токены с уже существующими криптовалютами. Это означает, что инвестору ICO потребуется уже иметь кошелек для криптовалюты, настроенный для такой валюты, как биткойн или эфириум, а также кошелек, способный хранить любой токен или валюту, которые они хотят приобрести.

Как найти ICO для участия? Нет рецепта, чтобы быть в курсе последних ICO. Лучшее, что может сделать заинтересованный инвестор, — это читать о новых проектах в Интернете.ICO вызывают большой ажиотаж, и в Интернете есть множество мест, где инвесторы собираются, чтобы обсудить новые возможности. Существуют специальные сайты, на которых собираются ICO, что позволяет инвесторам открывать для себя новые ICO и сравнивать различные предложения друг с другом.

Сравнение первичного размещения монет (ICO) и первичного публичного предложения (IPO)

Для традиционных компаний есть несколько способов собрать средства, необходимые для развития и расширения. Компания может начать с малого и расти, насколько позволяет ее прибыль, оставаясь в долгу только перед владельцами компании.Однако это также означает, что им, возможно, придется долго ждать накопления средств. В качестве альтернативы компании могут обратиться к внешним инвесторам за ранней поддержкой, которая обеспечит им быстрый приток денежных средств, но обычно идет на компромисс в виде передачи части доли владения. Другой метод — стать публичным, зарабатывая средства от индивидуальных инвесторов путем продажи акций через IPO.

В то время как IPO имеют дело исключительно с инвесторами, ICO могут иметь дело со сторонниками, которые стремятся инвестировать в новый проект, что очень похоже на краудфандинговое мероприятие.Но ICO отличаются от краудфандинга тем, что спонсоры ICO мотивированы предполагаемой окупаемостью своих инвестиций, в то время как средства, собранные в краудфандинговых кампаниях, в основном являются пожертвованиями. По этим причинам ICO называют «краудсейлами».

ICO также сохраняют как минимум два важных структурных отличия от IPO. Во-первых, ICO в значительной степени не регулируются, а это означает, что государственные организации, такие как Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC), не контролируют их. Во-вторых, из-за их децентрализации и отсутствия регулирования ICO намного свободнее с точки зрения структуры, чем IPO.

ICO можно структурировать по-разному. В некоторых случаях компания устанавливает конкретную цель или лимит для своего финансирования, что означает, что каждый токен, проданный в рамках ICO, имеет заранее установленную цену и что общее количество токенов является статическим. В других случаях существует статическая поставка токенов ICO, но динамическая цель финансирования — это означает, что распределение токенов среди инвесторов будет зависеть от полученных средств (т. Е. Чем больше общих средств получено в ICO, тем выше общий токен цена).

Тем не менее, у других есть динамическое предложение токенов, которое определяется в зависимости от суммы полученного финансирования. В этих случаях цена токена статична, но нет ограничения на общее количество токенов (за исключением таких параметров, как длина ICO). Эти различные типы ICO показаны ниже.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Преимущества и недостатки первичного размещения монет

При IPO инвестор получает акции компании в обмен на ее вложения.В случае ICO нет акций как таковых . Вместо этого компании, привлекающие средства через ICO, предоставляют блокчейн, эквивалентный акции — токен криптовалюты. В большинстве случаев инвесторы платят популярными существующими токенами, такими как биткойны или эфириум, и получают взамен соизмеримое количество новых токенов.

Стоит отметить, насколько легко компании запустить ICO для создания токенов. Существуют онлайн-сервисы, которые позволяют генерировать токены криптовалюты за считанные секунды.Инвесторы должны помнить об этом при рассмотрении различий между акциями и токенами — токен не имеет внутренней стоимости или юридических гарантий. Менеджеры ICO генерируют токены в соответствии с условиями ICO, получают их, а затем распределяют в соответствии со своим планом, передавая их индивидуальным инвесторам.

Ранние инвесторы в операции ICO обычно мотивированы покупать токены в надежде, что план будет успешным после его запуска. Если это действительно произойдет, стоимость токенов, которые они приобрели во время ICO, вырастет выше цены, установленной во время самого ICO, и они достигнут общей прибыли.Это главное преимущество ICO: возможность очень высокой доходности.

ICO действительно сделали многих инвесторов миллионерами. Например, в 2017 году было проведено 435 успешных ICO, каждое из которых собрало в среднем 12,7 миллиона долларов. Таким образом, общая сумма привлеченных средств на 2017 год составила 5,6 миллиарда долларов, при этом на 10 крупнейших проектов было привлечено 25% от этой суммы. Кроме того, токены, приобретенные в рамках ICO, вернули в среднем 12,8 раза первоначальные инвестиции в долларовом выражении.

Поскольку ICO вышли на передний план в индустрии криптовалют и блокчейнов, они также принесли с собой проблемы, риски и непредвиденные возможности.Многие инвесторы вкладываются в ICO в надежде на быструю и значительную отдачу от своих инвестиций. Источником этой надежды являются наиболее успешные ICO за последние несколько лет, поскольку они действительно принесли огромную прибыль. Однако энтузиазм инвесторов также может сбивать с толку людей.

Поскольку они в значительной степени не регулируются, ICO изобилуют мошенничеством и мошенниками, которые стремятся охотиться на чрезмерно усердных и плохо информированных инвесторов. А поскольку они не регулируются финансовыми органами, такими как SEC, средства, потерянные из-за мошенничества или некомпетентности, могут никогда не быть возвращены.

Стремительный рост числа ICO в 2017 году вызвал негативную реакцию ряда правительственных и неправительственных организаций в начале сентября 2017 года. Народный банк Китая официально запретил ICO, назвав их контрпродуктивными для экономической и финансовой стабильности.

Центральный банк Китая запретил использование токенов в качестве валюты и запретил банкам предлагать услуги, связанные с ICO. В результате цены на биткойны и эфириум упали, что многие расценили как знак будущего регулирования криптовалюты.Запрет также наложил штраф на уже выполненные предложения. В начале 2018 года Facebook, Twitter и Google запретили рекламу ICO.

Нет никакой гарантии, что инвестор не окажется в проигрыше от мошенничества при инвестировании в ICO. Чтобы избежать мошенничества с ICO, инвесторы должны:

1. Убедитесь, что разработчики проекта могут четко определить свои цели. Успешные ICO обычно имеют простые и понятные технические документы с четкими и краткими целями.
2. Знайте разработчиков.Инвесторы должны стремиться к 100% прозрачности компании, запускающей ICO.
3. Ознакомьтесь с юридическими условиями, установленными для ICO. Поскольку внешние регуляторы обычно не контролируют это пространство, инвестор должен гарантировать, что любое ICO является законным.
4. Убедитесь, что средства ICO хранятся в кошельке условного депонирования. Это кошелек, для доступа к которому требуется несколько ключей. Это полезная защита от мошенничества, особенно когда нейтральная третья сторона является держателем одного из ключей.

SEC представляет HoweyCoin

В 2019 году активность ICO начала резко снижаться из-за правовой серой зоны, в которой они живут.

Комиссия по ценным бумагам и биржам США представила поддельную монету под названием HoweyCoin, чтобы продемонстрировать мелким инвесторам опасность ICO. HoweyCoin назван в честь теста Howey Test, который предназначен для определения того, является ли вложение ценной бумагой или нет. Тест Хауи предназначен для определения того, что транзакция представляет собой инвестиционный контракт, если человек вкладывает свои деньги в общее предприятие и вынужден ожидать прибыли исключительно от усилий учредителя или третьей стороны.

Комиссия по ценным бумагам и биржам США использовала этот стандарт для взимания платы с Kik, службы обмена сообщениями, которая привлекла 100 миллионов долларов в ходе незарегистрированного ICO за незаконную продажу ценных бумаг. SEC также приняла меры против Telegram, еще одного приложения для обмена сообщениями, которое также проводилось в рамках ICO.

Согласно SEC, ICO ничем не отличается от IPO, если базовый токен приносит деньги для уже существующего бизнеса и не работает независимо от этого бизнеса.

Пример первичного размещения монет

По мере того, как пространство ICO становилось все больше и больше, росли и суммы, привлеченные крупнейшими проектами.При оценке ICO можно учитывать как сумму денег, собранную в ходе ICO, так и окупаемость инвестиций.

Иногда ICO с замечательной окупаемостью инвестиций не являются проектами, которые приносят больше всего денег, и наоборот. ICO Ethereum в 2014 году было пионером, собрав 18 миллионов долларов за 42 дня. Ethereum оказался решающим для пространства ICO в целом благодаря своим инновациям в отношении децентрализованных приложений (dApps). Когда он дебютировал, эфир стоил около 0 долларов.67, а по состоянию на 24 сентября 2020 года он торгуется на уровне 348,99 доллара.

В 2015 году началось двухэтапное ICO для компании Antshares, которая позже была переименована в NEO. Первый этап ICO завершился в октябре 2015 года, а второй продлился до сентября 2016 года. За это время NEO заработала около 4,5 миллионов долларов. Хотя это не один из крупнейших ICO с точки зрения привлеченных денег, он обеспечил исключительную рентабельность инвестиций для многих ранних инвесторов. Цена NEO во время ICO составляла около 0,03 доллара, а на пике она торговалась примерно на уровне 187 долларов.40.

Совсем недавно ICO генерировали значительно большие суммы с точки зрения общей суммы привлеченных средств. Во время месячного ICO, завершившегося в марте 2018 года, Dragon Coin удалось собрать около 320 миллионов долларов. Совсем недавно компания, стоящая за платформой EOS, побила рекорд Dragon Coin, собрав колоссальные 4 миллиарда долларов в течение годичного ICO.

Инвестирование в криптовалюты и другие первичные предложения монет («ICO») очень рискованно и спекулятивно, и эта статья не является рекомендацией Investopedia или автора вкладывать средства в криптовалюты или другие ICO.Поскольку ситуация каждого человека уникальна, перед принятием каких-либо финансовых решений всегда следует проконсультироваться с квалифицированным специалистом. Investopedia не делает никаких заявлений и не дает никаких гарантий относительно точности или своевременности информации, содержащейся в данном документе.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор
• Твои деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Продолжая образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Связаться с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• грамм
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор
• Твои деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Продолжая образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Связаться с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• грамм
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.Первоначальное предложение монет

: бум ICO Ethereum

Первоначальное предложение монет

запустило новое поколение блокчейн-проектов, которые существенно повлияли на Ethereum и более широкую крипто-экосистему.

Первоначальные предложения монет на Ethereum

В период с 2017 по 2018 год первоначальные предложения монет (ICO) захватили криптосообщество штурмом. Эта популярная форма краудфандинга — продажа токенов для финансирования разработки и запуска протокола блокчейна или децентрализованного приложения (dApp) — в основном использовала сеть Ethereum и привлекла миллиарды долларов для множества проектов.ICO в конечном итоге запустили новое поколение блокчейн-проектов, которые существенно повлияли на Ethereum и более широкую крипто-экосистему. Тем не менее, когда в 2017 и 2018 годах было продано более 2000 уникальных токенов, которые в совокупности превысили 10 миллиардов долларов США, золотая лихорадка ICO также привела к ряду мошенничества с выходом и сомнительной деловой практики, что привело к негативному вниманию и усилению контроля со стороны регулирующих органов.

Первичное размещение монет, также известное как продажа токенов, представляет собой гибрид краудфандинга и первичного публичного предложения (IPO).ICO позволяют компаниям в криптопространстве привлекать капитал и финансировать развитие без необходимости проходить сложный и требующий регулирования процесс традиционного IPO. Вместо того, чтобы предоставлять покупателям традиционный капитал (доли владения компании), токены, которые часто (но не всегда) соответствуют стандарту ERC-20 и функционируют в экосистеме Ethereum, обычно продвигаются как имеющие будущую полезность в блокчейне или децентрализованных приложениях. что они финансируют. Однако, в зависимости от конкретных токенов, способа их распределения и местоположения их юрисдикции, эти токены могут по-прежнему считаться ценными бумагами и, следовательно, подлежат регулированию.

Роль Ethereum в буме ICO

Хотя большинство ICO проводилось на Ethereum, первое ICO — Mastercoin — проходило в сети Биткойн. В 2013 году команда Mastercoin стремилась создать протокол уровня 2 для биткойнов, который позволил бы выпускать новые криптовалюты. В рамках проекта начался месячный сбор средств, в рамках которого любой мог приобрести Mastercoin, отправив биткойны на биткойн-адрес Mastercoin Exodus. Если вы отправите один биткойн на этот адрес, вы получите 100 мастеркойнов плюс дополнительные 10 мастеркойнов в неделю до конца продажи.Продажа Mastercoin собрала более 5120 биткойнов, что в то время стоило примерно 500000 долларов.

Ethereum также изначально финансировался через ICO, которое состоялось в 2014 году. Покупатели получали эфир в обмен на биткойны, и за первые 12 часов продажи было продано более 7 миллионов эфиров на сумму примерно 2,2 миллиона долларов. К концу продажи было продано более 50 миллионов эфиров на сумму около 17,3 миллиона долларов. В то время спорно, 9,9% этого эфира было зарезервировано для команды основателей Ethereum и еще 9.9% было выделено некоммерческой организации Ethereum Foundation. Эта функция, которую иногда называют предварительным майнингом, была принята многими более поздними ICO.

Открытый протокол смарт-контрактов Ethereum позволяет разработчикам относительно легко создавать новые производные токены и платформы, а также выполнять смарт-контракты, которые автоматически рассчитывают сумму привлеченных средств, распределяют новые токены после завершения краудсейла и управляют -цепная динамика сети проекта. В результате большинство ICO проводилось через сеть Ethereum, и большинство из них задействовало токены ERC-20, которые немедленно взаимодействуют со всеми другими токенами в блокчейне Ethereum.

ICO подвергаются усиленному контролю со стороны регулирующих органов

В период с 2017 по 2018 год тысячи проектов провели продажу токенов. Однако значительная часть ICO не удовлетворяла существующим требованиям к регистрации ценных бумаг, представляла собой ненадежную коммерческую деятельность или явное мошенничество. ICO привлекли 6,3 миллиарда долларов только за первые три месяца 2018 года, что составляет 118% от общего объема средств, привлеченных в течение 2017 года. Крупнейшее ICO было проведено Block.one, создателем EOSIO, который привлек 4 миллиарда долларов в 2018 году.Приложение для обмена сообщениями Telegram провело второе по величине ICO, которое принесло компании 1,7 миллиарда долларов в 2018 году. Продажа Telegram, однако, была частной сделкой и была ограничена крупными инвесторами. Веб-браузер Brave провел еще одно заметное ICO, собрав 35 миллионов долларов менее чем за 30 секунд.

Хотя многие законные блокчейн-проекты использовали средства от своих ICO для создания устоявшихся успешных проектов, постепенно стало ясно, что многим ICO не хватает серьезных команд или реалистичных бизнес-планов, и они полагались на ажиотаж отрасли и маркетинг для получения прибыли от неискушенных инвесторов.В результате ICO привлекли внимание регулирующих органов, в первую очередь Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). SEC выпустила отчет после расследования продажи токенов в 2016 году для DAO, в котором был сделан вывод о том, что продажа была незарегистрированным размещением ценных бумаг. Некоторые эмитенты ICO пытались обойти правила США, исключив американских инвесторов из своих продаж. Однако инвесторы по-прежнему могли получить доступ к продажам с помощью виртуальных частных сетей (VPN). В конечном итоге SEC приняла меры против многих ICO, включая Block.один, который должен был выплатить штраф в размере 24 миллионов долларов. Точно так же Telegram был обязан выплатить штраф в размере 18,5 миллиона долларов и вернуть 1,2 миллиарда долларов инвесторам.

В целом внедрение Ethereum ускорилось из-за популярности ICO, многие из которых планировали создавать свои продукты на основе блокчейна Ethereum. В результате Ethereum нашел широкую поддержку сообщества и интерес разработчиков, а его токены ERC-20 стали широко признанным отраслевым стандартом. Хотя бум ICO, возможно, уже прошел, ICO продолжаются.В истории блокчейна ICO представляют собой еще один пример смены парадигмы и революционных инноваций, ставших возможными благодаря децентрализованным технологиям.

Криптопедия не гарантирует надежность содержимого Сайта и не несет ответственности за любые ошибки, упущения или неточности. Мнения и взгляды, выраженные в любой статье Cryptopedia, принадлежат исключительно автору (авторам) и не отражают мнение Gemini или его руководства. Информация, представленная на Сайте, предназначена только для информационных целей и не означает одобрения каких-либо обсуждаемых продуктов и услуг или инвестиционных, финансовых или торговых советов.Перед принятием финансовых решений следует проконсультироваться с квалифицированным специалистом. Пожалуйста, посетите нашу Политику сайта Cryptopedia, чтобы узнать больше.

Что такое ICO и как оно работает?

ICO, или первоначальное предложение монет, — это новый способ привлечения капитала для всех видов проектов путем продажи криптовалюты. Он в основном используется техническими стартапами. В 2017 году на рынке было проведено 235 ICO, что в пять раз больше, чем в 2016 году. Они помогли привлечь более …

IЧто такое ICO? Источник изображения: vectorpouch / freepik.com

Если вы заинтересованы в изучении «что такое ICO» и ищете «что такое руководство по ICO», вы пришли в нужное место. Эта статья поможет вам понять, что такое ICO, как оно работает, риски и преимущества.

Что такое ICO

ICO означает Первоначальное предложение монет . Это новый способ привлечения капитала для всевозможных проектов, связанных с блокчейном, путем продажи криптовалюты. Новые проекты используют его для продажи недавно отчеканенных криптовалютных токенов в обмен на биткойны, эфир, другие криптовалюты и, иногда, на фиат.В некотором смысле он напоминает первичное публичное размещение акций (IPO) , за исключением того, что ICO в основном не регулируются и практически не предоставляют прав инвесторам.

Так зачем кому-то покупать или запускать ICO? Есть несколько способов, как ICO могут быть полезны для заинтересованных сторон.

Преимущества ICO

Инвесторы могут воспользоваться следующими преимуществами:

• Возможность получить новую криптовалюту по низкой цене в надежде получить хорошую отдачу от своих инвестиций (что-то вроде покупки биткойнов в 2011 году).
• Монеты ICO могут иметь дополнительные преимущества, такие как перераспределение доходов или привилегированный доступ к продуктам и услугам проектов.
• Возможность поддерживать понравившиеся проекты и команды.

Между тем, эмитенты токенов получают:

• Быстрый доступ к начальному финансированию с меньшими нормативными ограничениями.
• Средства без потери капитала, если не указано иное.
• Возможность создавать инновационные децентрализованные бизнес-модели и экспериментировать с ними.
• Первоначальная база пользователей, которая хочет протестировать услугу.

Риски ICO

Излишне говорить, что ICO тоже сопряжены с изрядной долей рисков. Например, покупатели токенов должны столкнуться с:

• Относительно неопытная команда без гарантии, что проект выполнит свои обещания.
• Нет нормативной защиты и гарантии возврата.
• Ограниченная прозрачность в разработке и продвижении проекта.
• Риск того, что проект представляет собой тщательно продуманную аферу или схему пампа и сброса.

На момент сайта инициаторы ICO рискуют из-за:

• Неопределенные правила, которые могут повлечь за собой штрафы или приговоры.
• Нестабильное вложение, связанное с нестабильностью криптовалют.
• Информация о держателях токенов практически отсутствует.

В конце статьи вы можете найти список симптомов, которые могут указывать на то, что проект ICO является мошенничеством. Теперь давайте кратко рассмотрим, как возникли ICO.

Краткая история ICO

История ICO началась в 2013 году, когда первое было проведено Mastercoin, цифровой валютой и протоколом связи.Он поднял ок. 5 миллионов долларов. Вскоре за ним последовало ICO Ethereum, которое в то время сумело собрать около 18 миллионов долларов.

С 2014 года рынок ICO стабильно рос, но всплеск не наблюдался до 2017-2018 годов. Только в 2017 году было проведено 875 ICO, что почти в 30 раз больше, чем в 2016 году. Они помогли собрать более 6,2 миллиарда долларов по сравнению с 96 миллионами долларов в 2016 году. Тем не менее, рекордным годом для ICO стал 2018 год, когда было проведено более 1200 ICO, которые привели к привлечению 7,85 миллиарда долларов. .

Самым крупным ICO на сегодняшний день является ICO EOS, децентрализованной сети приложений, которая привлекла более 4 миллиардов долларов за несколько раундов в течение 2017 и 2018 годов.После бурного роста ICO в 2017 и 2018 годах интерес к ICO начал ослабевать.

Статистика запуска ICO. Источник: Coinschedule.com

Как работает ICO?

Проект или компания заявляют о своих намерениях провести ICO, публикуя так называемый технический документ. В нем объясняется проект, его цели, сколько капитала ему необходимо привлечь, когда запланировано ICO, а также другая информация, которая поможет инвесторам решить, участвовать ли в нем.

В обмен на вложение инвестор получает криптовалюту проекта, обычно называемую токеном.В зависимости от проекта токены могут быть приобретены в обмен на другие криптовалюты или фиатные деньги, такие как доллары США, евро и т. Д.

Большинство токенов ICO выпущены на платформах dapp. По состоянию на февраль 2019 года самой популярной платформой для выпуска токенов является Ethereum.

Платформы для выпуска токенов ICO, ранжированные по популярности. Источник: ICObench.com

ICO позволяют стартапам и другим компаниям привлекать капитал намного легче, чем, например, путем продажи акций или облигаций или получения кредитов. Рынок все еще в значительной степени не регулируется, и им не нужно иметь дело с венчурными капиталистами или банками.Однако в будущем можно ожидать, что привлечение капитала с помощью ICO будет становиться все более и более сложным, поскольку рынок созревает и вводятся новые правила.

Законны ли ICO?

Ответ может быть. Пока нет четкой нормативной базы в отношении ICO, поэтому это совершенно серая зона. В будущем это, вероятно, будет регулироваться; Следовательно, большинство ICO обязаны соблюдать правила KYC / AML. На данный момент слишком сложно установить какие-либо ограничения, поскольку большинство офицеров не решаются наложить ограничения на технологию, которая может изменить мир.

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) по-разному относится к ICO. Если продаваемый токен является просто служебным токеном, он не классифицируется как финансовая безопасность. Однако, если токен обладает качествами долевой монеты с единственной целью — повысить его стоимость и принести пользу своим инвесторам, то он может рассматриваться как безопасность и должен соответствовать юридическим процедурам.

В конце концов, пока не будет введена нормативная база, большинство людей будут продолжать использовать ICO в качестве инструмента для сбора средств.

Как определить мошенничество ICO

Мошенничество с выходом ICO довольно популярны, поэтому возможность их идентифицировать может сэкономить вам много денег.
По данным Ernst & Young, почти 10% всех средств, собранных в ходе ICO, попадают в кошельки мошенников.

Однако есть способы выявить мошеннические ICO. Ищите эти общие сигналы:

• Анонимная команда. Многие мошенники не афишируют свою команду, поэтому никто не может проверить, кто имеет отношение к проекту.Это серьезный красный флаг.
• Предложение кажется слишком хорошим, чтобы быть правдой. Если проект предлагает вам смехотворный возврат или невозможные продукты, это серьезный красный флаг.
• Нет дорожной карты. Серьезный стартап всегда планирует наперед и открыт для своих дальнейших шагов. Если будущее проекта скрывается, его, вероятно, не существует.
• Поток Bitcointalk.org. Законный способ запустить ICO — объявить о нем на BitcoinTalk.org. Это крупнейший форум по биткойнам и криптовалютам, и законные проекты с радостью примут участие в обсуждениях и ответят на все вопросы.
• Код. Надежные проекты передают свой код на Github, где каждый может его просмотреть. Ни кода, ни проекта.
• Нужен ли токен или блокчейн? Многие проекты могут нормально функционировать без распределенного реестра. Многие проекты пытаются воспользоваться ICO только для сбора дополнительных денег. Так что спросите себя, действительно ли ему нужна собственная монета?
• PR и медиа деятельность. Надежные проекты нанимают квалифицированных специалистов по маркетингу, которым удается создать активное, заинтересованное сообщество.Также это всегда хороший знак, если проект получает положительные отзывы в качественных изданиях.

Помните, что не все ICO являются мошенничеством, и они также предоставляют законный способ сбора средств для законных и крутых проектов.

Назад — Могу ли я создать собственную криптовалюту?
Далее — Зачем инвестировать в ICO?

Есть предложения по поводу этой записи? Дайте нам знать здесь.

Список 10 лучших платформ ICO, на которые стоит обратить внимание в 2020 году

ICO обычно известно под этими двумя терминами: — начальная монета, предлагающая , и — начальная валюта, предлагающая .Попробуем разобраться в этом на примере.

Предположим, вы начинающий стартап с бизнес-моделью запуска новой криптовалюты, а именно XYZ Coin.

Единственная проблема, с которой вы столкнулись, — это собрать деньги для своего криптовалютного капитала. Теперь, в этом случае, вы можете обратиться за помощью к банкам, где они могут дать вам ссуду вместо ипотеки.

Но что, если бы вы могли привлечь капитал для своей криптовалюты, никому ничего не отдавая. Здесь на сцену выходит ICO.

Для разработки ICO, во-первых, вам необходимо создать документ (который обычно называют whitepaper) со всеми необходимыми деталями, описывающими, как ваша система будет работать.

Следующей настройкой должно быть создание хорошо структурированного веб-сайта, на котором вы сможете разместить свою валюту. На своем веб-сайте сделайте отдельную страницу, чтобы объяснить людям свое видение.

В-третьих, хорошо продвигайте свое ICO и тем временем просите деньги у людей взамен XYZ Coin. Как только ваша валюта начинает циркулировать среди людей, она автоматически повышает ее стоимость.

Я надеюсь, что приведенный выше пример помог вам понять концепцию ICO. На следующем этапе мы попытаемся определить некоторые из лучших платформ ICO, доступных на рынке.

10 лучших платформ ICO, которые могут помочь вам начать свой крипто-путь в 2020 году

ICO Bench славится рейтингом и отзывами об ICO. Эксперты ICO Bench имеют разный опыт, включая юриспруденцию, СМИ, маркетинг, финансы, инвестиции и трейдинг.

Эти эксперты делают все обзоры и рейтинги ICO.ICO Bench позволяет узнать больше о технических документах, командах, дорожных картах, датах и ​​финансировании ICO.

На сайте ICO Bench ICO отсортированы по категориям, которые представляют различные отрасли. Кроме того, ICO Bench работает над роботом под названием benchy & rsquo.

Как только эта реализация AI будет завершена, вы можете взаимодействовать со стендом по различным каналам.

Этот ИИ запрограммирован таким образом, что он будет решать многие ваши вопросы, связанные с ICO, такие как цены в разных валютах, юридические проверки и статистика по рентабельности инвестиций.

ICO Bench привлекла 27 млрд долларов США от ICO и 1,7 млрд долларов США от IEO (первичное предложение обмена)

CoinGecko работает с начала 2014 года и стал одним из крупнейших агрегаторов криптографических данных.

CoinGecko — это приложение и веб-сайт для построения диаграмм рейтинга криптовалют. CoinGecko славится своим фундаментальным анализом рынка криптовалют.

Они также предоставляют полную информацию о ценах на монеты, количестве монет, рыночной стоимости и рыночной капитализации.Наряду с этим они также отслеживают рост криптосообщества.

Они также освещают основные события и разработку открытого исходного кода. На их веб-сайте вы можете увидеть сотни текущих курсов криптовалют.

Вы также можете использовать фильтры для получения более точных результатов. Они также дают возможность отмечать ваши избранные, поэтому в следующий раз, когда вы перейдете на сайт, вы можете начать с того места, на котором остановились.

Они также предоставляют информацию о различных биржах, производных финансовых инструментах, последних новостях, а также графики, которые представляют 100 лучших монет по объему торгов.

Coin Factory находится в США и была основана в 2016 году. Accubits Technologies является партнером Coin Factory.

Если вы ищете максимально интуитивно понятный и удобный интерфейс, то Coin Factory — ваш пункт назначения. Вы можете приобрести токен ICO за два шага.

Они поддерживают 14 разных языков, чтобы вам было удобнее разговаривать на родном языке. Coin Factory также показывает текущие курсы валют.

Вы получите обзоры ICO от опытных инвесторов.И, покупая ICO, вы можете производить платежи в 12+ криптовалютах (это больше похоже на бартерную систему).

Эта платформа создана для инвесторов, чтобы они могли заработать на ней как можно больше денег. Под этим девизом фабрика монет не будет взимать с вас комиссию за транзакцию или успех.

ICO Drops — это сайт для обзоров и рейтингов. Эта платформа предоставляет вам ключевую информацию о перечисленных ICO. ICO Drops славится своими тремя списками, в которых представлены активные ICO, предстоящие ICO и завершенные ICO.

Если вам нужна ежедневная доза информации об ICO или последние обновления, то ICO Drops должен быть вашим пунктом назначения.

Они также предоставляют календарь ICO на вашем устройстве, чтобы вы могли отмечать даты предстоящих событий. Для любителей наград существует специальный список наград.

Как только вы станете подписчиком ICO Drops, вы будете получать еженедельные планы ICO на свой адрес электронной почты.

Кроме того, вы получите дополнительную информацию о последних новостях ICO на их странице в Twitter и Telegram.

У них также есть рекламная программа, где вы можете продвигать свой ICO. Но для участия в этой программе вам необходимо одобрение команды ICO Drops.

Единственная цель ICOHunter — предоставить инвесторам подробную информацию о проектах ICO. Чтобы они могли сделать правильный выбор и вложить деньги в правильные проекты.

На сайте вам просто нужно выбрать проект, и вы получите всю информацию и анализ, связанный с ним. Затем эта информация проверяется экспертами ICOHunters.

ICOHunter — независимое агентство, и они никогда не сотрудничают с рекламными или блокчейн-агентствами.

Они не только анализируют информацию из открытых источников об ICO и других валютах, но также проводят исследования уровня рисков инвестиций и скрытых аспектов блокчейн-проектов.

Они также предоставляют вам такие функции, как текущие проекты, предстоящие проекты и прошлые проекты, чтобы вы могли отслеживать.

CoinLaunch — это полноценная платформа для страхования криптоактивов.На этой платформе вы можете создавать, управлять и размещать жалобы на регулирование криптоактивов.

Он также имеет специальную страницу для Биткойн и Эфириум, откуда вы можете получить всю необходимую информацию.

Если вы выберете CoinLaunch, вы сможете управлять своими кампаниями по массовым продажам и токеном ERC20 с помощью простой в использовании панели инструментов.

Кроме того, они также предоставляют вам ключевую функцию геотаргетинга, при которой вы можете ориентироваться на определенную группу людей в определенном географическом месте, но вы можете получить этот доступ только в том случае, если вы выполнили нормативные и юридические требования.

С их функцией отслеживания цен вы можете отслеживать ежедневные колебания цен на криптовалюты.

Также читайте: 5 лучших маркетинговых стратегий ICO

С Coral Protocol вы можете легко продавать свои жетоны. Они также помогут вам в процессах предпродажной подготовки и продаж. Coral Protocol построен с учетом всех стандартов безопасности, используемых для построения OpenZeppelin.

После того, как ваш токен будет принят Coral, широкая публика может купить этот токен, просто используя предварительно зарегистрированный адрес.

При покупке токена Coral запрашивает у вас основную личную информацию и ваши юридические документы.

Вместо наличных вы можете использовать Coral Protocol в биткойнах, Ethereum, Bitcoin Cash, Monero и многих других валютах.

TokenMarket был основан в 2016 году с целью предоставить инструменты и основу для роста и развития блокчейн-бизнеса на рынке.

С момента своего создания TokenMarket был связан со многими другими организациями, которые начинали с однозначными сотрудниками, и в настоящее время это предприятие с оборотом в сто миллионов долларов.Так что вы можете считать TokenMarket надежным источником.

Многие инвесторы использовали технологию TokenMarket специально для процедур AML / KYC, проверки потенциальных добавлений в портфель и торговли в децентрализованной бухгалтерской книге.

Многие из их клиентов интересуются документацией для инвесторов, в которой они получают представление о новых знаниях о блокчейне.

Если вы новичок в блокчейне и криптовалютах, вы можете изучить TokenMaket, чтобы получить больше знаний.

На первой странице веб-сайта вы можете увидеть «текущие инвестиционные возможности», в которых указаны наиболее популярные ICO.Вы можете выбрать один и начать в него инвестировать.

У них также есть специальная страница для исследования, где вы можете найти токены безопасности, служебные токены и базу данных токенов.

CoinSchedule — еще одна платформа ICO, с которой вы можете инвестировать в ICO и криптовалюты.

CoinSchedule — достойный веб-сайт, поскольку они известны листингом ICO и продажами токенов криптовалюты.

Компания предоставляет рейтинги бирж, монет, ICO, IEO (первичное предложение обмена), стейблкоинов и аирдропов.

Они также предоставляют вам статистику, относящуюся к продажам крипто-токенов, где вы получите представление об общем сборе средств в месяц для конкретного ICO.

Вы также можете получить информацию о количестве проданных токенов с момента открытия продажи до закрытия.

Вы также можете дополнительно разбить продажи токенов на географической карте, где вы можете увидеть эффективность токенов в разных странах.

Если вы хотите заняться бизнесом блокчейнов и криптовалют, тогда CoinSchedule — хороший вариант для вас, потому что они предоставят вам последние новости отрасли вместе с предстоящими конференциями по криптовалютам.

Для инвесторов основная цель CoinSchedule — сделать весь процесс прозрачным, чтобы они могли лучше инвестировать, не опасаясь потерь.

ICOcreed — независимая организация, занимающаяся обзором и рейтингом ICO. Они предоставляют вам компактный список ICO, которые проверяются командой экспертов ICOcreed. Из этого списка вы можете выбрать лучший ICO для инвестиций.

На веб-сайте они предоставляют вам информацию об активных ICO, предстоящих ICO и завершенных ICO.Так вы можете отмечать предстоящие даты и отслеживать прошедшие события.

Кроме того, у них также есть специальная страница для аирдропов, где вы можете найти активные и завершенные события аирдропов.

ICO — не единственная сильная сторона ICOcreed. У них также есть хорошие специалисты для IEO и STO.

На ICOcreed вы также можете продвигать свою криптовалюту, потому что у них есть рекламная программа.

ICOcreed предоставляет множество услуг, в том числе возможность публиковать ICO и раздачу.

Кроме того, они также дают вам доступ для покупки биткойнов со своей учетной записи PayPal, наряду с этим вы также можете купить любую криптовалюту, добавив свою кредитную карту.

Также читают:

Влияние технологии блокчейн на SEO и SEM

.